Сравнение BMRN vs REGN

Тикер 1

Тикер 2

BMRN19

23REGN

BMRN против REGN — два эмитента индустрии «Биотехнологии», каждый со своими сильными сторонами. Проанализируем основные финансовые и технические показатели обеих компаний. По капитализации REGN крупнее в 6.3× (66,20 млрд $ vs 10,46 млрд $). REGN торгуется с P/E 15.28, тогда как BMRN — с P/E 35.96. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. REGN демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 14.32% против 4.41% у BMRN. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: REGN — 29.65%, BMRN — 8.29%. У REGN маржа выше 25%, что характерно для компаний с сильным ценообразованием. REGN выплачивает дивиденды с доходностью 0.56% годовых, тогда как BMRN дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. BMRN набирает 44 из 100 по техническому скорингу, REGN — 34 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Сравнение заканчивается со счётом 19:23 — практически равный результат. Обе компании имеют свои преимущества, и однозначного фаворита нет.

BioMarin Pharmaceutical Inc.

BMRNNASDAQ

54,10 $+3,90 $ (+7,77%)

Здравоохранение · Биотехнологии

Капитализация: 10,46 млрд $

ETP Rank5.7

Стоимость

8.1

Качество

6.4

Рост

5.3

Техника

3.0

Дивиденды

—

Прогнозы

9.0

Сезонность

3.0

Regeneron Pharmaceuticals, Inc.

REGNNASDAQ

642,59 $-7,17 $ (-1,10%)

Здравоохранение · Биотехнологии

Капитализация: 66,20 млрд $

ETP Rank6.8

Стоимость

8.8

Качество

7.9

Рост

4.9

Техника

3.0

Дивиденды

5.9

Прогнозы

8.0

Сезонность

7.0

Динамика цен

BMRNREGN

Фундаментальный анализ

Стоимостная оценка в пользу REGN — P/E 15.28 vs 35.96 у BMRN. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. По соотношению цены к выручке (P/S) BMRN оценён ниже: 2.99 против 4.49. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) BMRN дешевле: 1.56 против 2.15. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA REGN оценён ниже: 11.61 vs 18.49. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала REGN составляет 14.32%, что превышает показатель BMRN (4.41%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности REGN впереди: 29.65% против 8.29% у BMRN. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: BMRN — 0.23, REGN — 0.09. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

BMRNREGN

Показатель	BMRN	REGN
Мультипликаторы оценки
P/E	35.96	15.28
P/B	1.56	2.15
P/S	2.99	4.49
PEG	-0.73	8.29
EV/EBITDA	18.49	11.61
Рентабельность
ROE	4.41%	14.32%
ROA	3.13%	10.82%
Валовая маржа	75.93%	84.55%
Операц. маржа	13.55%	24.32%
Чистая маржа	8.29%	29.65%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.23	0.09
Текущая ликв.	5.81	3.57
Быстрая ликв.	4.20	2.96
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.56%
Коэфф. выплат	0.00%	8.46%
EPS	$1.40	$42.53
Балансовая стоим.	$32.27	$302.15

Технический анализ

Техническая картина в пользу BMRN: скоринг 44/100 vs 34/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: BMRN — 52.8, REGN — 33.9. Обе акции находятся в одной зоне. Обе акции ниже SMA 50: BMRN на -0.8%, REGN на -11.5%. Это медвежий краткосрочный сигнал. Сила тренда по ADX: BMRN — 17.4 (нет тренда), REGN — 33.1 (выраженный тренд). REGN демонстрирует выраженный тренд, а BMRN — нет. Волатильность: бета REGN — 0.57, BMRN — 0.64. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) REGN составляет 3.7%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

BMRNREGN

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	BMRN	REGN
Осцилляторы
RSI (14)	52.76	33.94
Stochastic %K	59.17	32.64
CCI (20)	25.18	-165.64
MFI	37.19	51.74
Williams %R	-40.83	-67.36
MACD гистограмма	-0.07	-7.28
Momentum (10)	-0.02	-71.29
Тренд
ADX	17.44	33.15
Цена vs EMA 9	+3.82%	-3.93%
Цена vs EMA 20	+2.22%	-7.13%
Цена vs SMA 50	-0.85%	-11.50%
Цена vs SMA 200	-3.29%	-5.71%
Объём
CMF	-0.04	0.13
Volume Ratio	235.94	114.62
Волатильность и статистика
Beta	0.64	0.57
ATR %	3.40%	3.69%
Sharpe (1г)	-0.23	0.34
RS Rating	27.00	52.00
52w от хая	-18.38	-20.87
BB ширина	11.59	19.59

Финансовая отчётность

По объёму выручки: BMRN генерирует 3,22 млрд $, REGN — 14,34 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: BMRN — 348,90 млн $, REGN — 4,50 млрд $. REGN генерирует больше чистой прибыли. FCF: BMRN генерирует 724,96 млн $, REGN — 4,08 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	BMRN	REGN
Выручка	3,22 млрд $	14,34 млрд $
Чистая прибыль	348,90 млн $	4,50 млрд $
EPS (TTM)	$1.82	$43.07
Операц. Cash Flow	827,99 млн $	4,98 млрд $
Free Cash Flow	724,96 млн $	4,08 млрд $

Дивиденды

Дивидендная политика различается кардинально: REGN обеспечивает 0.56% годовой доходности, BMRN реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. REGN выплачивает дивиденды 2 лет подряд, тогда как BMRN не имеет дивидендной истории.

Показатель	BMRN	REGN
Див. доходность	—	0.56%
Годовые дивиденды	—	$1.88
Коэфф. выплат	—	8.46%
Лет выплат	0.00%	2.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

За 10 лет BMRN показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+6.01%), REGN — в августе (+3.67%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для BMRN — сентябрь (-5.83%), для REGN — апрель (-4.64%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: январь, сентябрь, октябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: июнь, июль, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

BMRN

-2.1

-1.1

-3.5

+0.7

-2.3

+3.3

+1.6

-2.4

-5.8

-3.5

+6.0

+2.6

REGN

-2.0

+1.5

+0.7

-4.6

+1.2

+2.3

+2.9

+3.7

-2.8

-3.7

+3.0

-0.8

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — BioMarin Pharmaceutical Inc. или Regeneron Pharmaceuticals, Inc.?

Мультипликатор P/E у Regeneron Pharmaceuticals, Inc. ниже (15.28 vs 35.96), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — BMRN или REGN?

ROE BMRN — 4.41%, REGN — 14.32%. REGN демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у BioMarin Pharmaceutical Inc. и Regeneron Pharmaceuticals, Inc.?

Regeneron Pharmaceuticals, Inc. выплачивает дивиденды с доходностью 0.56%. BioMarin Pharmaceutical Inc. дивиденды не платит.

Какая компания крупнее по выручке — BioMarin Pharmaceutical Inc. или Regeneron Pharmaceuticals, Inc.?

По объёму выручки: BMRN — 3,22 млрд $, REGN — 14,34 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — BMRN или REGN?

Чистая маржа BMRN — 8.29%, REGN — 29.65%. REGN оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — BMRN или REGN?

Технический скоринг: BMRN — 44/100, REGN — 34/100. BMRN имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — BMRN или REGN?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 43 метрик BMRN выигрывает 19, REGN — 23. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией