Сравнение BLD vs LII

Тикер 1

Тикер 2

BLD23

14LII

TopBuild Corp. (BLD) и Lennox International Inc. (LII) представляют одну индустрию — «Строительные материалы». Такое сравнение наиболее информативно, поскольку компании оперируют в схожих рыночных условиях. LII торгуется с P/E 21.92, тогда как BLD — с P/E 22.94. При анализе стоит учитывать также P/S и EV/EBITDA для полной картины. По ROE лидирует LII (72.05% vs 22.15%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа LII — 14.89%, у BLD — 8.95%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Дивидендная политика различается кардинально: LII обеспечивает 1.05% годовой доходности, BLD реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. LII набирает 33 из 100 по техническому скорингу, BLD — 19 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. В общем зачёте BLD уверенно лидирует со счётом 23:14. Перевес виден как в фундаментальных, так и в технических метриках.

TopBuild Corp.

BLDNYSE

411,18 $-1,46 $ (-0,35%)

Промышленность · Строительные материалы

Капитализация: 11,57 млрд $

ETP Rank5.4

Стоимость

4.8

Качество

5.7

Рост

3.8

Техника

6.0

Дивиденды

—

Прогнозы

8.0

Сезонность

8.0

Lennox International Inc.

LIINYSE

480,51 $-12,82 $ (-2,60%)

Промышленность · Строительные материалы

Капитализация: 16,72 млрд $

ETP Rank5.7

Стоимость

3.6

Качество

8.2

Рост

4.0

Техника

3.0

Дивиденды

7.5

Прогнозы

5.5

Сезонность

8.0

Динамика цен

BLDLII

Фундаментальный анализ

Стоимостная оценка в пользу LII — P/E 21.92 vs 22.94 у BLD. Однако P/E следует рассматривать в контексте темпов роста прибыли. По соотношению цены к выручке (P/S) BLD оценён ниже: 2.07 против 3.27. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B BLD — 4.80, у LII — 14.14. EV/EBITDA BLD — 14.60, у LII — 16.85. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE LII — 72.05%, у BLD — 22.15%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. LII удерживает чистую маржу на уровне 14.89%, опережая BLD (8.95%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у BLD — 1.30, у LII — 1.61. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

BLDLII

Показатель	BLD	LII
Мультипликаторы оценки
P/E	22.94	21.92
P/B	4.80	14.14
P/S	2.07	3.27
PEG	-2.31	-18.32
EV/EBITDA	14.60	16.85
Рентабельность
ROE	22.15%	72.05%
ROA	7.50%	18.24%
Валовая маржа	28.78%	33.06%
Операц. маржа	14.07%	19.52%
Чистая маржа	8.95%	14.89%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	1.30	1.61
Текущая ликв.	2.00	1.57
Быстрая ликв.	1.41	0.64
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	1.05%
Коэфф. выплат	0.00%	26.46%
EPS	$17.98	$22.50
Балансовая стоим.	$85.94	$34.88

Технический анализ

Техническая картина в пользу LII: скоринг 33/100 vs 19/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: BLD — 48.2, LII — 45.7. Обе акции находятся в одной зоне. BLD и LII находятся выше 50-дневной скользящей средней (+3.8% и +0.4% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: BLD — 17.1 (нет тренда), LII — 13.1 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета LII — 1.25, BLD — 1.45. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) LII составляет 3.6%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

BLDLII

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	BLD	LII
Осцилляторы
RSI (14)	48.21	45.73
Stochastic %K	37.08	20.38
CCI (20)	-93.98	-104.19
MFI	27.62	25.61
Williams %R	-62.92	-79.62
MACD гистограмма	-4.47	-4.36
Momentum (10)	-26.29	-48.04
Тренд
ADX	17.09	13.12
Цена vs EMA 9	+0.08%	-1.83%
Цена vs EMA 20	-1.10%	-2.33%
Цена vs SMA 50	+3.76%	+0.44%
Цена vs SMA 200	-4.06%	-4.98%
Объём
CMF	-0.41	-0.25
Volume Ratio	95.99	59.10
Волатильность и статистика
Beta	1.45	1.25
ATR %	3.38%	3.58%
Sharpe (1г)	0.89	-0.54
RS Rating	74.00	22.00
52w от хая	-26.24	-28.44
BB ширина	16.24	12.06

Финансовая отчётность

По объёму выручки: BLD генерирует 5,41 млрд $, LII — 5,20 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: BLD — 521,73 млн $, LII — 786,20 млн $. LII генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): BLD — 696,89 млн $, LII — 638,80 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	BLD	LII
Выручка	5,41 млрд $	5,20 млрд $
Чистая прибыль	521,73 млн $	786,20 млн $
EPS (TTM)	$18.39	$22.31
Операц. Cash Flow	756,32 млн $	757,60 млн $
Free Cash Flow	696,89 млн $	638,80 млн $

Дивиденды

LII выплачивает дивиденды с доходностью 1.05% годовых, тогда как BLD дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. LII выплачивает дивиденды 14 лет подряд, тогда как BLD не имеет дивидендной истории.

Показатель	BLD	LII
Див. доходность	—	1.05%
Годовые дивиденды	—	$1.30
Коэфф. выплат	—	26.46%
Лет выплат	0.00%	14.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	-18.11%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет BLD показывает лучшую среднюю доходность в апреле (+9.45%), LII — в ноябре (+5.46%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: BLD — октябрь (-2.10%), LII — сентябрь (-2.45%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март, сентябрь, октябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: май, июнь, июль, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у BLD: +30.50% против +16.77%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

BLD

+5.8

-1.1

-1.7

+9.4

+4.5

+1.7

+7.8

+0.4

-1.9

-2.1

+7.7

+0.1

LII

+0.0

+2.9

-1.9

+1.0

+3.6

+4.1

+5.1

+0.5

-2.5

-0.3

+5.5

-1.3

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — TopBuild Corp. или Lennox International Inc.?

Мультипликатор P/E у обе компании ниже (21.92 vs 22.94), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — BLD или LII?

Рентабельность собственного капитала (ROE): BLD — 22.15%, LII — 72.05%. Преимущество у LII.

Какие дивиденды у TopBuild Corp. и Lennox International Inc.?

Lennox International Inc. выплачивает дивиденды с доходностью 1.05%. TopBuild Corp. дивиденды не платит.

Какая компания крупнее по выручке — TopBuild Corp. или Lennox International Inc.?

Выручка BLD за TTM — 5,41 млрд $, LII — 5,20 млрд $. LII генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — BLD или LII?

Чистая маржа BLD — 8.95%, LII — 14.89%. LII оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — BLD или LII?

Технический скоринг: BLD — 19/100, LII — 33/100. LII имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — BLD или LII?

Однозначного ответа нет. Счёт 23:14 в пользу BLD по 43 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией