Сравнение BOX vs DT

Тикер 1

Тикер 2

BOX24

14DT

BOX против DT — два эмитента индустрии «Программное обеспечение», каждый со своими сильными сторонами. Проанализируем основные финансовые и технические показатели обеих компаний. По капитализации DT крупнее в 3.3× (11,68 млрд $ vs 3,52 млрд $). По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует BOX с P/E 36.35 (у DT — 72.93). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. BOX демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 115.65% против 6.00% у DT. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: BOX — 8.61%, DT — 8.06%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. BOX набирает 80 из 100 по техническому скорингу, DT — 64 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Счёт 24:14 — убедительное преимущество BOX. Компания опережает соперника по большинству анализируемых параметров.

Box, Inc.

BOXNYSE

25,40 $-0,34 $ (-1,32%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 3,52 млрд $

ETP Rank4.0

Стоимость

8.1

Качество

7.6

Рост

4.4

Техника

3.0

Дивиденды

2.0

Прогнозы

8.0

Сезонность

8.0

Dynatrace, Inc.

DTNYSE

39,15 $-0,72 $ (-1,81%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 11,68 млрд $

ETP Rank6.0

Стоимость

6.7

Качество

5.3

Рост

6.4

Техника

4.0

Дивиденды

2.0

Прогнозы

7.0

Сезонность

9.0

Динамика цен

BOXDT

Фундаментальный анализ

Если ориентироваться на P/E, BOX выглядит привлекательнее: 36.35 против 72.93. Премия к оценке DT может быть оправдана, если компания растёт быстрее. По соотношению цены к выручке (P/S) BOX оценён ниже: 3.03 против 5.89. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По EV/EBITDA BOX оценён ниже: 29.97 vs 34.92. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала BOX составляет 115.65%, что превышает показатель DT (6.00%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности BOX впереди: 8.61% против 8.06% у DT. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: BOX — -3.42, DT — 0.06. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

BOXDT

Показатель	BOX	DT
Мультипликаторы оценки
P/E	36.35	72.93
P/B	-12.31	4.54
P/S	3.03	5.89
PEG	-0.62	-1.09
EV/EBITDA	29.97	34.92
Рентабельность
ROE	115.65%	6.00%
ROA	6.55%	3.68%
Валовая маржа	79.22%	81.56%
Операц. маржа	7.07%	13.08%
Чистая маржа	8.61%	8.06%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	-3.42	0.06
Текущая ликв.	1.05	1.35
Быстрая ликв.	1.05	1.35
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	14.81%	0.00%
EPS	$0.71	$0.55
Балансовая стоим.	$-2.09	$8.78

Технический анализ

Техническая картина в пользу BOX: скоринг 80/100 vs 64/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. По RSI: BOX — 58.8, DT — 54.6. Обе акции находятся в одной зоне. Обе акции торгуются выше SMA 50: BOX на 6.5%, DT на 5.2%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: BOX — 11.8 (нет тренда), DT — 15.3 (нет тренда). Волатильность: бета BOX — 0.40, DT — 0.65. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) DT составляет 4.7%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

BOXDT

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	BOX	DT
Осцилляторы
RSI (14)	58.79	54.62
Stochastic %K	74.69	74.33
CCI (20)	85.87	49.25
MFI	63.71	52.14
Williams %R	-25.31	-25.67
MACD гистограмма	0.09	0.12
Momentum (10)	1.50	-1.22
Тренд
ADX	11.81	15.29
Цена vs EMA 9	+2.59%	+0.50%
Цена vs EMA 20	+4.03%	+2.38%
Цена vs SMA 50	+6.53%	+5.18%
Цена vs SMA 200	-9.28%	-8.38%
Объём
CMF	0.15	0.27
Volume Ratio	72.41	52.93
Волатильность и статистика
Beta	0.40	0.65
ATR %	3.69%	4.66%
Sharpe (1г)	-0.57	-0.77
RS Rating	24.00	19.00
52w от хая	-33.66	-31.97
BB ширина	11.51	19.20

Финансовая отчётность

По объёму выручки: BOX генерирует 1,18 млрд $, DT — 2,02 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: BOX — 101,31 млн $, DT — 162,67 млн $. DT генерирует больше чистой прибыли. FCF: BOX генерирует 350,38 млн $, DT — 527,24 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	BOX	DT
Выручка	1,18 млрд $	2,02 млрд $
Чистая прибыль	101,31 млн $	162,67 млн $
EPS (TTM)	$0.60	$0.54
Операц. Cash Flow	356,45 млн $	559,42 млн $
Free Cash Flow	350,38 млн $	527,24 млн $

Дивиденды

Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок. BOX платит дивиденды 3 лет подряд, DT — 2. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю.

Показатель	BOX	DT
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	$1.13	$1.03
Коэфф. выплат	14.81%	—
Лет выплат	3.00%	2.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

За 10 лет BOX показывает лучшую среднюю доходность в мае (+6.52%), DT — в мае (+12.13%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для BOX — июнь (-4.01%), для DT — март (-7.17%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: июль, сентябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: апрель, май, август, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у DT: +13.91% против +5.14%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

BOX

-0.6

+0.9

+0.3

+2.7

+6.5

-4.0

-0.2

+2.3

-1.1

+2.7

-3.3

+2.3

-3.5

-7.2

+1.9

+12.1

+3.5

-0.5

+2.7

-4.8

+0.2

+6.7

+0.4

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Box, Inc. или Dynatrace, Inc.?

Мультипликатор P/E у Box, Inc. ниже (36.35 vs 72.93), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — BOX или DT?

ROE BOX — 115.65%, DT — 6.00%. BOX демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Box, Inc. и Dynatrace, Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — Box, Inc. или Dynatrace, Inc.?

По объёму выручки: BOX — 1,18 млрд $, DT — 2,02 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — BOX или DT?

Чистая маржа BOX — 8.61%, DT — 8.06%. BOX оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — BOX или DT?

Технический скоринг: BOX — 80/100, DT — 64/100. BOX имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — BOX или DT?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 44 метрик BOX выигрывает 24, DT — 14. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией