ETPINVEST
Платформа
Инструменты
Фондовые рынки
Криптовалюты
Сервисы
Калькуляторы

Сравнение BIIB vs JNJ

Тикер 1
Тикер 2
BIIB15
24JNJ
Сравнение Biogen Inc. (BIIB) и Johnson & Johnson (JNJ) — классический случай выбора внутри одной индустрии: «Фармацевтика». Разберём, кто из них сильнее по цифрам. По капитализации JNJ крупнее в 20,2× (627,42 млрд $ vs 31 млрд $). По мультипликатору P/E JNJ оценён рынком дешевле: 30,10 против 36,94 у BIIB. Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. По ROE лидирует JNJ (25,74% vs 4,52%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа JNJ — 21,48%, у BIIB — 8,39%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Дивидендная политика различается кардинально: JNJ обеспечивает 2,01% годовой доходности, BIIB реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 63/100 и 63/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. Итоговый счёт 24:15 в пользу JNJ. По совокупности показателей компания выглядит привлекательнее для инвестора, хотя окончательное решение зависит от индивидуальной стратегии.
BIIB
Biogen Inc.
BIIBNASDAQ
$209,83-$0,82 (-0,39%)
Здравоохранение · Фармацевтика
Капитализация: 31 млрд $
ETP Rank5.0
Стоимость
5.6
Качество
5.3
Рост
3.2
Техника
7.0
Дивиденды
—
Прогнозы
7.0
Сезонность
5.0
JNJ
Johnson & Johnson
JNJNYSE
$260,35-$1,73 (-0,66%)
Здравоохранение · Фармацевтика
Капитализация: 627,42 млрд $
ETP Rank6.7
Стоимость
3.4
Качество
7.8
Рост
7.9
Техника
7.0
Дивиденды
7.9
Прогнозы
7.0
Сезонность
5.0

Динамика цен

BIIBJNJ

Фундаментальный анализ

По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует JNJ с P/E 30,10 (у BIIB — 36,94). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. Мультипликатор P/S также в пользу BIIB: 3,12 vs 6,41 у JNJ. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. Балансовая оценка: P/B BIIB — 1,64, у JNJ — 7,48. EV/EBITDA JNJ — 19,45, у BIIB — 22,79. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE JNJ — 25,74%, у BIIB — 4,52%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. JNJ удерживает чистую маржу на уровне 21,48%, опережая BIIB (8,39%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у BIIB — 0,44, у JNJ — 0,58. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

BIIBJNJ
ПоказательBIIBJNJЛидер
Мультипликаторы оценки
P/E36,9430,10
P/B1,647,48
P/S3,126,41
PEG-0,80-3,73
EV/EBITDA22,7919,45
Рентабельность
ROE4,52%25,74%
ROA2,60%10,46%
Валовая маржа67,71%70,45%
Операц. маржа12,79%26,81%
Чистая маржа8,39%21,48%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал0,440,58
Текущая ликв.1,871,09
Быстрая ликв.1,260,81
Дивиденды и прибыль
Див. доходность0,00%2,01%
Коэфф. выплат0,00%59,99%
EPS$5,65$8,62
Балансовая стоим.$127,61$34,82

Технический анализ

Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 63/100 и 63/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. Осциллятор RSI у BIIB составляет 55,4 (нейтральная зона), у JNJ — 55,2 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. BIIB и JNJ находятся выше 50-дневной скользящей средней (+3,2% и +3,6% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: BIIB — 17,4 (нет тренда), JNJ — 17,3 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. JNJ менее волатилен — бета -0,19 против 0,29 у BIIB. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) BIIB составляет 3,2%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

BIIBJNJ
Общая оценка
63
63
Осцилляторы
61
47
Тренд
61
60
Объём
44
69
Волатильность
58
55
ИндикаторBIIBJNJЛидер
Осцилляторы
RSI (14)55,3555,20
Stochastic %K54,5340,36
CCI (20)101,9031,08
MFI64,0338,50
Williams %R-45,47-59,64
MACD гистограмма0,39-0,31
Momentum (10)6,884,00
Тренд
ADX17,3617,27
Цена vs EMA 9+1,03%+0,16%
Цена vs EMA 20+1,83%+0,79%
Цена vs SMA 50+3,19%+3,60%
Цена vs SMA 200+12,58%+13,69%
Объём
CMF-0,130,11
Volume Ratio57,6262,80
Волатильность и статистика
Beta0,29-0,19
ATR %3,17%2,12%
Sharpe (1г)1,292,02
RS Rating82,0079,00
52w от хая-4,50-5,29
BB ширина7,227,24

Финансовая отчётность

Выручка за последние 12 месяцев (TTM): BIIB — 9,81 млрд $, JNJ — 94,19 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу JNJ: +6,00% г/г vs +1,40%. Обе компании растут, но с разной скоростью. Чистая прибыль: BIIB — 1,29 млрд $, JNJ — 26,80 млрд $. JNJ генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): BIIB — 2,05 млрд $, JNJ — 19,70 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

ПоказательBIIBJNJЛидер
Выручка9,81 млрд $94,19 млрд $
Рост выручки (г/г)+1.40%+6.00%
Чистая прибыль1,29 млрд $26,80 млрд $
Рост прибыли (г/г)-20.80%+90.60%
EPS (TTM)$8,85$11,03
Операц. Cash Flow2,20 млрд $24,53 млрд $
Free Cash Flow2,05 млрд $19,70 млрд $

Дивиденды

JNJ выплачивает дивиденды с доходностью 2,01% годовых, тогда как BIIB дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. JNJ выплачивает дивиденды 13 лет подряд, тогда как BIIB не имеет дивидендной истории.

ПоказательBIIBJNJЛидер
Див. доходность—2,01%
Годовые дивиденды—$3,98
Коэфф. выплат—59,99%
Лет выплат013
CAGR дивидендов (5л)—-1,02%

Сезонность (10 лет)

По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность BIIB приходится на сентябре (+1,87%), а JNJ — на июне (+2,66%). Наименее удачные месяцы: BIIB — март (-4,56%), JNJ — май (-1,27%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, август. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: июнь, июль, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику.

Янв
Фев
Мар
Апр
Май
Июн
Июл
Авг
Сен
Окт
Ноя
Дек
BIIB
-0,2
-2,9
-4,6
+0,6
+0,9
+1,6
+1,8
-0,1
+1,9
-1,9
+1,5
-1,3
JNJ
+1,6
-0,2
+0,4
+1,3
-1,3
+2,7
+2,5
-0,3
-1,0
+0,3
+2,0
+0,5

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Biogen Inc. или Johnson & Johnson?
По P/E Johnson & Johnson оценена ниже: 30,10 против 36,94. Однако P/E — лишь один из мультипликаторов; стоит учитывать также P/B, P/S и EV/EBITDA для объёмной оценки.
У кого выше рентабельность — BIIB или JNJ?
Рентабельность собственного капитала (ROE): BIIB — 4,52%, JNJ — 25,74%. Преимущество у JNJ.
Какие дивиденды у Biogen Inc. и Johnson & Johnson?
Johnson & Johnson выплачивает дивиденды с доходностью 2,01%. Biogen Inc. дивиденды не платит.
Какая компания крупнее по выручке — Biogen Inc. или Johnson & Johnson?
Выручка BIIB за TTM — 9,81 млрд $, JNJ — 94,19 млрд $. JNJ генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.
У кого выше маржинальность — BIIB или JNJ?
Чистая маржа BIIB — 8,39%, JNJ — 21,48%. JNJ оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.
Какая акция лучше по технике — BIIB или JNJ?
Технический скоринг: BIIB — 63/100, JNJ — 63/100. Показатели близки — явного технического фаворита нет. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.
Что лучше купить — BIIB или JNJ?
Однозначного ответа нет. Счёт 15:24 в пользу JNJ по 45 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 17.08.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией