Сравнение BAX vs HIMS

Тикер 1

Тикер 2

BAX29

12HIMS

Baxter International Inc. (BAX) и Hims & Hers Health, Inc. (HIMS) представляют одну индустрию — «Медицинское оборудование». Такое сравнение наиболее информативно, поскольку компании оперируют в схожих рыночных условиях. По капитализации BAX крупнее в 1.9× (9,83 млрд $ vs 5,27 млрд $). Обе компании убыточны: P/E BAX — -8.80, HIMS — -397.53. Сравнение по этому мультипликатору неинформативно. Стоит обратить внимание на P/S, динамику выручки и прогноз выхода на прибыль. Отрицательная чистая маржа BAX (-9.70%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. BAX выплачивает дивиденды с доходностью 1.92% годовых, тогда как HIMS дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. BAX набирает 57 из 100 по техническому скорингу, HIMS — 21 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. В общем зачёте BAX уверенно лидирует со счётом 29:12. Перевес виден как в фундаментальных, так и в технических метриках.

Baxter International Inc.

BAXNYSE

19,03 $+0,26 $ (+1,39%)

Здравоохранение · Медицинское оборудование

Капитализация: 9,83 млрд $

ETP Rank4.2

Стоимость

8.6

Качество

3.7

Рост

3.6

Техника

4.0

Дивиденды

7.3

Прогнозы

5.5

Сезонность

3.0

Hims & Hers Health, Inc.

HIMSNYSE

24,01 $+0,97 $ (+4,21%)

Здравоохранение · Медицинское оборудование

Капитализация: 5,27 млрд $

ETP Rank2.9

Стоимость

3.5

Качество

3.9

Рост

7.9

Техника

1.0

Дивиденды

—

Прогнозы

6.0

Сезонность

5.0

Динамика цен

BAXHIMS

Фундаментальный анализ

Ни BAX (P/E -8.80), ни HIMS (P/E -397.53) сейчас не прибыльны. В отсутствие положительной прибыли инвестору следует ориентироваться на выручку, маржинальность и денежный поток. По соотношению цены к выручке (P/S) BAX оценён ниже: 0.86 против 2.13. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B BAX — 1.60, у HIMS — 11.79. EV/EBITDA BAX — 23.34, у HIMS — 59.78. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у BAX — 1.60, у HIMS — 2.54. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

BAXHIMS

Показатель	BAX	HIMS
Мультипликаторы оценки
P/E	-8.80	-397.53
P/B	1.60	11.79
P/S	0.86	2.13
PEG	0.13	3.73
EV/EBITDA	23.34	59.78
Рентабельность
ROE	-16.43%	-2.48%
ROA	-5.53%	-0.58%
Валовая маржа	30.11%	67.64%
Операц. маржа	-2.65%	1.32%
Чистая маржа	-9.70%	-0.56%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	1.60	2.54
Текущая ликв.	1.85	1.69
Быстрая ликв.	1.23	1.55
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	1.92%	0.00%
Коэфф. выплат	-24.23%	0.00%
EPS	$-2.13	$-0.06
Балансовая стоим.	$11.68	$1.95

Технический анализ

Техническая картина в пользу BAX: скоринг 57/100 vs 21/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: BAX — 59.3, HIMS — 43.5. Обе акции находятся в одной зоне. BAX торгуется выше SMA 50 (7.8%), тогда как HIMS ниже этой средней (-5.2%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. ADX: BAX — 14.8 (нет тренда), HIMS — 22.4 (слабый тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета BAX — 1.31, HIMS — 2.42. HIMS значительно волатильнее рынка, что увеличивает как потенциал прибыли, так и риски. Дневная волатильность (ATR%) HIMS составляет 9.0%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

BAXHIMS

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	BAX	HIMS
Осцилляторы
RSI (14)	59.26	43.54
Stochastic %K	97.45	17.05
CCI (20)	141.12	-128.00
MFI	64.27	51.18
Williams %R	-2.55	-82.95
MACD гистограмма	0.12	-0.73
Momentum (10)	1.79	-3.84
Тренд
ADX	14.80	22.35
Цена vs EMA 9	+4.70%	-5.09%
Цена vs EMA 20	+5.76%	-8.27%
Цена vs SMA 50	+7.79%	-5.16%
Цена vs SMA 200	-6.73%	-34.60%
Объём
CMF	-0.06	-0.08
Volume Ratio	75.52	59.09
Волатильность и статистика
Beta	1.31	2.42
ATR %	3.89%	8.98%
Sharpe (1г)	-0.98	-0.59
RS Rating	9.00	2.00
52w от хая	-41.42	-67.29
BB ширина	13.31	34.50

Финансовая отчётность

По объёму выручки: BAX генерирует 11,24 млрд $, HIMS — 2,35 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. BAX убыточен (чистая прибыль -957 млн $), тогда как HIMS генерирует прибыль (128,37 млн $). Убыточность может быть временной — связанной с инвестициями в рост, — или структурной. Свободный денежный поток (FCF): BAX — 323 млн $, HIMS — 73,96 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	BAX	HIMS
Выручка	11,24 млрд $	2,35 млрд $
Чистая прибыль	-957 млн $	128,37 млн $
EPS (TTM)	$-1.75	$0.57
Операц. Cash Flow	845 млн $	300,01 млн $
Free Cash Flow	323 млн $	73,96 млн $

Дивиденды

Дивидендная политика различается кардинально: BAX обеспечивает 1.92% годовой доходности, HIMS реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. BAX выплачивает дивиденды 13 лет подряд, тогда как HIMS не имеет дивидендной истории.

Показатель	BAX	HIMS
Див. доходность	1.92%	—
Годовые дивиденды	$0.02	—
Коэфф. выплат	-24.23%	—
Лет выплат	13.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	-55.01%	—

Сезонность (10 лет)

За 10 лет BAX показывает лучшую среднюю доходность в апреле (+2.61%), HIMS — в ноябре (+17.14%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: BAX — октябрь (-7.36%), HIMS — август (-12.60%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март, октябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

BAX

+2.4

+0.8

-0.5

+2.6

-2.4

+0.8

-3.0

+1.4

-1.3

-7.4

+1.3

+0.8

HIMS

+6.3

+4.4

-0.8

+0.9

+17.1

-1.8

+6.3

-12.6

+6.8

-6.6

+17.1

+1.1

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Baxter International Inc. или Hims & Hers Health, Inc.?

Прямое сравнение по P/E затруднено — одна из компаний убыточна (отрицательный P/E). В таких случаях корректнее сравнивать по P/S, EV/Revenue и свободному денежному потоку.

У кого выше рентабельность — BAX или HIMS?

Рентабельность собственного капитала (ROE): BAX — -16.43%, HIMS — -2.48%. Преимущество у HIMS.

Какие дивиденды у Baxter International Inc. и Hims & Hers Health, Inc.?

Baxter International Inc. выплачивает дивиденды с доходностью 1.92%. Hims & Hers Health, Inc. дивиденды не платит, направляя прибыль на развитие бизнеса.

Какая компания крупнее по выручке — Baxter International Inc. или Hims & Hers Health, Inc.?

Выручка BAX за TTM — 11,24 млрд $, HIMS — 2,35 млрд $. BAX генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

Какая акция лучше по технике — BAX или HIMS?

Технический скоринг: BAX — 57/100, HIMS — 21/100. BAX имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — BAX или HIMS?

Однозначного ответа нет. Счёт 29:12 в пользу BAX по 43 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией