Фондовые рынки

Криптовалюты

Сервисы

Калькуляторы

Прочее

Конвертер валют

Сравнение BILL vs PTC

Тикер 1

Тикер 2

BILL15

23PTC

Сравнение Bill.com Holdings, Inc. (BILL) и PTC Inc. (PTC) — классический случай выбора внутри одной индустрии: «Программное обеспечение». Разберём, кто из них сильнее по цифрам. По капитализации PTC крупнее в 3,5× (17,78 млрд $ vs 5,11 млрд $). P/E у BILL отрицательный (-15 548,48) — компания генерирует убытки. PTC прибылен, P/E составляет 14,83. В такой ситуации целесообразно опираться на мультипликаторы, не зависящие от чистой прибыли. Чистая маржа PTC — 41,43%, у BILL — 0,01%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 72/100 и 67/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. Итоговый счёт 23:15 в пользу PTC. По совокупности показателей компания выглядит привлекательнее для инвестора, хотя окончательное решение зависит от индивидуальной стратегии.

Bill.com Holdings, Inc.

BILLNYSE

$51,31+$2,61 (+5,36%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 5,11 млрд $

ETP Rank6.0

Стоимость

6.7

Качество

4.7

Рост

6.1

Техника

7.0

Дивиденды

—

Прогнозы

6.5

Сезонность

9.0

PTC Inc.

PTCNASDAQ

$153,89+$5,90 (+3,99%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 17,78 млрд $

ETP Rank7.0

Стоимость

9.7

Качество

7.9

Рост

9.2

Техника

4.0

Дивиденды

—

Прогнозы

7.0

Сезонность

7.0

Динамика цен

BILLPTC

Фундаментальный анализ

Убыточность BILL (P/E -15 548,48) делает прямое сравнение по этому мультипликатору невозможным. PTC показывает P/E 14,83. Рекомендуется анализировать P/S и свободный денежный поток. Мультипликатор P/S также в пользу BILL: 3,19 vs 6,02 у PTC. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. Балансовая оценка: P/B BILL — 1,36, у PTC — 5,09. EV/EBITDA PTC — 11,37, у BILL — 43,88. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. PTC удерживает чистую маржу на уровне 41,43%, опережая BILL (0,01%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у BILL — 0,50, у PTC — 0,46. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

BILLPTC

Показатель	BILL	PTC
Мультипликаторы оценки
P/E	-15 548,48	14,83
P/B	1,36	5,09
P/S	3,19	6,02
PEG	22,90	0,10
EV/EBITDA	43,88	11,37
Рентабельность
ROE	0,00%	32,64%
ROA	0,00%	18,79%
Валовая маржа	80,70%	84,09%
Операц. маржа	-3,52%	37,81%
Чистая маржа	0,01%	41,43%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0,50	0,46
Текущая ликв.	1,66	1,03
Быстрая ликв.	1,66	1,03
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0,00%	0,00%
Коэфф. выплат	0,00%	0,00%
EPS	$0,00	$10,67
Балансовая стоим.	$37,80	$30,26

Технический анализ

Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 72/100 и 67/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. Осциллятор RSI у BILL составляет 69,2 (нейтральная зона), у PTC — 72,6 (зона перекупленности). Оба значения в нейтральной зоне. BILL и PTC находятся выше 50-дневной скользящей средней (+26,5% и +20,7% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: BILL — 26,3 (выраженный тренд), PTC — 32,6 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. PTC менее волатилен — бета 0,46 против 1,56 у BILL. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) BILL составляет 4,3%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

BILLPTC

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	BILL	PTC
Осцилляторы
RSI (14)	69,20	72,63
Stochastic %K	84,91	98,10
CCI (20)	137,50	103,83
MFI	76,15	79,78
Williams %R	-15,09	-1,90
MACD гистограмма	0,15	2,03
Momentum (10)	5,92	17,59
Тренд
ADX	26,31	32,56
Цена vs EMA 9	+5,55%	+5,28%
Цена vs EMA 20	+10,33%	+10,93%
Цена vs SMA 50	+26,54%	+20,72%
Цена vs SMA 200	+17,21%	+1,06%
Объём
CMF	0,00	0,03
Volume Ratio	201,10	67,88
Волатильность и статистика
Beta	1,56	0,46
ATR %	4,28%	3,70%
Sharpe (1г)	0,59	-0,86
RS Rating	64,00	10,00
52w от хая	-10,31	-29,29
BB ширина	21,89	37,83

Финансовая отчётность

Выручка за последние 12 месяцев (TTM): BILL — 1,46 млрд $, PTC — 2,74 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу PTC: +19,20% г/г vs +13,40%. Обе компании растут, но с разной скоростью. Чистая прибыль: BILL — 23,80 млн $, PTC — 734 млн $. PTC генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): BILL — 309,67 млн $, PTC — 856,69 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	BILL	PTC	Лидер
Выручка	1,46 млрд $	2,74 млрд $
Рост выручки (г/г)	+13.40%	+19.20%
Чистая прибыль	23,80 млн $	734 млн $
Рост прибыли (г/г)	—	+95.00%	—
EPS (TTM)	$0,23	$6,12
Операц. Cash Flow	350,64 млн $	867,70 млн $
Free Cash Flow	309,67 млн $	856,69 млн $

Дивиденды

Обе компании не платят дивиденды. Инвесторам, ориентированным на пассивный доход, стоит обратить внимание на альтернативные эмитенты в портфеле.

Показатель	BILL	PTC
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0	0
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность BILL приходится на августе (+11,98%), а PTC — на январе (+5,10%). Наименее удачные месяцы: BILL — март (-11,99%), PTC — март (-2,79%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, март, сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: апрель, июль, август, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у BILL: +27,92% против +16,63%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

BILL

+0,9

-3,5

-12,0

+7,7

-0,5

+7,8

+6,9

+12,0

-1,1

-1,4

+7,3

+3,8

PTC

+5,1

-1,8

-2,8

+2,3

+3,5

+0,6

+3,6

+1,4

-1,9

+2,0

+4,2

+0,5

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Bill.com Holdings, Inc. или PTC Inc.?

Прямое сравнение по P/E затруднено — одна из компаний убыточна (отрицательный P/E). В таких случаях корректнее сравнивать по P/S, EV/Revenue и свободному денежному потоку.

У кого выше рентабельность — BILL или PTC?

Рентабельность собственного капитала (ROE): BILL — 0,00%, PTC — 32,64%. Преимущество у PTC.

Какие дивиденды у Bill.com Holdings, Inc. и PTC Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — Bill.com Holdings, Inc. или PTC Inc.?

Выручка BILL за TTM — 1,46 млрд $, PTC — 2,74 млрд $. PTC генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — BILL или PTC?

Чистая маржа BILL — 0,01%, PTC — 41,43%. PTC оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — BILL или PTC?

Технический скоринг: BILL — 72/100, PTC — 67/100. Показатели близки — явного технического фаворита нет. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — BILL или PTC?

Однозначного ответа нет. Счёт 15:23 в пользу PTC по 44 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 14.08.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией