Сравнение BDX vs WAT
Динамика цен
Фундаментальный анализ
BDX торгуется с P/E 36.24, тогда как WAT — с P/E 62.41. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. Мультипликатор P/S также в пользу BDX: 2.49 vs 5.90 у WAT. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. EV/EBITDA BDX — 16.74, у WAT — 29.59. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует WAT (8.04% vs 4.54%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа WAT — 11.91%, у BDX — 5.33%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у BDX — 0.72, у WAT — 0.36. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности BDX ниже 1 (0.94), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | BDX | WAT | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 36.24 | 62.41 | |
| P/B | 1.71 | 1.83 | |
| P/S | 2.49 | 5.90 | |
| PEG | -1.46 | -2.17 | |
| EV/EBITDA | 16.74 | 29.59 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 4.54% | 8.04% | |
| ROA | 2.24% | 1.83% | |
| Валовая маржа | 46.48% | 55.02% | |
| Операц. маржа | 10.61% | 17.08% | |
| Чистая маржа | 5.33% | 11.91% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.72 | 0.36 | |
| Текущая ликв. | 0.94 | 1.79 | |
| Быстрая ликв. | 0.55 | 1.13 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 2.39% | 0.00% | |
| Коэфф. выплат | 104.13% | 0.00% | |
| EPS | $4.06 | $5.47 | |
| Балансовая стоим. | $85.99 | $186.17 | |
Технический анализ
По техническому скорингу WAT сильнее: 73/100 против 23/100 у BDX. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у BDX составляет 45.1 (нейтральная зона), у WAT — 57.4 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: WAT выше на 8.2%, BDX — ниже на -4.2%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. WAT выше SMA 200 (+1.3%), BDX — ниже (-19.2%). Долгосрочный тренд в пользу WAT. ADX: BDX — 26.7 (выраженный тренд), WAT — 14.5 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. BDX менее волатилен — бета 0.51 против 1.15 у WAT. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) WAT составляет 3.7%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | BDX | WAT | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 45.06 | 57.40 | |
| Stochastic %K | 33.61 | 72.45 | |
| CCI (20) | -51.81 | 33.61 | |
| MFI | 43.70 | 67.87 | |
| Williams %R | -66.39 | -27.55 | |
| MACD гистограмма | 0.46 | -0.20 | |
| Momentum (10) | -7.01 | -8.21 | |
| Тренд | |||
| ADX | 26.73 | 14.53 | |
| Цена vs EMA 9 | +0.22% | +1.53% | |
| Цена vs EMA 20 | -0.97% | +2.99% | |
| Цена vs SMA 50 | -4.24% | +8.15% | |
| Цена vs SMA 200 | -19.17% | +1.28% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.19 | 0.04 | |
| Volume Ratio | 53.25 | 70.59 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.51 | 1.15 | |
| ATR % | 3.02% | 3.73% | |
| Sharpe (1г) | -0.50 | -0.06 | |
| RS Rating | 26.00 | 31.00 | |
| 52w от хая | -31.36 | -17.59 | |
| BB ширина | 8.12 | 24.91 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): BDX — 21,84 млрд $, WAT — 3,17 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: BDX — 1,68 млрд $, WAT — 642,63 млн $. BDX генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): BDX — 2,67 млрд $, WAT — 539,81 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | BDX | WAT | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 21,84 млрд $ | 3,17 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 1,68 млрд $ | 642,63 млн $ | |
| EPS (TTM) | $5.84 | $10.80 | |
| Операц. Cash Flow | 3,43 млрд $ | 652,55 млн $ | |
| Free Cash Flow | 2,67 млрд $ | 539,81 млн $ |
Дивиденды
Дивидендная политика различается кардинально: BDX обеспечивает 2.39% годовой доходности, WAT реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. Стаж непрерывных выплат: BDX — 13 лет, WAT — 1 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат.
| Показатель | BDX | WAT | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 2.39% | — | |
| Годовые дивиденды | $2.10 | $0.16 | |
| Коэфф. выплат | 104.13% | — | |
| Лет выплат | 13.00% | 1.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -8.97% | — |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность BDX приходится на январе (+4.15%), а WAT — на июле (+4.63%). Наименее удачные месяцы: BDX — февраль (-4.65%), WAT — февраль (-3.32%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, март, сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, июнь, июль, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у WAT: +7.97% против +2.76%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Becton, Dickinson and Company или Waters Corporation?
У кого выше рентабельность — BDX или WAT?
Какие дивиденды у Becton, Dickinson and Company и Waters Corporation?
Какая компания крупнее по выручке — Becton, Dickinson and Company или Waters Corporation?
У кого выше маржинальность — BDX или WAT?
Какая акция лучше по технике — BDX или WAT?
Что лучше купить — BDX или WAT?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией