Сравнение BLNG vs TRNFP

Тикер 1

Тикер 2

BLNG6

30TRNFP

BLNG против TRNFP — два эмитента индустрии «Нефть и газ», каждый со своими сильными сторонами. Проанализируем основные финансовые и технические показатели обеих компаний. По капитализации TRNFP крупнее в 18.2× (220,51 млрд ₽ vs 12,14 млрд ₽). Убыточность BLNG (P/E -1.80) делает прямое сравнение по этому мультипликатору невозможным. TRNFP показывает P/E 4.42. Рекомендуется анализировать P/S и свободный денежный поток. ROE BLNG отрицательный (-211.93%), что говорит об убыточности. TRNFP генерирует прибыль с ROE 8.03%. По этому критерию преимущество однозначно. BLNG убыточен — чистая маржа -122061.00%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. TRNFP выплачивает дивиденды с доходностью 13.23% годовых, тогда как BLNG дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. TRNFP набирает 62 из 100 по техническому скорингу, BLNG — 32 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. TRNFP побеждает по числу метрик: 30 против 6 у BLNG. Это не гарантирует лучшую доходность в будущем, но указывает на текущее фундаментально-техническое преимущество.

Белон

BLNGRU

10,56 ₽

Энергетика · Нефть и газ

Капитализация: 12,14 млрд ₽

ETP Rank1.0

Стоимость

3.0

Качество

3.0

Рост

2.8

Техника

3.0

Дивиденды

2.0

Прогнозы

—

Сезонность

3.0

Транснефть - привилегированные акции

TRNFPRU

1 418,20 ₽

Энергетика · Нефть и газ

Капитализация: 220,51 млрд ₽

ETP Rank7.3

Стоимость

8.6

Качество

7.6

Рост

3.2

Техника

7.0

Дивиденды

8.8

Прогнозы

7.5

Сезонность

3.0

Динамика цен

BLNGTRNFP

Фундаментальный анализ

BLNG имеет отрицательный P/E (-1.80), что указывает на убыточность. Сравнивать по P/E не корректно — TRNFP прибылен с P/E 4.42. Для сопоставления лучше использовать P/S и EV/EBITDA. По соотношению цены к выручке (P/S) TRNFP оценён ниже: 0.69 против 2194.63. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) TRNFP дешевле: 0.34 против 3.81. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. ROE BLNG отрицательный (-211.93%), что говорит об убыточности. TRNFP генерирует прибыль с ROE 8.03%. По этому критерию преимущество однозначно. BLNG убыточен — чистая маржа -122061.00%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров.

BLNGTRNFP

Показатель	BLNG	TRNFP
Мультипликаторы оценки
P/E	-1.80	4.42
P/B	3.81	0.34
P/S	2194.63	0.69
PEG	—	-0.25
EV/EBITDA	-1.54	1.68
Рентабельность
ROE	-211.93%	8.03%
ROA	-211.91%	6.51%
Валовая маржа	93.39%	—
Операц. маржа	17.00%	17.34%
Чистая маржа	-122061.00%	16.74%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	—	0.23
Текущая ликв.	4089.36	1.85
Быстрая ликв.	4089.36	1.72
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	—	13.23%
Коэфф. выплат	—	63.57%
EPS	$-6.58	$311.85
Балансовая стоим.	$3.10	$4034.73

Технический анализ

Техническая картина в пользу TRNFP: скоринг 62/100 vs 32/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: BLNG — 40.6, TRNFP — 56.1. Обе акции находятся в одной зоне. TRNFP торгуется выше SMA 50 (1.2%), тогда как BLNG ниже этой средней (-7.3%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. TRNFP выше SMA 200 (+4.5%), BLNG — ниже (-10.8%). Долгосрочный тренд в пользу TRNFP. Сила тренда по ADX: BLNG — 22.7 (слабый тренд), TRNFP — 19.3 (нет тренда). Дневная волатильность (ATR%) BLNG составляет 4.2%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

BLNGTRNFP

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	BLNG	TRNFP
Осцилляторы
RSI (14)	40.61	56.14
Stochastic %K	16.03	66.45
CCI (20)	-36.12	119.67
MFI	59.54	65.63
Williams %R	-83.97	-33.55
MACD гистограмма	0.06	2.84
Momentum (10)	0.18	15.60
Тренд
ADX	22.74	19.30
Цена vs EMA 9	-2.06%	+0.35%
Цена vs EMA 20	-3.02%	+0.80%
Цена vs SMA 50	-7.30%	+1.16%
Цена vs SMA 200	-10.75%	+4.53%
Объём
CMF	-0.25	0.03
Volume Ratio	187.13	111.40
Волатильность и статистика
Beta	0.47	—
ATR %	4.20%	1.41%
Sharpe (1г)	-0.56	—
RS Rating	29.00	79.00
52w от хая	-27.17	-4.59
BB ширина	9.71	3.73

Финансовая отчётность

По объёму выручки: BLNG генерирует 6,20 млн ₽, TRNFP — 1,44 млрд ₽. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: TRNFP — +6.13%, BLNG — +1.64%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. По чистой прибыли ситуация полярная: TRNFP зарабатывает 241,13 млн ₽, а BLNG фиксирует убыток (-7,57 млрд ₽). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. FCF: BLNG генерирует -15,59 млн ₽, TRNFP — 82,18 млн ₽. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	BLNG	TRNFP	Лидер
Выручка	6,20 млн ₽	1,44 млрд ₽
Рост выручки (г/г)	+1.64%	+6.13%
Чистая прибыль	-7,57 млрд ₽	241,13 млн ₽
Рост прибыли (г/г)	—	-1.71%	—
EPS (TTM)	$-6.58	$311.85
Операц. Cash Flow	-15,50 млн ₽	438,96 млн ₽
Free Cash Flow	-15,59 млн ₽	82,18 млн ₽

Дивиденды

Дивидендная политика различается кардинально: TRNFP обеспечивает 13.23% годовой доходности, BLNG реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. BLNG платит дивиденды 2 лет подряд, TRNFP — 18. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю.

Показатель	BLNG	TRNFP
Див. доходность	—	13.23%
Годовые дивиденды	$1.33	$198.25
Коэфф. выплат	—	63.57%
Лет выплат	2.00%	18.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	11.29%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет BLNG показывает лучшую среднюю доходность в декабре (+12.42%), TRNFP — в декабре (+4.33%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для BLNG — октябрь (-6.71%), для TRNFP — июль (-4.33%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: май, сентябрь, ноябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: март, июнь, декабрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

BLNG

+10.6

+0.4

+5.6

-4.5

-2.4

+4.7

+6.5

+7.6

-1.0

-6.7

-5.4

+12.4

TRNFP

-0.3

-2.8

+1.8

+0.7

-2.0

+3.1

-4.3

-2.8

-0.5

+2.2

-0.1

+4.3

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Белон или Транснефть - привилегированные акции?

Прямое сравнение по P/E затруднено — одна из компаний убыточна (отрицательный P/E). В таких случаях корректнее сравнивать по P/S, EV/Revenue и свободному денежному потоку.

У кого выше рентабельность — BLNG или TRNFP?

ROE BLNG — -211.93%, TRNFP — 8.03%. TRNFP демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Белон и Транснефть - привилегированные акции?

Транснефть - привилегированные акции выплачивает дивиденды с доходностью 13.23%. Белон дивиденды не платит.

Какая компания крупнее по выручке — Белон или Транснефть - привилегированные акции?

По объёму выручки: BLNG — 6,20 млн ₽, TRNFP — 1,44 млрд ₽. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

Какая акция лучше по технике — BLNG или TRNFP?

Технический скоринг: BLNG — 32/100, TRNFP — 62/100. TRNFP имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — BLNG или TRNFP?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 38 метрик BLNG выигрывает 6, TRNFP — 30. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией