Фондовые рынки

Криптовалюты

Сервисы

Калькуляторы

Прочее

Конвертер валют

Сравнение BAZA vs SOFL

Тикер 1

Тикер 2

BAZA30

10SOFL

Сектор «Технологии» объединяет ГК БАЗИС (BAZA, «Программное обеспечение») и Софтлайн (SOFL, «IT-услуги»). Несмотря на близость направлений, компании имеют разные драйверы роста. Стоимостная оценка в пользу BAZA — P/E 8,37 vs 1514,29 у SOFL. Однако P/E следует рассматривать в контексте темпов роста прибыли. ROE BAZA — 37,08%, у SOFL — 0,97%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. BAZA удерживает чистую маржу на уровне 32,70%, опережая SOFL (0,30%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Дивидендная доходность BAZA составляет 8,35%, у SOFL — 0,40%. Обе компании вознаграждают акционеров выплатами, но с разной щедростью. BAZA набирает 85 из 100 по техническому скорингу, SOFL — 72 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. BAZA побеждает по числу метрик: 30 против 10 у SOFL. Это не гарантирует лучшую доходность в будущем, но указывает на текущее фундаментально-техническое преимущество.

ГК БАЗИС

BAZARU

₽112,58

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация:

ETP Rank7.7

Стоимость

5.0

Качество

10.0

Рост

7.6

Техника

8.0

Дивиденды

7.1

Прогнозы

9.0

Сезонность

5.0

Софтлайн

SOFLRU

₽59,44

Технологии · IT-услуги

Капитализация:

ETP Rank4.2

Стоимость

5.2

Качество

3.0

Рост

4.4

Техника

4.0

Дивиденды

4.3

Прогнозы

6.5

Сезонность

—

Динамика цен

BAZASOFL

Фундаментальный анализ

По мультипликатору P/E BAZA оценён рынком дешевле: 8,37 против 1514,29 у SOFL. Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. По соотношению цены к выручке (P/S) SOFL оценён ниже: 0,33 против 2,74. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B SOFL — 1,44, у BAZA — 3,10. EV/EBITDA BAZA — 5,26, у SOFL — 5,90. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует BAZA (37,08% vs 0,97%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа BAZA — 32,70%, у SOFL — 0,30%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка SOFL значительно выше: D/E 2,99 vs 0,24 у BAZA. При росте процентных ставок это может создать дополнительное давление на прибыль.

BAZASOFL

Показатель	BAZA	SOFL
Мультипликаторы оценки
P/E	8,37	1514,29
P/B	3,10	1,44
P/S	2,74	0,33
PEG	—	—
EV/EBITDA	5,26	5,90
Рентабельность
ROE	37,08%	0,97%
ROA	29,93%	0,24%
Валовая маржа	58,39%	49,15%
Операц. маржа	36,54%	4,21%
Чистая маржа	32,70%	0,30%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0,24	2,99
Текущая ликв.	3,99	1,08
Быстрая ликв.	3,20	0,93
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	8,35%	0,40%
Коэфф. выплат	—	360,00%
EPS	$13,64	$0,05
Балансовая стоим.	$33,55	$55,34

Технический анализ

Техническая картина в пользу BAZA: скоринг 85/100 vs 72/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. По RSI: BAZA — 60,2, SOFL — 63,4. Обе акции находятся в одной зоне. BAZA и SOFL находятся выше 50-дневной скользящей средней (+6,1% и +19,9% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: BAZA — 37,0 (выраженный тренд), SOFL — 30,7 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Дневная волатильность (ATR%) SOFL составляет 6,2%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

BAZASOFL

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	BAZA	SOFL
Осцилляторы
RSI (14)	60,17	63,44
Stochastic %K	72,62	60,02
CCI (20)	65,18	131,27
MFI	54,34	84,30
Williams %R	-27,38	-39,98
MACD гистограмма	1,87	1,22
Momentum (10)	14,74	8,26
Тренд
ADX	37,03	30,71
Цена vs EMA 9	+1,34%	+6,35%
Цена vs EMA 20	+5,44%	+12,92%
Цена vs SMA 50	+6,13%	+19,93%
Цена vs SMA 200	—	-13,86%
Объём
CMF	0,02	0,01
Volume Ratio	46,06	181,88
Волатильность и статистика
Beta	—	0,67
ATR %	5,64%	6,21%
Sharpe (1г)	—	-1,68
RS Rating	—	8,00
52w от хая	-28,59	-48,08
BB ширина	43,32	48,02

Финансовая отчётность

По объёму выручки: BAZA генерирует 6,30 млрд ₽, SOFL — 95,47 млрд ₽. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: BAZA — +36,90%, SOFL — +18,30%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. Чистая прибыль: BAZA — 2,22 млрд ₽, SOFL — 288 млн ₽. BAZA генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): BAZA — 1,78 млрд ₽, SOFL — -3,13 млрд ₽. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	BAZA	SOFL
Выручка	6,30 млрд ₽	95,47 млрд ₽
Рост выручки (г/г)	+36.90%	+18.30%
Чистая прибыль	2,22 млрд ₽	288 млн ₽
Рост прибыли (г/г)	+8.60%	-92.10%
EPS (TTM)	$13,45	$0,05
Операц. Cash Flow	3,34 млрд ₽	-1,53 млрд ₽
Free Cash Flow	1,78 млрд ₽	-3,13 млрд ₽

Дивиденды

Дивидендная доходность: BAZA платит 8,35%, SOFL — 0,40%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. Стаж непрерывных выплат: BAZA — 1 лет, SOFL — 1 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат.

Показатель	BAZA	SOFL
Див. доходность	8,35%	0,40%
Годовые дивиденды	$7,20	$0,18
Коэфф. выплат	—	360,00%
Лет выплат	1	1
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

За 10 лет BAZA показывает лучшую доходность в феврале (+22,52%). Для SOFL сезонные данные отсутствуют.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

BAZA

+5,6

+22,5

-14,6

+2,3

+1,3

-13,1

+8,9

+0,0

+4,5

SOFL

—

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — ГК БАЗИС или Софтлайн?

Мультипликатор P/E у ГК БАЗИС ниже (8,37 vs 1514,29), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — BAZA или SOFL?

Рентабельность собственного капитала (ROE): BAZA — 37,08%, SOFL — 0,97%. Преимущество у BAZA.

Какие дивиденды у ГК БАЗИС и Софтлайн?

Обе компании платят дивиденды. Доходность BAZA — 8,35%, SOFL — 0,40%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — ГК БАЗИС или Софтлайн?

Выручка BAZA за TTM — 6,30 млрд ₽, SOFL — 95,47 млрд ₽. SOFL генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — BAZA или SOFL?

Чистая маржа BAZA — 32,70%, SOFL — 0,30%. BAZA оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — BAZA или SOFL?

Технический скоринг: BAZA — 85/100, SOFL — 72/100. BAZA имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — BAZA или SOFL?

Однозначного ответа нет. Счёт 30:10 в пользу BAZA по 41 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 09.08.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией