Сравнение BABA vs HD
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Стоимостная оценка в пользу BABA — P/E 2.73 vs 22.03 у HD. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. Балансовая оценка: P/B BABA — 0.27, у HD — 22.25. BABA торгуется ниже балансовой стоимости, что редкость для качественных бизнесов. EV/EBITDA HD — 16.04, у BABA — 18.88. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE HD — 113.30%, у BABA — 9.98%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. BABA удерживает чистую маржу на уровне 10.12%, опережая HD (8.41%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка HD значительно выше: D/E 4.55 vs 0.25 у BABA. При росте процентных ставок это может создать дополнительное давление на прибыль.
| Показатель | BABA | HD | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 2.73 | 22.03 | |
| P/B | 0.27 | 22.25 | |
| P/S | 2.15 | 1.86 | |
| PEG | 0.02 | -5.01 | |
| EV/EBITDA | 18.88 | 16.04 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 9.98% | 113.30% | |
| ROA | 5.43% | 12.99% | |
| Валовая маржа | 39.57% | 33.13% | |
| Операц. маржа | 5.83% | 12.45% | |
| Чистая маржа | 10.12% | 8.41% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.25 | 4.55 | |
| Текущая ликв. | 1.28 | 1.04 | |
| Быстрая ликв. | 1.28 | 0.28 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 1.49% | 2.97% | |
| Коэфф. выплат | 0.00% | 65.56% | |
| EPS | $41.93 | $14.10 | |
| Балансовая стоим. | $455.33 | $13.96 | |
Технический анализ
Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 35/100 и 35/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. По RSI: BABA — 49.1, HD — 46.0. Обе акции находятся в одной зоне. BABA торгуется выше SMA 50 (1.9%), тогда как HD ниже этой средней (-4.0%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. ADX: BABA — 13.2 (нет тренда), HD — 30.4 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета HD — 0.81, BABA — 1.27. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) BABA составляет 3.7%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | BABA | HD | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 49.08 | 45.99 | |
| Stochastic %K | 24.85 | 64.29 | |
| CCI (20) | -19.82 | -34.90 | |
| MFI | 68.87 | 38.24 | |
| Williams %R | -75.15 | -35.71 | |
| MACD гистограмма | -0.38 | 0.18 | |
| Momentum (10) | -6.97 | -8.86 | |
| Тренд | |||
| ADX | 13.20 | 30.40 | |
| Цена vs EMA 9 | -1.18% | +1.60% | |
| Цена vs EMA 20 | -0.81% | -0.39% | |
| Цена vs SMA 50 | +1.90% | -4.02% | |
| Цена vs SMA 200 | -9.99% | -14.28% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.00 | -0.11 | |
| Volume Ratio | 57.39 | 79.36 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 1.27 | 0.81 | |
| ATR % | 3.71% | 2.78% | |
| Sharpe (1г) | 0.27 | -0.85 | |
| RS Rating | 54.00 | 21.00 | |
| 52w от хая | -30.22 | -26.47 | |
| BB ширина | 12.51 | 13.88 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: BABA генерирует 144,12 млрд $, HD — 164,68 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: BABA — 14,58 млрд $, HD — 14,16 млрд $. HD генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): BABA — 78,16 млрд $, HD — 12,65 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | BABA | HD | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 144,12 млрд $ | 164,68 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 14,58 млрд $ | 14,16 млрд $ | |
| EPS (TTM) | $44.16 | $14.27 | |
| Операц. Cash Flow | 164,82 млрд $ | 16,32 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 78,16 млрд $ | 12,65 млрд $ |
Дивиденды
Дивидендная доходность: BABA платит 1.49%, HD — 2.97%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. Стаж непрерывных выплат: BABA — 4 лет, HD — 14 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат.
| Показатель | BABA | HD | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 1.49% | 2.97% | |
| Годовые дивиденды | $1.05 | $2.33 | |
| Коэфф. выплат | — | 65.56% | |
| Лет выплат | 4.00% | 14.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | -18.80% |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет BABA показывает лучшую среднюю доходность в январе (+7.97%), HD — в ноябре (+4.37%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: BABA — декабрь (-3.15%), HD — февраль (-3.29%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, октябрь, декабрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, июнь, июль, август. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у HD: +10.89% против +9.55%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Alibaba Group Holding Limited или The Home Depot, Inc.?
У кого выше рентабельность — BABA или HD?
Какие дивиденды у Alibaba Group Holding Limited и The Home Depot, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Alibaba Group Holding Limited или The Home Depot, Inc.?
У кого выше маржинальность — BABA или HD?
Какая акция лучше по технике — BABA или HD?
Что лучше купить — BABA или HD?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией