Сравнение BL vs CRWD
Динамика цен
Фундаментальный анализ
CRWD имеет отрицательный P/E (-4669,05), что указывает на убыточность. Сравнивать по P/E не корректно — BL прибылен с P/E 48,31. Для сопоставления лучше использовать P/S и EV/EBITDA. Мультипликатор P/S также в пользу BL: 2,28 vs 44,33 у CRWD. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. Балансовая оценка: P/B BL — 5,29, у CRWD — 48,58. EV/EBITDA BL — 21,10, у CRWD — 663,57. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE CRWD отрицательный (-0,58%), что говорит об убыточности. BL генерирует прибыль с ROE 10,84%. По этому критерию преимущество однозначно. CRWD убыточен — чистая маржа -0,48%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. Долговая нагрузка BL значительно выше: D/E 2,18 vs 0,18 у CRWD. При росте процентных ставок это может создать дополнительное давление на прибыль.
| Показатель | BL | CRWD | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 48,31 | -4669,05 | |
| P/B | 5,29 | 48,58 | |
| P/S | 2,28 | 44,33 | |
| PEG | -0,81 | 106,23 | |
| EV/EBITDA | 21,10 | 663,57 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 10,84% | -0,58% | |
| ROA | 2,37% | -0,22% | |
| Валовая маржа | 75,53% | 75,03% | |
| Операц. маржа | 5,62% | -3,91% | |
| Чистая маржа | 4,75% | -0,48% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 2,18 | 0,18 | |
| Текущая ликв. | 1,72 | 1,53 | |
| Быстрая ликв. | 1,72 | 1,53 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0,00% | 0,00% | |
| Коэфф. выплат | 0,00% | -85,45% | |
| EPS | $0,59 | -$0,02 | |
| Балансовая стоим. | $5,37 | $4,61 | |
Технический анализ
По техническому скорингу CRWD сильнее: 70/100 против 41/100 у BL. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у BL составляет 43,8 (нейтральная зона), у CRWD — 68,0 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: CRWD выше на 17,7%, BL — ниже на -2,3%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. CRWD выше SMA 200 (+62,8%), BL — ниже (-29,2%). Долгосрочный тренд в пользу CRWD. ADX: BL — 11,4 (нет тренда), CRWD — 33,1 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. BL менее волатилен — бета 0,62 против 1,51 у CRWD. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) BL составляет 5,7%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | BL | CRWD | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 43,75 | 68,04 | |
| Stochastic %K | 14,13 | 90,30 | |
| CCI (20) | -106,63 | 119,29 | |
| MFI | 50,68 | 68,45 | |
| Williams %R | -85,87 | -9,70 | |
| MACD гистограмма | -0,37 | 2,74 | |
| Momentum (10) | -4,01 | 42,40 | |
| Тренд | |||
| ADX | 11,40 | 33,09 | |
| Цена vs EMA 9 | -4,16% | +4,47% | |
| Цена vs EMA 20 | -4,85% | +9,22% | |
| Цена vs SMA 50 | -2,26% | +17,74% | |
| Цена vs SMA 200 | -29,24% | +62,77% | |
| Объём | |||
| CMF | 0,05 | 0,00 | |
| Volume Ratio | 114,28 | 72,92 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0,62 | 1,51 | |
| ATR % | 5,72% | 4,20% | |
| Sharpe (1г) | -0,96 | 1,62 | |
| RS Rating | 5,00 | 92,00 | |
| 52w от хая | -52,29 | -2,26 | |
| BB ширина | 20,93 | 29,49 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): BL — 700,43 млн $, CRWD — 4,81 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу CRWD: +21,70% г/г vs +7,20%. Обе компании растут, но с разной скоростью. По чистой прибыли ситуация полярная: BL зарабатывает 24,52 млн $, а CRWD фиксирует убыток (-162,50 млн $). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. Свободный денежный поток (FCF): BL — 161,49 млн $, CRWD — 1,31 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | BL | CRWD | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 700,43 млн $ | 4,81 млрд $ | |
| Рост выручки (г/г) | +7.20% | +21.70% | |
| Чистая прибыль | 24,52 млн $ | -162,50 млн $ | |
| Рост прибыли (г/г) | -84.80% | — | — |
| EPS (TTM) | $0,40 | -$0,16 | |
| Операц. Cash Flow | 169,57 млн $ | 1,61 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 161,49 млн $ | 1,31 млрд $ |
Дивиденды
Обе компании не платят дивиденды. Инвесторам, ориентированным на пассивный доход, стоит обратить внимание на альтернативные эмитенты в портфеле.
| Показатель | BL | CRWD | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | — | — | |
| Коэфф. выплат | — | -85,45% | |
| Лет выплат | 0 | 0 | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность BL приходится на ноябре (+9,84%), а CRWD — на мае (+17,75%). Наименее удачные месяцы: BL — март (-4,20%), CRWD — сентябрь (-2,98%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Совместные сильные месяцы: январь, май, июнь, август, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у CRWD: +50,13% против +10,41%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — BlackLine, Inc. или CrowdStrike Holdings, Inc.?
У кого выше рентабельность — BL или CRWD?
Какие дивиденды у BlackLine, Inc. и CrowdStrike Holdings, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — BlackLine, Inc. или CrowdStrike Holdings, Inc.?
Какая акция лучше по технике — BL или CRWD?
Что лучше купить — BL или CRWD?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 13.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией