Сравнение BL vs GEN
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Если ориентироваться на P/E, GEN выглядит привлекательнее: 15.47 против 68.94. Премия к оценке BL может быть оправдана, если компания растёт быстрее. Мультипликатор P/S также в пользу BL: 2.52 vs 3.03 у GEN. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. EV/EBITDA GEN — 8.86, у BL — 21.26. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE GEN — 39.86%, у BL — 7.70%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. GEN удерживает чистую маржу на уровне 19.46%, опережая BL (3.71%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у BL — 2.25, у GEN — 3.14. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности GEN ниже 1 (0.40), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | BL | GEN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 68.94 | 15.47 | |
| P/B | 5.99 | 5.76 | |
| P/S | 2.52 | 3.03 | |
| PEG | -0.83 | 0.29 | |
| EV/EBITDA | 21.26 | 8.86 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 7.70% | 39.86% | |
| ROA | 1.83% | 6.24% | |
| Валовая маржа | 75.34% | 76.28% | |
| Операц. маржа | 5.27% | 42.82% | |
| Чистая маржа | 3.71% | 19.46% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 2.25 | 3.14 | |
| Текущая ликв. | 1.70 | 0.40 | |
| Быстрая ликв. | 1.70 | 0.40 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.00% | 2.00% | |
| Коэфф. выплат | 0.00% | 32.07% | |
| EPS | $0.45 | $1.62 | |
| Балансовая стоим. | $5.68 | $4.34 | |
Технический анализ
По техническому скорингу GEN сильнее: 72/100 против 22/100 у BL. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у BL составляет 45.0 (нейтральная зона), у GEN — 77.8 (зона перекупленности). Значение выше 70 сигнализирует о возможной коррекции. Относительно SMA 50 ситуация различается: GEN выше на 23.3%, BL — ниже на -12.1%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. ADX: BL — 26.5 (выраженный тренд), GEN — 33.9 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. BL менее волатилен — бета 0.75 против 1.07 у GEN. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) BL составляет 6.8%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | BL | GEN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 44.97 | 77.80 | |
| Stochastic %K | 41.90 | 99.01 | |
| CCI (20) | -28.41 | 119.81 | |
| MFI | 48.70 | 82.94 | |
| Williams %R | -58.10 | -0.99 | |
| MACD гистограмма | 0.27 | 0.47 | |
| Momentum (10) | -2.23 | 5.44 | |
| Тренд | |||
| ADX | 26.46 | 33.94 | |
| Цена vs EMA 9 | -0.81% | +7.20% | |
| Цена vs EMA 20 | -3.19% | +13.78% | |
| Цена vs SMA 50 | -12.12% | +23.26% | |
| Цена vs SMA 200 | -38.02% | -1.22% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.01 | 0.25 | |
| Volume Ratio | 160.92 | 130.64 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.75 | 1.07 | |
| ATR % | 6.81% | 3.56% | |
| Sharpe (1г) | -1.29 | -0.42 | |
| RS Rating | 7.00 | 25.00 | |
| 52w от хая | -51.42 | -22.41 | |
| BB ширина | 30.42 | 40.12 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): BL — 700,43 млн $, GEN — 5 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: BL — 24,52 млн $, GEN — 973 млн $. GEN генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): BL — 161,49 млн $, GEN — 1,52 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | BL | GEN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 700,43 млн $ | 5 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 24,52 млн $ | 973 млн $ | |
| EPS (TTM) | $0.40 | $1.59 | |
| Операц. Cash Flow | 169,57 млн $ | 1,54 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 161,49 млн $ | 1,52 млрд $ |
Дивиденды
GEN выплачивает дивиденды с доходностью 2.00% годовых, тогда как BL дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. GEN выплачивает дивиденды 13 лет подряд, тогда как BL не имеет дивидендной истории.
| Показатель | BL | GEN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | 2.00% | |
| Годовые дивиденды | — | $0.25 | |
| Коэфф. выплат | — | 32.07% | |
| Лет выплат | 0.00% | 13.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | -12.94% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность BL приходится на ноябре (+9.84%), а GEN — на августе (+4.10%). Наименее удачные месяцы: BL — март (-4.20%), GEN — март (-3.47%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, март, октябрь, декабрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, май, июнь, август, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у BL: +12.80% против +8.42%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — BlackLine, Inc. или Gen Digital Inc.?
У кого выше рентабельность — BL или GEN?
Какие дивиденды у BlackLine, Inc. и Gen Digital Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — BlackLine, Inc. или Gen Digital Inc.?
У кого выше маржинальность — BL или GEN?
Какая акция лучше по технике — BL или GEN?
Что лучше купить — BL или GEN?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией