Сравнение BLD vs EXP

Тикер 1

Тикер 2

BLD18

21EXP

BLD против EXP — два эмитента индустрии «Строительные материалы», каждый со своими сильными сторонами. Проанализируем основные финансовые и технические показатели обеих компаний. По капитализации BLD крупнее в 1.9× (11,57 млрд $ vs 6,16 млрд $). EXP торгуется с P/E 14.79, тогда как BLD — с P/E 22.94. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. Рентабельность капитала EXP составляет 28.27%, что превышает показатель BLD (22.15%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности EXP впереди: 18.36% против 8.95% у BLD. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. EXP выплачивает дивиденды с доходностью 0.50% годовых, тогда как BLD дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. EXP набирает 27 из 100 по техническому скорингу, BLD — 19 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Сравнение заканчивается со счётом 18:21 — практически равный результат. Обе компании имеют свои преимущества, и однозначного фаворита нет.

TopBuild Corp.

BLDNYSE

411,18 $-1,46 $ (-0,35%)

Промышленность · Строительные материалы

Капитализация: 11,57 млрд $

ETP Rank5.4

Стоимость

4.8

Качество

5.7

Рост

3.8

Техника

6.0

Дивиденды

—

Прогнозы

8.0

Сезонность

8.0

Eagle Materials Inc.

EXPNYSE

199,13 $-1,12 $ (-0,56%)

Материалы · Строительные материалы

Капитализация: 6,16 млрд $

ETP Rank5.9

Стоимость

6.1

Качество

7.5

Рост

4.2

Техника

3.0

Дивиденды

5.8

Прогнозы

7.0

Сезонность

7.0

Динамика цен

BLDEXP

Фундаментальный анализ

Стоимостная оценка в пользу EXP — P/E 14.79 vs 22.94 у BLD. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. По соотношению цены к выручке (P/S) BLD оценён ниже: 2.07 против 2.73. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По EV/EBITDA EXP оценён ниже: 12.50 vs 14.60. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. EXP демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 28.27% против 22.15% у BLD. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: EXP — 18.36%, BLD — 8.95%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: BLD — 1.30, EXP — 1.02. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

BLDEXP

Показатель	BLD	EXP
Мультипликаторы оценки
P/E	22.94	14.79
P/B	4.80	4.25
P/S	2.07	2.73
PEG	-2.31	-3.11
EV/EBITDA	14.60	12.50
Рентабельность
ROE	22.15%	28.27%
ROA	7.50%	11.18%
Валовая маржа	28.78%	28.27%
Операц. маржа	14.07%	24.29%
Чистая маржа	8.95%	18.36%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	1.30	1.02
Текущая ликв.	2.00	3.66
Быстрая ликв.	1.41	2.09
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.50%
Коэфф. выплат	0.00%	7.75%
EPS	$17.98	$13.54
Балансовая стоим.	$85.94	$47.11

Технический анализ

Техническая картина в пользу EXP: скоринг 27/100 vs 19/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: BLD — 48.2, EXP — 46.2. Обе акции находятся в одной зоне. Обе акции торгуются выше SMA 50: BLD на 3.8%, EXP на 1.2%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: BLD — 17.1 (нет тренда), EXP — 13.7 (нет тренда). Волатильность: бета EXP — 1.26, BLD — 1.45. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) EXP составляет 3.7%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

BLDEXP

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	BLD	EXP
Осцилляторы
RSI (14)	48.21	46.21
Stochastic %K	37.08	32.19
CCI (20)	-93.98	-96.54
MFI	27.62	42.38
Williams %R	-62.92	-67.81
MACD гистограмма	-4.47	-1.33
Momentum (10)	-26.29	-12.58
Тренд
ADX	17.09	13.72
Цена vs EMA 9	+0.08%	-0.77%
Цена vs EMA 20	-1.10%	-1.53%
Цена vs SMA 50	+3.76%	+1.17%
Цена vs SMA 200	-4.06%	-8.24%
Объём
CMF	-0.41	0.00
Volume Ratio	95.99	127.37
Волатильность и статистика
Beta	1.45	1.26
ATR %	3.38%	3.72%
Sharpe (1г)	0.89	-0.20
RS Rating	74.00	26.00
52w от хая	-26.24	-18.27
BB ширина	16.24	11.21

Финансовая отчётность

По объёму выручки: BLD генерирует 5,41 млрд $, EXP — 2,31 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: BLD — 521,73 млн $, EXP — 423,81 млн $. BLD генерирует больше чистой прибыли. FCF: BLD генерирует 696,89 млн $, EXP — 353,27 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	BLD	EXP
Выручка	5,41 млрд $	2,31 млрд $
Чистая прибыль	521,73 млн $	423,81 млн $
EPS (TTM)	$18.39	$13.20
Операц. Cash Flow	756,32 млн $	548,55 млн $
Free Cash Flow	696,89 млн $	353,27 млн $

Дивиденды

Дивидендная политика различается кардинально: EXP обеспечивает 0.50% годовой доходности, BLD реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. EXP выплачивает дивиденды 15 лет подряд, тогда как BLD не имеет дивидендной истории.

Показатель	BLD	EXP
Див. доходность	—	0.50%
Годовые дивиденды	—	$0.25
Коэфф. выплат	—	7.75%
Лет выплат	0.00%	15.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	-19.73%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет BLD показывает лучшую среднюю доходность в апреле (+9.45%), EXP — в ноябре (+6.22%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для BLD — октябрь (-2.10%), для EXP — декабрь (-1.76%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, март, сентябрь, октябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, апрель, май, июль, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у BLD: +30.50% против +14.85%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

BLD

+5.8

-1.1

-1.7

+9.4

+4.5

+1.7

+7.8

+0.4

-1.9

-2.1

+7.7

+0.1

EXP

+2.2

-0.8

-1.4

+2.6

+2.2

-0.6

+5.9

+1.2

-0.8

-0.0

+6.2

-1.8

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — TopBuild Corp. или Eagle Materials Inc.?

Мультипликатор P/E у Eagle Materials Inc. ниже (14.79 vs 22.94), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — BLD или EXP?

ROE BLD — 22.15%, EXP — 28.27%. EXP демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у TopBuild Corp. и Eagle Materials Inc.?

Eagle Materials Inc. выплачивает дивиденды с доходностью 0.50%. TopBuild Corp. дивиденды не платит.

Какая компания крупнее по выручке — TopBuild Corp. или Eagle Materials Inc.?

По объёму выручки: BLD — 5,41 млрд $, EXP — 2,31 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — BLD или EXP?

Чистая маржа BLD — 8.95%, EXP — 18.36%. EXP оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — BLD или EXP?

Технический скоринг: BLD — 19/100, EXP — 27/100. EXP имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — BLD или EXP?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 43 метрик BLD выигрывает 18, EXP — 21. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией