Сравнение BA vs HXL

Тикер 1

Тикер 2

BA16

23HXL

BA против HXL — два эмитента индустрии «Авиация и оборона», каждый со своими сильными сторонами. Проанализируем основные финансовые и технические показатели обеих компаний. По капитализации BA крупнее в 27.1× (173,12 млрд $ vs 6,39 млрд $). Стоимостная оценка в пользу HXL — P/E 55.34 vs 80.19 у BA. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. ROE BA отрицательный (-8719.23%), что говорит об убыточности. HXL генерирует прибыль с ROE 8.35%. По этому критерию преимущество однозначно. По чистой рентабельности HXL впереди: 6.09% против 2.46% у BA. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. HXL выплачивает дивиденды с доходностью 0.82% годовых, тогда как BA дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. HXL набирает 41 из 100 по техническому скорингу, BA — 32 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. HXL побеждает по числу метрик: 23 против 16 у BA. Это не гарантирует лучшую доходность в будущем, но указывает на текущее фундаментально-техническое преимущество.

The Boeing Company

BANYSE

219,61 $-2,59 $ (-1,17%)

Промышленность · Авиация и оборона

Капитализация: 173,12 млрд $

ETP Rank3.5

Стоимость

3.7

Качество

2.9

Рост

7.3

Техника

3.0

Дивиденды

2.0

Прогнозы

8.0

Сезонность

7.0

Hexcel Corporation

HXLNYSE

84,76 $-1,06 $ (-1,24%)

Промышленность · Авиация и оборона

Капитализация: 6,39 млрд $

ETP Rank6.0

Стоимость

4.4

Качество

5.9

Рост

3.4

Техника

7.0

Дивиденды

7.4

Прогнозы

5.5

Сезонность

9.0

Динамика цен

BAHXL

Фундаментальный анализ

По мультипликатору P/E HXL оценён рынком дешевле: 55.34 против 80.19 у BA (разница составляет 31.0%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. По соотношению цены к выручке (P/S) BA оценён ниже: 1.90 против 3.35. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) HXL дешевле: 5.14 против 30.37. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA HXL оценён ниже: 24.14 vs 29.86. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. ROE BA отрицательный (-8719.23%), что говорит об убыточности. HXL генерирует прибыль с ROE 8.35%. По этому критерию преимущество однозначно. Маржинальность: HXL — 6.09%, BA — 2.46%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. BA несёт высокую долговую нагрузку — D/E 7.89, тогда как HXL практически без долга (D/E 0.79). Повышенный леверидж увеличивает и потенциальную доходность, и риски.

BAHXL

Показатель	BA	HXL
Мультипликаторы оценки
P/E	80.19	55.34
P/B	30.37	5.14
P/S	1.90	3.35
PEG	0.44	-84.67
EV/EBITDA	29.86	24.14
Рентабельность
ROE	-8719.23%	8.35%
ROA	1.38%	4.32%
Валовая маржа	4.81%	23.62%
Операц. маржа	-5.87%	9.53%
Чистая маржа	2.46%	6.09%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	7.89	0.79
Текущая ликв.	1.18	2.45
Быстрая ликв.	0.35	1.37
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.82%
Коэфф. выплат	15.22%	45.71%
EPS	$2.77	$1.55
Балансовая стоим.	$7.32	$16.68

Технический анализ

Техническая картина в пользу HXL: скоринг 41/100 vs 32/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: BA — 45.3, HXL — 38.9. Обе акции находятся в одной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: BA выше на 0.9%, HXL — ниже на -1.6%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. Сила тренда по ADX: BA — 15.8 (нет тренда), HXL — 20.1 (слабый тренд). Волатильность: бета BA — 1.05, HXL — 1.07. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) HXL составляет 3.9%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

BAHXL

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	BA	HXL
Осцилляторы
RSI (14)	45.26	38.92
Stochastic %K	18.67	14.75
CCI (20)	-109.77	-210.20
MFI	43.83	18.47
Williams %R	-81.33	-85.25
MACD гистограмма	-2.15	-1.27
Momentum (10)	-11.42	-11.01
Тренд
ADX	15.77	20.15
Цена vs EMA 9	-1.86%	-4.64%
Цена vs EMA 20	-2.50%	-5.53%
Цена vs SMA 50	+0.93%	-1.59%
Цена vs SMA 200	+0.02%	+10.93%
Объём
CMF	-0.13	-0.07
Volume Ratio	99.24	115.13
Волатильность и статистика
Beta	1.05	1.07
ATR %	3.27%	3.88%
Sharpe (1г)	0.24	1.57
RS Rating	48.00	84.00
52w от хая	-13.66	-13.74
BB ширина	12.14	13.31

Финансовая отчётность

По объёму выручки: BA генерирует 89,46 млрд $, HXL — 1,89 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: BA — 2,23 млрд $, HXL — 109,40 млн $. BA генерирует больше чистой прибыли. FCF: BA генерирует -1,88 млрд $, HXL — 307,20 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	BA	HXL
Выручка	89,46 млрд $	1,89 млрд $
Чистая прибыль	2,23 млрд $	109,40 млн $
EPS (TTM)	$2.49	$1.38
Операц. Cash Flow	1,06 млрд $	230,50 млн $
Free Cash Flow	-1,88 млрд $	307,20 млн $

Дивиденды

Дивидендная политика различается кардинально: HXL обеспечивает 0.82% годовой доходности, BA реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. BA платит дивиденды 14 лет подряд, HXL — 14. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): BA — 15.22%, HXL — 45.71%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

Показатель	BA	HXL
Див. доходность	—	0.82%
Годовые дивиденды	$2.06	$0.36
Коэфф. выплат	15.22%	45.71%
Лет выплат	14.00%	14.00%
CAGR дивидендов (5л)	-10.80%	16.19%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет BA показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+8.84%), HXL — в ноябре (+8.43%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для BA — март (-6.10%), для HXL — март (-6.86%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, апрель, сентябрь, октябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, май, июнь, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у BA: +11.35% против +10.51%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

+1.3

+0.3

-6.1

-0.6

+1.5

+2.9

+4.4

-0.1

-3.1

-2.8

+8.8

+4.9

HXL

+2.9

+4.7

-6.9

-0.5

+4.2

+2.2

-0.5

+1.7

-2.9

-1.1

+8.4

-1.8

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — The Boeing Company или Hexcel Corporation?

Мультипликатор P/E у Hexcel Corporation ниже (55.34 vs 80.19), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — BA или HXL?

ROE BA — -8719.23%, HXL — 8.35%. HXL демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у The Boeing Company и Hexcel Corporation?

Hexcel Corporation выплачивает дивиденды с доходностью 0.82%. The Boeing Company дивиденды не платит.

Какая компания крупнее по выручке — The Boeing Company или Hexcel Corporation?

По объёму выручки: BA — 89,46 млрд $, HXL — 1,89 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — BA или HXL?

Чистая маржа BA — 2.46%, HXL — 6.09%. HXL оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — BA или HXL?

Технический скоринг: BA — 32/100, HXL — 41/100. HXL имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — BA или HXL?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 46 метрик BA выигрывает 16, HXL — 23. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией