Сравнение BJ vs DDS
Динамика цен
Фундаментальный анализ
DDS торгуется с P/E 12,85, тогда как BJ — с P/E 21,33. При анализе стоит учитывать также P/S и EV/EBITDA для полной картины. По P/S (цена/выручка) BJ дешевле: 0,54 против 1,33. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По P/B (цена/балансовая стоимость) DDS дешевле: 3,24 против 5,65. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA DDS оценён ниже: 8,46 vs 13,13. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. DDS демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 31,92% против 26,59% у BJ. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: DDS — 10,34%, BJ — 2,60%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: BJ — 1,35, DDS — 0,10. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности BJ ниже 1 (0,73), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | BJ | DDS | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 21,33 | 12,85 | |
| P/B | 5,65 | 3,24 | |
| P/S | 0,54 | 1,33 | |
| PEG | 23,14 | 0,63 | |
| EV/EBITDA | 13,13 | 8,46 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 26,59% | 31,92% | |
| ROA | 7,21% | 18,19% | |
| Валовая маржа | 18,47% | 39,19% | |
| Операц. маржа | 3,88% | 11,03% | |
| Чистая маржа | 2,60% | 10,34% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1,35 | 0,10 | |
| Текущая ликв. | 0,73 | 3,03 | |
| Быстрая ликв. | 0,18 | 1,58 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0,00% | 5,56% | |
| Коэфф. выплат | 0,00% | 71,28% | |
| EPS | $4,44 | $43,73 | |
| Балансовая стоим. | $16,53 | $172,97 | |
Технический анализ
По технике ситуация паритетная: 42/100 и 43/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. RSI(14): BJ — 48,3 (нейтральная зона), DDS — 41,8 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Относительно SMA 50 ситуация различается: BJ выше на 2,3%, DDS — ниже на -2,4%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. BJ выше SMA 200 (+0,1%), DDS — ниже (-7,3%). Долгосрочный тренд в пользу BJ. Сила тренда по ADX: BJ — 19,8 (нет тренда), DDS — 27,9 (выраженный тренд). По бете BJ стабильнее (-0,46 vs 0,63). Дневная волатильность (ATR%) DDS составляет 4,9%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | BJ | DDS | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 48,33 | 41,83 | |
| Stochastic %K | 14,00 | 3,00 | |
| CCI (20) | -53,38 | -59,95 | |
| MFI | 41,94 | 50,76 | |
| Williams %R | -86,00 | -97,00 | |
| MACD гистограмма | -0,64 | -2,12 | |
| Momentum (10) | -4,37 | -27,46 | |
| Тренд | |||
| ADX | 19,76 | 27,88 | |
| Цена vs EMA 9 | -1,29% | -7,70% | |
| Цена vs EMA 20 | -1,03% | -6,11% | |
| Цена vs SMA 50 | +2,29% | -2,41% | |
| Цена vs SMA 200 | +0,15% | -7,27% | |
| Объём | |||
| CMF | -0,03 | 0,22 | |
| Volume Ratio | 71,54 | 118,02 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | -0,46 | 0,63 | |
| ATR % | 2,48% | 4,92% | |
| Sharpe (1г) | -0,34 | 0,37 | |
| RS Rating | 26,00 | 63,00 | |
| 52w от хая | -13,20 | -24,41 | |
| BB ширина | 10,02 | 17,74 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): BJ — 21,46 млрд $, DDS — 6,56 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. BJ растёт быстрее по выручке: +4,70% год к году против -0,40% у DDS. Темп роста — ключевой фактор для оценки будущей стоимости. Чистая прибыль: BJ — 578,38 млн $, DDS — 570,60 млн $. DDS генерирует больше чистой прибыли. FCF: BJ генерирует 331 млн $, DDS — 623,60 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | BJ | DDS | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 21,46 млрд $ | 6,56 млрд $ | |
| Рост выручки (г/г) | +4.70% | -0.40% | |
| Чистая прибыль | 578,38 млн $ | 570,60 млн $ | |
| Рост прибыли (г/г) | +8.20% | -3.90% | |
| EPS (TTM) | $4,41 | $36,44 | |
| Операц. Cash Flow | 1,03 млрд $ | 717 млн $ | |
| Free Cash Flow | 331 млн $ | 623,60 млн $ |
Дивиденды
Дивидендная политика различается кардинально: DDS обеспечивает 5,56% годовой доходности, BJ реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. DDS выплачивает дивиденды 12 лет подряд, тогда как BJ не имеет дивидендной истории.
| Показатель | BJ | DDS | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | 5,56% | |
| Годовые дивиденды | — | $0,60 | |
| Коэфф. выплат | — | 71,28% | |
| Лет выплат | 0 | 12 | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | -47,95% |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для BJ — марте (+9,06%), для DDS — ноябре (+10,36%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для BJ — декабрь (-2,78%), для DDS — март (-2,91%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: декабрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, июнь, июль, август. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у DDS: +31,75% против +20,45%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — BJ's Wholesale Club Holdings, Inc. или Dillard's, Inc.?
У кого выше рентабельность — BJ или DDS?
Какие дивиденды у BJ's Wholesale Club Holdings, Inc. и Dillard's, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — BJ's Wholesale Club Holdings, Inc. или Dillard's, Inc.?
У кого выше маржинальность — BJ или DDS?
Какая акция лучше по технике — BJ или DDS?
Что лучше купить — BJ или DDS?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 15.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией