Сравнение BEN vs IVZ
Динамика цен
Фундаментальный анализ
P/E у IVZ отрицательный (-47,62) — компания генерирует убытки. BEN прибылен, P/E составляет 22,66. В такой ситуации целесообразно опираться на мультипликаторы, не зависящие от чистой прибыли. Балансовая оценка: P/B IVZ — 1,17, у BEN — 1,49. EV/EBITDA IVZ — 10,13, у BEN — 18,15. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE IVZ отрицательный (-0,51%), что говорит об убыточности. BEN генерирует прибыль с ROE 7,42%. По этому критерию преимущество однозначно. IVZ убыточен — чистая маржа -0,93%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у BEN — 1,42, у IVZ — 0,13. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности IVZ ниже 1 (0,71), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | BEN | IVZ | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 22,66 | -47,62 | |
| P/B | 1,49 | 1,17 | |
| P/S | 1,89 | 2,08 | |
| PEG | 0,12 | 0,12 | |
| EV/EBITDA | 18,15 | 10,13 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 7,42% | -0,51% | |
| ROA | 2,46% | -0,23% | |
| Валовая маржа | 67,63% | 67,42% | |
| Операц. маржа | 9,71% | -7,10% | |
| Чистая маржа | 9,56% | -0,93% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1,42 | 0,13 | |
| Текущая ликв. | 1,34 | 0,71 | |
| Быстрая ликв. | 1,34 | 0,71 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 3,85% | 2,63% | |
| Коэфф. выплат | 77,17% | -846,05% | |
| EPS | $1,73 | -$0,14 | |
| Балансовая стоим. | $25,16 | $29,04 | |
Технический анализ
Техническая картина в пользу IVZ: скоринг 71/100 vs 64/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. По RSI: BEN — 53,7, IVZ — 64,5. Обе акции находятся в одной зоне. BEN и IVZ находятся выше 50-дневной скользящей средней (+2,1% и +10,7% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: BEN — 10,4 (нет тренда), IVZ — 27,0 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета BEN — 1,22, IVZ — 1,75. Оба значения в приемлемом диапазоне.
| Индикатор | BEN | IVZ | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 53,69 | 64,51 | |
| Stochastic %K | 43,11 | 90,98 | |
| CCI (20) | 24,57 | 81,08 | |
| MFI | 60,43 | 68,13 | |
| Williams %R | -56,89 | -9,02 | |
| MACD гистограмма | -0,03 | 0,07 | |
| Momentum (10) | -1,78 | 0,38 | |
| Тренд | |||
| ADX | 10,42 | 26,99 | |
| Цена vs EMA 9 | +0,25% | +1,32% | |
| Цена vs EMA 20 | +0,76% | +3,99% | |
| Цена vs SMA 50 | +2,13% | +10,72% | |
| Цена vs SMA 200 | +22,38% | +21,83% | |
| Объём | |||
| CMF | 0,09 | 0,03 | |
| Volume Ratio | 44,32 | 68,08 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 1,22 | 1,75 | |
| ATR % | 2,46% | 2,72% | |
| Sharpe (1г) | 1,05 | 1,39 | |
| RS Rating | 72,00 | 82,00 | |
| 52w от хая | -6,31 | -1,28 | |
| BB ширина | 10,74 | 16,22 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: BEN генерирует 8,77 млрд $, IVZ — 6,38 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: IVZ — +5,10%, BEN — +3,50%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. По чистой прибыли ситуация полярная: BEN зарабатывает 524,90 млн $, а IVZ фиксирует убыток (-281,70 млн $). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. Свободный денежный поток (FCF): BEN — 911,60 млн $, IVZ — 1,44 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | BEN | IVZ | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 8,77 млрд $ | 6,38 млрд $ | |
| Рост выручки (г/г) | +3.50% | +5.10% | |
| Чистая прибыль | 524,90 млн $ | -281,70 млн $ | |
| Рост прибыли (г/г) | +12.90% | — | — |
| EPS (TTM) | $0,91 | -$1,61 | |
| Операц. Cash Flow | 1,07 млрд $ | 1,53 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 911,60 млн $ | 1,44 млрд $ |
Дивиденды
Дивидендная доходность: BEN платит 3,85%, IVZ — 2,63%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. Стаж непрерывных выплат: BEN — 13 лет, IVZ — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат.
| Показатель | BEN | IVZ | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 3,85% | 2,63% | |
| Годовые дивиденды | $0,66 | $0,64 | |
| Коэфф. выплат | 77,17% | -846,05% | |
| Лет выплат | 13 | 13 | |
| CAGR дивидендов (5л) | -10,20% | -0,76% |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет BEN показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+6,72%), IVZ — в июле (+5,29%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: BEN — март (-4,19%), IVZ — февраль (-3,81%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, март, август. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: июль, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у IVZ: +5,21% против +4,09%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Franklin Resources, Inc. или Invesco Ltd.?
У кого выше рентабельность — BEN или IVZ?
Какие дивиденды у Franklin Resources, Inc. и Invesco Ltd.?
Какая компания крупнее по выручке — Franklin Resources, Inc. или Invesco Ltd.?
Какая акция лучше по технике — BEN или IVZ?
Что лучше купить — BEN или IVZ?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 19.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией