Фондовые рынки

Криптовалюты

Сервисы

Калькуляторы

Сравнение BL vs RBRK

Тикер 1

Тикер 2

BL12

27RBRK

BL против RBRK — два эмитента индустрии «Программное обеспечение», каждый со своими сильными сторонами. Проанализируем основные финансовые и технические показатели обеих компаний. По капитализации RBRK крупнее в 12,1× (20,79 млрд $ vs 1,72 млрд $). RBRK имеет отрицательный P/E (-69,19), что указывает на убыточность. Сравнивать по P/E не корректно — BL прибылен с P/E 49,80. Для сопоставления лучше использовать P/S и EV/EBITDA. Рентабельность капитала RBRK составляет 55,24%, что превышает показатель BL (10,84%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. Отрицательная чистая маржа RBRK (-20,25%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. RBRK набирает 79 из 100 по техническому скорингу, BL — 36 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RBRK побеждает по числу метрик: 27 против 12 у BL. Это не гарантирует лучшую доходность в будущем, но указывает на текущее фундаментально-техническое преимущество.

BlackLine, Inc.

BLNASDAQ

$29,30-$1,23 (-4,03%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 1,72 млрд $

ETP Rank5.2

Стоимость

8.5

Качество

3.9

Рост

5.6

Техника

3.0

Дивиденды

—

Прогнозы

6.0

Сезонность

8.0

Rubrik, Inc.

RBRKNYSE

$101,02-$1,21 (-1,18%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 20,79 млрд $

ETP Rank3.0

Стоимость

3.0

Качество

6.3

Рост

5.2

Техника

7.0

Дивиденды

—

Прогнозы

6.0

Сезонность

7.0

Динамика цен

BLRBRK

Фундаментальный анализ

P/E у RBRK отрицательный (-69,19) — компания генерирует убытки. BL прибылен, P/E составляет 49,80. В такой ситуации целесообразно опираться на мультипликаторы, не зависящие от чистой прибыли. По соотношению цены к выручке (P/S) BL оценён ниже: 2,35 против 14,59. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. RBRK демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 55,24% против 10,84% у BL. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Отрицательная чистая маржа RBRK (-20,25%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. BL несёт высокую долговую нагрузку — D/E 2,18, тогда как RBRK практически без долга (D/E -2,38). Повышенный леверидж увеличивает и потенциальную доходность, и риски.

BLRBRK

Показатель	BL	RBRK
Мультипликаторы оценки
P/E	49,80	-69,19
P/B	5,45	-42,75
P/S	2,35	14,59
PEG	-0,84	-0,91
EV/EBITDA	21,62	-100,86
Рентабельность
ROE	10,84%	55,24%
ROA	2,37%	-10,42%
Валовая маржа	75,53%	80,58%
Операц. маржа	5,62%	-21,40%
Чистая маржа	4,75%	-20,25%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	2,18	-2,38
Текущая ликв.	1,72	1,74
Быстрая ликв.	1,72	1,73
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0,00%	0,00%
Коэфф. выплат	0,00%	0,00%
EPS	$0,59	-$1,42
Балансовая стоим.	$5,37	-$2,36

Технический анализ

Техническая картина в пользу RBRK: скоринг 79/100 vs 36/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. По RSI: BL — 47,7, RBRK — 68,5. Обе акции находятся в одной зоне. Обе акции торгуются выше SMA 50: BL на 0,6%, RBRK на 26,8%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. RBRK выше SMA 200 (+50,0%), BL — ниже (-26,4%). Долгосрочный тренд в пользу RBRK. Сила тренда по ADX: BL — 12,2 (нет тренда), RBRK — 30,2 (выраженный тренд). Волатильность: бета BL — 0,64, RBRK — 1,55. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) BL составляет 5,8%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

BLRBRK

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	BL	RBRK
Осцилляторы
RSI (14)	47,69	68,46
Stochastic %K	29,30	81,66
CCI (20)	-26,10	110,00
MFI	47,54	80,99
Williams %R	-70,70	-18,34
MACD гистограмма	-0,17	2,36
Momentum (10)	-3,48	25,06
Тренд
ADX	12,15	30,17
Цена vs EMA 9	-2,14%	+6,05%
Цена vs EMA 20	-2,29%	+14,24%
Цена vs SMA 50	+0,55%	+26,78%
Цена vs SMA 200	-26,40%	+50,05%
Объём
CMF	0,08	0,26
Volume Ratio	70,56	11,53
Волатильность и статистика
Beta	0,64	1,55
ATR %	5,81%	4,80%
Sharpe (1г)	-0,93	0,48
RS Rating	6,00	60,00
52w от хая	-50,81	-5,15
BB ширина	21,39	56,38

Финансовая отчётность

По объёму выручки: BL генерирует 700,43 млн $, RBRK — 1,32 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: RBRK — +48,50%, BL — +7,20%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. RBRK убыточен (чистая прибыль -348,83 млн $), тогда как BL генерирует прибыль (24,52 млн $). Убыточность может быть временной — связанной с инвестициями в рост, — или структурной. FCF: BL генерирует 161,49 млн $, RBRK — 253,28 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	BL	RBRK	Лидер
Выручка	700,43 млн $	1,32 млрд $
Рост выручки (г/г)	+7.20%	+48.50%
Чистая прибыль	24,52 млн $	-348,83 млн $
Рост прибыли (г/г)	-84.80%	—	—
EPS (TTM)	$0,40	-$1,78
Операц. Cash Flow	169,57 млн $	282,91 млн $
Free Cash Flow	161,49 млн $	253,28 млн $

Дивиденды

Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок.

Показатель	BL	RBRK
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0	0
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

За 10 лет BL показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+9,84%), RBRK — в мае (+23,23%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для BL — март (-4,20%), для RBRK — январь (-7,71%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, март. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: май, август, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у RBRK: +48,63% против +10,41%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

+1,8

-4,0

-4,2

+0,7

+1,1

+2,0

-1,1

+3,8

+1,6

-0,6

+9,8

-0,7

RBRK

-7,7

-6,3

-4,7

+4,2

+23,2

-5,4

+7,9

+1,3

-4,3

+11,4

+7,1

+21,9

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — BlackLine, Inc. или Rubrik, Inc.?

Прямое сравнение по P/E затруднено — одна из компаний убыточна (отрицательный P/E). В таких случаях корректнее сравнивать по P/S, EV/Revenue и свободному денежному потоку.

У кого выше рентабельность — BL или RBRK?

ROE BL — 10,84%, RBRK — 55,24%. RBRK демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у BlackLine, Inc. и Rubrik, Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — BlackLine, Inc. или Rubrik, Inc.?

По объёму выручки: BL — 700,43 млн $, RBRK — 1,32 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

Какая акция лучше по технике — BL или RBRK?

Технический скоринг: BL — 36/100, RBRK — 79/100. RBRK имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — BL или RBRK?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 44 метрик BL выигрывает 12, RBRK — 27. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 18.08.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией