Сравнение BILL vs CDNS

Тикер 1

Тикер 2

BILL9

28CDNS

Инвесторы часто выбирают между BILL и CDNS — двумя ведущими эмитентами в индустрии «Программное обеспечение». Детальный разбор метрик помогает определить, какая акция предлагает лучшее соотношение цены и качества. По капитализации CDNS крупнее в 27.2× (98,87 млрд $ vs 3,63 млрд $). Стоимостная оценка в пользу CDNS — P/E 81.53 vs 23515.75 у BILL. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. По чистой рентабельности CDNS впереди: 21.18% против 0.01% у BILL. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По техническому скорингу CDNS сильнее: 74/100 против 32/100 у BILL. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. CDNS побеждает по числу метрик: 28 против 9 у BILL. Это не гарантирует лучшую доходность в будущем, но указывает на текущее фундаментально-техническое преимущество.

Bill.com Holdings, Inc.

BILLNYSE

36,45 $-1,89 $ (-4,93%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 3,63 млрд $

ETP Rank5.1

Стоимость

6.2

Качество

4.7

Рост

6.1

Техника

3.0

Дивиденды

—

Прогнозы

8.5

Сезонность

5.0

Cadence Design Systems, Inc.

CDNSNASDAQ

358,46 $+7,57 $ (+2,16%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 98,87 млрд $

ETP Rank5.8

Стоимость

3.1

Качество

6.9

Рост

7.2

Техника

7.0

Дивиденды

—

Прогнозы

7.0

Сезонность

8.0

Динамика цен

BILLCDNS

Фундаментальный анализ

По мультипликатору P/E CDNS оценён рынком дешевле: 81.53 против 23515.75 у BILL (разница составляет 99.7%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. По P/S (цена/выручка) BILL дешевле: 2.39 против 17.51. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По P/B (цена/балансовая стоимость) BILL дешевле: 1.01 против 14.55. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA BILL оценён ниже: 34.44 vs 52.72. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Маржинальность: CDNS — 21.18%, BILL — 0.01%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: BILL — 0.50, CDNS — 0.47. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

BILLCDNS

Показатель	BILL	CDNS
Мультипликаторы оценки
P/E	23515.75	81.53
P/B	1.01	14.55
P/S	2.39	17.51
PEG	-34.63	9.83
EV/EBITDA	34.44	52.72
Рентабельность
ROE	0.00%	21.06%
ROA	0.00%	9.68%
Валовая маржа	80.70%	88.85%
Операц. маржа	-3.52%	31.11%
Чистая маржа	0.01%	21.18%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.50	0.47
Текущая ликв.	1.66	1.47
Быстрая ликв.	1.66	1.32
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$0.00	$4.30
Балансовая стоим.	$37.80	$24.12

Технический анализ

CDNS набирает 74 из 100 по техническому скорингу, BILL — 32 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): BILL — 47.2 (нейтральная зона), CDNS — 59.3 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. CDNS торгуется выше SMA 50 (12.5%), тогда как BILL ниже этой средней (-1.1%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. CDNS выше SMA 200 (+8.8%), BILL — ниже (-17.0%). Долгосрочный тренд в пользу CDNS. Сила тренда по ADX: BILL — 11.8 (нет тренда), CDNS — 17.9 (нет тренда). По бете CDNS стабильнее (1.54 vs 1.86). Дневная волатильность (ATR%) BILL составляет 5.5%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

BILLCDNS

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	BILL	CDNS
Осцилляторы
RSI (14)	47.23	59.30
Stochastic %K	24.46	57.79
CCI (20)	-58.64	5.32
MFI	55.21	58.66
Williams %R	-75.54	-42.21
MACD гистограмма	-0.08	-2.58
Momentum (10)	1.27	-4.01
Тренд
ADX	11.81	17.95
Цена vs EMA 9	-1.71%	+0.71%
Цена vs EMA 20	-1.69%	+2.76%
Цена vs SMA 50	-1.05%	+12.46%
Цена vs SMA 200	-16.99%	+8.81%
Объём
CMF	-0.29	0.25
Volume Ratio	93.12	91.57
Волатильность и статистика
Beta	1.86	1.54
ATR %	5.55%	3.13%
Sharpe (1г)	-0.12	0.30
RS Rating	25.00	49.00
52w от хая	-32.98	-6.79
BB ширина	15.59	15.43

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): BILL — 1,46 млрд $, CDNS — 5,30 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: BILL — 23,80 млн $, CDNS — 1,11 млрд $. CDNS генерирует больше чистой прибыли. FCF: BILL генерирует 309,67 млн $, CDNS — 1,59 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	BILL	CDNS
Выручка	1,46 млрд $	5,30 млрд $
Чистая прибыль	23,80 млн $	1,11 млрд $
EPS (TTM)	$0.23	$4.09
Операц. Cash Flow	350,64 млн $	1,73 млрд $
Free Cash Flow	309,67 млн $	1,59 млрд $

Дивиденды

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Это типично для растущих технологических компаний, которые реинвестируют всю прибыль.

Показатель	BILL	CDNS
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для BILL — августе (+11.98%), для CDNS — июле (+5.98%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для BILL — март (-11.99%), для CDNS — сентябрь (-1.74%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: сентябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: апрель, июнь, июль, август, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у CDNS: +30.64% против +29.85%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

BILL

+0.9

-3.5

-12.0

+7.7

+0.3

+10.5

+5.4

+12.0

-1.1

-1.4

+7.3

+3.8

CDNS

+1.4

+2.6

+1.6

+4.4

+4.1

+3.4

+6.0

+2.1

-1.7

+1.4

+4.8

+0.7

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Bill.com Holdings, Inc. или Cadence Design Systems, Inc.?

По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит Cadence Design Systems, Inc.: P/E 81.53 против 23515.75. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.

У кого выше рентабельность — BILL или CDNS?

ROE BILL — 0.00%, CDNS — 21.06%. CDNS демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Bill.com Holdings, Inc. и Cadence Design Systems, Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — Bill.com Holdings, Inc. или Cadence Design Systems, Inc.?

По объёму выручки: BILL — 1,46 млрд $, CDNS — 5,30 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — BILL или CDNS?

Чистая маржа BILL — 0.01%, CDNS — 21.18%. CDNS оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — BILL или CDNS?

Технический скоринг: BILL — 32/100, CDNS — 74/100. CDNS имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — BILL или CDNS?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 43 метрик BILL выигрывает 9, CDNS — 28. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией