Сравнение BMI vs KEYS

Тикер 1

Тикер 2

BMI22

17KEYS

Сравнение Badger Meter, Inc. (BMI) и Keysight Technologies, Inc. (KEYS) — классический случай выбора внутри одной индустрии: «Электроника». Разберём, кто из них сильнее по цифрам. По капитализации KEYS крупнее в 16.5× (57,89 млрд $ vs 3,51 млрд $). BMI торгуется с P/E 26.42, тогда как KEYS — с P/E 56.36. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. По ROE лидирует BMI (18.76% vs 17.44%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа KEYS — 17.25%, у BMI — 14.56%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. BMI выплачивает дивиденды с доходностью 1.30% годовых, тогда как KEYS дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. Техническая картина в пользу KEYS: скоринг 47/100 vs 20/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. Итог: 22:17 — ни одна сторона не доминирует. В таких ситуациях решающим становится горизонт инвестирования и склонность к риску.

Badger Meter, Inc.

BMINYSE

120,24 $+2,18 $ (+1,85%)

Технологии · Электроника

Капитализация: 3,51 млрд $

ETP Rank6.8

Стоимость

5.2

Качество

9.7

Рост

7.3

Техника

1.0

Дивиденды

7.8

Прогнозы

7.0

Сезонность

8.0

Keysight Technologies, Inc.

KEYSNYSE

337,55 $-4,53 $ (-1,32%)

Технологии · Электроника

Капитализация: 57,89 млрд $

ETP Rank6.0

Стоимость

2.5

Качество

8.3

Рост

7.7

Техника

5.0

Дивиденды

—

Прогнозы

7.0

Сезонность

9.0

Динамика цен

BMIKEYS

Фундаментальный анализ

Стоимостная оценка в пользу BMI — P/E 26.42 vs 56.36 у KEYS. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. Мультипликатор P/S также в пользу BMI: 3.84 vs 9.64 у KEYS. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. Балансовая оценка: P/B BMI — 5.00, у KEYS — 9.35. EV/EBITDA BMI — 16.25, у KEYS — 40.98. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE BMI — 18.76%, у KEYS — 17.44%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. KEYS удерживает чистую маржу на уровне 17.25%, опережая BMI (14.56%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у BMI — 0.00, у KEYS — 0.44. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

BMIKEYS

Показатель	BMI	KEYS
Мультипликаторы оценки
P/E	26.42	56.36
P/B	5.00	9.35
P/S	3.84	9.64
PEG	-9.31	1.35
EV/EBITDA	16.25	40.98
Рентабельность
ROE	18.76%	17.44%
ROA	13.45%	8.95%
Валовая маржа	41.37%	63.67%
Операц. маржа	18.86%	18.17%
Чистая маржа	14.56%	17.25%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.00	0.44
Текущая ликв.	3.00	1.90
Быстрая ликв.	1.97	1.51
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	1.30%	0.00%
Коэфф. выплат	34.63%	0.00%
EPS	$4.47	$6.07
Балансовая стоим.	$23.63	$36.60

Технический анализ

По техническому скорингу KEYS сильнее: 47/100 против 20/100 у BMI. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у BMI составляет 40.3 (нейтральная зона), у KEYS — 47.2 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: KEYS выше на 4.6%, BMI — ниже на -13.4%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. KEYS выше SMA 200 (+48.3%), BMI — ниже (-28.4%). Долгосрочный тренд в пользу KEYS. ADX: BMI — 29.3 (выраженный тренд), KEYS — 23.7 (слабый тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. BMI менее волатилен — бета 0.84 против 1.69 у KEYS. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) BMI составляет 4.1%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

BMIKEYS

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	BMI	KEYS
Осцилляторы
RSI (14)	40.32	47.17
Stochastic %K	34.80	25.33
CCI (20)	-66.76	-88.51
MFI	50.78	41.31
Williams %R	-65.20	-74.67
MACD гистограмма	1.04	-4.42
Momentum (10)	-5.69	-17.51
Тренд
ADX	29.30	23.67
Цена vs EMA 9	-0.13%	-2.78%
Цена vs EMA 20	-3.09%	-2.38%
Цена vs SMA 50	-13.40%	+4.59%
Цена vs SMA 200	-28.41%	+48.34%
Объём
CMF	-0.19	0.14
Volume Ratio	85.95	167.71
Волатильность и статистика
Beta	0.84	1.69
ATR %	4.12%	3.70%
Sharpe (1г)	-1.58	1.94
RS Rating	4.00	91.00
52w от хая	-53.90	-8.81
BB ширина	9.06	11.62

Финансовая отчётность

Выручка за последние 12 месяцев (TTM): BMI — 916,66 млн $, KEYS — 5,38 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: BMI — 141,63 млн $, KEYS — 846 млн $. KEYS генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): BMI — 169,67 млн $, KEYS — 1,28 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	BMI	KEYS
Выручка	916,66 млн $	5,38 млрд $
Чистая прибыль	141,63 млн $	846 млн $
EPS (TTM)	$4.82	$4.90
Операц. Cash Flow	183,70 млн $	1,41 млрд $
Free Cash Flow	169,67 млн $	1,28 млрд $

Дивиденды

Дивидендная политика различается кардинально: BMI обеспечивает 1.30% годовой доходности, KEYS реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. BMI выплачивает дивиденды 13 лет подряд, тогда как KEYS не имеет дивидендной истории.

Показатель	BMI	KEYS
Див. доходность	1.30%	—
Годовые дивиденды	$0.80	—
Коэфф. выплат	34.63%	—
Лет выплат	13.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	1.03%	—

Сезонность (10 лет)

По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность BMI приходится на ноябре (+5.94%), а KEYS — на ноябре (+8.04%). Наименее удачные месяцы: BMI — март (-3.63%), KEYS — март (-0.81%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Суммарная сезонная доходность за год выше у KEYS: +30.83% против +18.59%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

BMI

-1.6

+4.3

-3.6

+2.2

+2.8

+1.7

+4.0

+0.6

+0.3

+0.5

+5.9

+1.5

KEYS

+1.6

+3.2

-0.8

+0.7

+5.7

+1.9

+2.9

+1.0

+2.0

+8.0

+1.9

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Badger Meter, Inc. или Keysight Technologies, Inc.?

По P/E Badger Meter, Inc. оценена ниже: 26.42 против 56.36. Однако P/E — лишь один из мультипликаторов; стоит учитывать также P/B, P/S и EV/EBITDA для объёмной оценки.

У кого выше рентабельность — BMI или KEYS?

Рентабельность собственного капитала (ROE): BMI — 18.76%, KEYS — 17.44%. Преимущество у BMI.

Какие дивиденды у Badger Meter, Inc. и Keysight Technologies, Inc.?

Badger Meter, Inc. выплачивает дивиденды с доходностью 1.30%. Keysight Technologies, Inc. дивиденды не платит, направляя прибыль на развитие бизнеса.

Какая компания крупнее по выручке — Badger Meter, Inc. или Keysight Technologies, Inc.?

Выручка BMI за TTM — 916,66 млн $, KEYS — 5,38 млрд $. KEYS генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — BMI или KEYS?

Чистая маржа BMI — 14.56%, KEYS — 17.25%. KEYS оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — BMI или KEYS?

Технический скоринг: BMI — 20/100, KEYS — 47/100. KEYS имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — BMI или KEYS?

Однозначного ответа нет. Счёт 22:17 в пользу BMI по 43 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией