Сравнение BG vs DAR

Тикер 1

Тикер 2

BG25

15DAR

Bunge Global S.A. (BG) и Darling Ingredients Inc. (DAR) представляют одну индустрию — «Продукты питания». Такое сравнение наиболее информативно, поскольку компании оперируют в схожих рыночных условиях. По капитализации BG крупнее в 2.5× (23,37 млрд $ vs 9,20 млрд $). Стоимостная оценка в пользу BG — P/E 33.88 vs 41.75 у DAR. Однако P/E следует рассматривать в контексте темпов роста прибыли. По ROE лидирует DAR (4.72% vs 4.47%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа DAR — 3.54%, у BG — 0.85%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. BG выплачивает дивиденды с доходностью 2.33% годовых, тогда как DAR дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. DAR набирает 64 из 100 по техническому скорингу, BG — 45 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. В общем зачёте BG уверенно лидирует со счётом 25:15. Перевес виден как в фундаментальных, так и в технических метриках.

Bunge Global S.A.

BGNYSE

120,46 $+0,51 $ (+0,43%)

Товары первой необходимости · Продукты питания

Капитализация: 23,37 млрд $

ETP Rank6.1

Стоимость

6.7

Качество

4.7

Рост

5.2

Техника

5.0

Дивиденды

7.3

Прогнозы

7.0

Сезонность

8.0

Darling Ingredients Inc.

DARNYSE

57,86 $-1,12 $ (-1,90%)

Товары первой необходимости · Продукты питания

Капитализация: 9,20 млрд $

ETP Rank5.0

Стоимость

5.3

Качество

4.7

Рост

3.6

Техника

7.0

Дивиденды

—

Прогнозы

7.0

Сезонность

7.0

Динамика цен

BGDAR

Фундаментальный анализ

По мультипликатору P/E BG оценён рынком дешевле: 33.88 против 41.75 у DAR (разница составляет 18.9%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. По соотношению цены к выручке (P/S) BG оценён ниже: 0.29 против 1.49. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B BG — 1.33, у DAR — 1.91. EV/EBITDA DAR — 13.88, у BG — 13.32. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE DAR — 4.72%, у BG — 4.47%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. DAR удерживает чистую маржу на уровне 3.54%, опережая BG (0.85%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у BG — 0.82, у DAR — 0.89. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

BGDAR

Показатель	BG	DAR
Мультипликаторы оценки
P/E	33.88	41.75
P/B	1.33	1.91
P/S	0.29	1.49
PEG	-0.73	1.37
EV/EBITDA	13.32	13.88
Рентабельность
ROE	4.47%	4.72%
ROA	1.44%	2.10%
Валовая маржа	5.22%	16.75%
Операц. маржа	2.41%	7.34%
Чистая маржа	0.85%	3.54%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.82	0.89
Текущая ликв.	1.60	1.58
Быстрая ликв.	0.69	1.03
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	2.33%	0.00%
Коэфф. выплат	73.47%	0.00%
EPS	$3.54	$1.41
Балансовая стоим.	$90.20	$31.29

Технический анализ

Техническая картина в пользу DAR: скоринг 64/100 vs 45/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: BG — 41.9, DAR — 39.4. Обе акции находятся в одной зоне. Обе акции ниже SMA 50: BG на -3.4%, DAR на -2.5%. Это медвежий краткосрочный сигнал. ADX: BG — 12.6 (нет тренда), DAR — 15.0 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета BG — 0.12, DAR — 0.66. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) DAR составляет 3.6%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

BGDAR

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	BG	DAR
Осцилляторы
RSI (14)	41.91	39.36
Stochastic %K	13.32	0.28
CCI (20)	-149.18	-166.87
MFI	56.60	49.65
Williams %R	-86.68	-99.72
MACD гистограмма	-0.72	-0.59
Momentum (10)	-3.29	-4.13
Тренд
ADX	12.57	15.03
Цена vs EMA 9	-1.92%	-4.17%
Цена vs EMA 20	-2.81%	-4.53%
Цена vs SMA 50	-3.41%	-2.51%
Цена vs SMA 200	+16.51%	+37.00%
Объём
CMF	-0.12	0.08
Volume Ratio	141.84	79.89
Волатильность и статистика
Beta	0.12	0.66
ATR %	3.27%	3.58%
Sharpe (1г)	1.39	1.50
RS Rating	81.00	87.00
52w от хая	-10.06	-10.63
BB ширина	7.66	9.95

Финансовая отчётность

По объёму выручки: BG генерирует 70,33 млрд $, DAR — 6,14 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: BG — 819 млн $, DAR — 62,80 млн $. BG генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): BG — -923 млн $, DAR — 679,23 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	BG	DAR
Выручка	70,33 млрд $	6,14 млрд $
Чистая прибыль	819 млн $	62,80 млн $
EPS (TTM)	$4.96	$0.40
Операц. Cash Flow	800 млн $	1,06 млрд $
Free Cash Flow	-923 млн $	679,23 млн $

Дивиденды

Дивидендная политика различается кардинально: BG обеспечивает 2.33% годовой доходности, DAR реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. BG выплачивает дивиденды 14 лет подряд, тогда как DAR не имеет дивидендной истории.

Показатель	BG	DAR
Див. доходность	2.33%	—
Годовые дивиденды	$0.72	—
Коэфф. выплат	73.47%	—
Лет выплат	14.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	-20.73%	—

Сезонность (10 лет)

За 10 лет BG показывает лучшую среднюю доходность в октябре (+4.30%), DAR — в октябре (+5.65%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: BG — июнь (-4.01%), DAR — сентябрь (-3.86%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: июнь, сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: март, апрель, май, июль, октябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у DAR: +21.46% против +9.94%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

+1.4

+0.2

+1.7

+1.3

+2.0

-4.0

+3.6

+0.7

-1.8

+4.3

+1.0

-0.6

DAR

+0.5

+1.3

+3.1

+1.4

+2.8

-0.5

+4.6

+2.5

-3.9

+5.7

+2.0

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Bunge Global S.A. или Darling Ingredients Inc.?

Мультипликатор P/E у Bunge Global S.A. ниже (33.88 vs 41.75), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — BG или DAR?

Рентабельность собственного капитала (ROE): BG — 4.47%, DAR — 4.72%. Преимущество у DAR.

Какие дивиденды у Bunge Global S.A. и Darling Ingredients Inc.?

Bunge Global S.A. выплачивает дивиденды с доходностью 2.33%. Darling Ingredients Inc. дивиденды не платит, направляя прибыль на развитие бизнеса.

Какая компания крупнее по выручке — Bunge Global S.A. или Darling Ingredients Inc.?

Выручка BG за TTM — 70,33 млрд $, DAR — 6,14 млрд $. BG генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — BG или DAR?

Чистая маржа BG — 0.85%, DAR — 3.54%. DAR оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — BG или DAR?

Технический скоринг: BG — 45/100, DAR — 64/100. DAR имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — BG или DAR?

Однозначного ответа нет. Счёт 25:15 в пользу BG по 43 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией