Сравнение BL vs FIG
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Убыточность FIG (P/E -8,07) делает прямое сравнение по этому мультипликатору невозможным. BL показывает P/E 51,90. Рекомендуется анализировать P/S и свободный денежный поток. По P/S (цена/выручка) BL дешевле: 2,45 против 9,67. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. Балансовая оценка: P/B BL — 5,68, у FIG — 9,07. ROE FIG отрицательный (-108,20%), что говорит об убыточности. BL генерирует прибыль с ROE 10,84%. По этому критерию преимущество однозначно. FIG убыточен — чистая маржа -123,15%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. Долговая нагрузка BL значительно выше: D/E 2,18 vs 0,05 у FIG. При росте процентных ставок это может создать дополнительное давление на прибыль.
| Показатель | BL | FIG | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 51,90 | -8,07 | |
| P/B | 5,68 | 9,07 | |
| P/S | 2,45 | 9,67 | |
| PEG | -0,87 | 0,07 | |
| EV/EBITDA | 22,34 | -7,79 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 10,84% | -108,20% | |
| ROA | 2,37% | -67,12% | |
| Валовая маржа | 75,53% | 79,14% | |
| Операц. маржа | 5,62% | -123,84% | |
| Чистая маржа | 4,75% | -123,15% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 2,18 | 0,05 | |
| Текущая ликв. | 1,72 | 2,45 | |
| Быстрая ликв. | 1,72 | 2,45 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0,00% | 0,00% | |
| Коэфф. выплат | 0,00% | 0,00% | |
| EPS | $0,59 | -$2,99 | |
| Балансовая стоим. | $5,37 | $2,80 | |
Технический анализ
FIG набирает 74 из 100 по техническому скорингу, BL — 60 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): BL — 52,3 (нейтральная зона), FIG — 54,8 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. BL и FIG находятся выше 50-дневной скользящей средней (+4,8% и +15,9% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: BL — 12,3 (нет тренда), FIG — 13,6 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете BL стабильнее (0,64 vs 1,39). Дневная волатильность (ATR%) FIG составляет 8,1%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | BL | FIG | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 52,28 | 54,78 | |
| Stochastic %K | 50,50 | 51,74 | |
| CCI (20) | 25,00 | 87,70 | |
| MFI | 53,09 | 78,20 | |
| Williams %R | -49,50 | -48,26 | |
| MACD гистограмма | -0,14 | -0,02 | |
| Momentum (10) | -0,87 | 1,10 | |
| Тренд | |||
| ADX | 12,27 | 13,56 | |
| Цена vs EMA 9 | +1,42% | +1,60% | |
| Цена vs EMA 20 | +1,56% | +4,71% | |
| Цена vs SMA 50 | +4,81% | +15,93% | |
| Цена vs SMA 200 | -23,56% | -6,92% | |
| Объём | |||
| CMF | 0,11 | 0,15 | |
| Volume Ratio | 68,05 | 47,56 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0,64 | 1,39 | |
| ATR % | 5,68% | 8,06% | |
| Sharpe (1г) | -0,83 | -1,00 | |
| RS Rating | 6,00 | 1,00 | |
| 52w от хая | -48,75 | -69,35 | |
| BB ширина | 21,19 | 32,23 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): BL — 700,43 млн $, FIG — 1,06 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. FIG растёт быстрее по выручке: +41,00% год к году против +7,20% у BL. Темп роста — ключевой фактор для оценки будущей стоимости. По чистой прибыли ситуация полярная: BL зарабатывает 24,52 млн $, а FIG фиксирует убыток (-1,25 млрд $). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. Свободный денежный поток (FCF): BL — 161,49 млн $, FIG — 246,24 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | BL | FIG | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 700,43 млн $ | 1,06 млрд $ | |
| Рост выручки (г/г) | +7.20% | +41.00% | |
| Чистая прибыль | 24,52 млн $ | -1,25 млрд $ | |
| Рост прибыли (г/г) | -84.80% | — | — |
| EPS (TTM) | $0,40 | -$2,45 | |
| Операц. Cash Flow | 169,57 млн $ | 250,68 млн $ | |
| Free Cash Flow | 161,49 млн $ | 246,24 млн $ |
Дивиденды
Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Это типично для растущих технологических компаний, которые реинвестируют всю прибыль.
| Показатель | BL | FIG | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | — | — | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| Лет выплат | 0 | 0 | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для BL — ноябре (+9,84%), для FIG — мае (+36,07%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: BL — март (-4,20%), FIG — август (-42,39%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март, октябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: май. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — BlackLine, Inc. или Figma, Inc.?
У кого выше рентабельность — BL или FIG?
Какие дивиденды у BlackLine, Inc. и Figma, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — BlackLine, Inc. или Figma, Inc.?
Какая акция лучше по технике — BL или FIG?
Что лучше купить — BL или FIG?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 16.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией