Сравнение BDX vs GKOS
Динамика цен
Фундаментальный анализ
GKOS имеет отрицательный P/E (-55,39), что указывает на убыточность. Сравнивать по P/E не корректно — BDX прибылен с P/E 53,27. Для сопоставления лучше использовать P/S и EV/EBITDA. Мультипликатор P/S также в пользу BDX: 2,34 vs 17,33 у GKOS. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. Балансовая оценка: P/B BDX — 1,99, у GKOS — 15,41. ROE GKOS отрицательный (-27,07%), что говорит об убыточности. BDX генерирует прибыль с ROE 3,79%. По этому критерию преимущество однозначно. GKOS убыточен — чистая маржа -30,68%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у BDX — 0,69, у GKOS — 0,15. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности BDX ниже 1 (0,87), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | BDX | GKOS | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 53,27 | -55,39 | |
| P/B | 1,99 | 15,41 | |
| P/S | 2,34 | 17,33 | |
| PEG | -1,32 | 0,49 | |
| EV/EBITDA | 16,64 | -69,95 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 3,79% | -27,07% | |
| ROA | 1,85% | -20,43% | |
| Валовая маржа | 46,12% | 79,12% | |
| Операц. маржа | 9,83% | -13,13% | |
| Чистая маржа | 4,52% | -30,68% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0,69 | 0,15 | |
| Текущая ликв. | 0,87 | 5,04 | |
| Быстрая ликв. | 0,51 | 4,46 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 2,12% | 0,00% | |
| Коэфф. выплат | 187,14% | 0,00% | |
| EPS | $3,42 | -$3,22 | |
| Балансовая стоим. | $88,86 | $11,68 | |
Технический анализ
Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 75/100 и 77/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. Осциллятор RSI у BDX составляет 73,6 (зона перекупленности), у GKOS — 79,7 (зона перекупленности). Оба значения в нейтральной зоне. BDX и GKOS находятся выше 50-дневной скользящей средней (+14,7% и +26,0% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: BDX — 29,0 (выраженный тренд), GKOS — 26,7 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. BDX менее волатилен — бета 0,32 против 0,84 у GKOS. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) GKOS составляет 4,0%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | BDX | GKOS | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 73,56 | 79,72 | |
| Stochastic %K | 90,84 | 90,61 | |
| CCI (20) | 135,47 | 146,69 | |
| MFI | 62,03 | 63,02 | |
| Williams %R | -9,16 | -9,39 | |
| MACD гистограмма | 1,55 | 1,27 | |
| Momentum (10) | 20,50 | 26,44 | |
| Тренд | |||
| ADX | 28,96 | 26,73 | |
| Цена vs EMA 9 | +4,07% | +6,62% | |
| Цена vs EMA 20 | +7,78% | +11,50% | |
| Цена vs SMA 50 | +14,67% | +25,97% | |
| Цена vs SMA 200 | +3,24% | +50,74% | |
| Объём | |||
| CMF | 0,30 | 0,08 | |
| Volume Ratio | 121,21 | 90,16 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0,32 | 0,84 | |
| ATR % | 2,57% | 4,01% | |
| Sharpe (1г) | -0,15 | 1,52 | |
| RS Rating | 28,00 | 92,00 | |
| 52w от хая | -17,00 | -1,93 | |
| BB ширина | 20,15 | 21,65 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): BDX — 21,84 млрд $, GKOS — 507,44 млн $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу GKOS: +32,30% г/г vs +8,20%. Обе компании растут, но с разной скоростью. По чистой прибыли ситуация полярная: BDX зарабатывает 1,68 млрд $, а GKOS фиксирует убыток (-187,69 млн $). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. Свободный денежный поток (FCF): BDX — 2,67 млрд $, GKOS — -54,01 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | BDX | GKOS | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 21,84 млрд $ | 507,44 млн $ | |
| Рост выручки (г/г) | +8.20% | +32.30% | |
| Чистая прибыль | 1,68 млрд $ | -187,69 млн $ | |
| Рост прибыли (г/г) | -1.60% | — | — |
| EPS (TTM) | $5,84 | -$3,28 | |
| Операц. Cash Flow | 3,43 млрд $ | -46,34 млн $ | |
| Free Cash Flow | 2,67 млрд $ | -54,01 млн $ |
Дивиденды
Дивидендная политика различается кардинально: BDX обеспечивает 2,12% годовой доходности, GKOS реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. BDX выплачивает дивиденды 13 лет подряд, тогда как GKOS не имеет дивидендной истории.
| Показатель | BDX | GKOS | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 2,12% | — | |
| Годовые дивиденды | $3,15 | — | |
| Коэфф. выплат | 187,14% | — | |
| Лет выплат | 13 | 0 | |
| CAGR дивидендов (5л) | -1,28% | — |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность BDX приходится на июле (+4,42%), а GKOS — на июне (+12,37%). Наименее удачные месяцы: BDX — февраль (-4,65%), GKOS — март (-3,58%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, март, сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, июнь, июль. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у GKOS: +31,95% против +3,31%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Becton, Dickinson and Company или Glaukos Corporation?
У кого выше рентабельность — BDX или GKOS?
Какие дивиденды у Becton, Dickinson and Company и Glaukos Corporation?
Какая компания крупнее по выручке — Becton, Dickinson and Company или Glaukos Corporation?
Какая акция лучше по технике — BDX или GKOS?
Что лучше купить — BDX или GKOS?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 09.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией