Сравнение AXTA vs IFF
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Если ориентироваться на P/E, AXTA выглядит привлекательнее: 16.64 против 22.71. Премия к оценке IFF может быть оправдана, если компания растёт быстрее. По P/S (цена/выручка) AXTA дешевле: 1.20 против 1.76. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По P/B (цена/балансовая стоимость) IFF дешевле: 1.35 против 2.54. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA AXTA оценён ниже: 8.54 vs 12.54. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала AXTA составляет 15.85%, что превышает показатель IFF (5.90%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности IFF впереди: 7.78% против 7.22% у AXTA. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: AXTA — 1.30, IFF — 0.41. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.
| Показатель | AXTA | IFF | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 16.64 | 22.71 | |
| P/B | 2.54 | 1.35 | |
| P/S | 1.20 | 1.76 | |
| PEG | -1.00 | 0.04 | |
| EV/EBITDA | 8.54 | 12.54 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 15.85% | 5.90% | |
| ROA | 4.88% | 3.34% | |
| Валовая маржа | 32.20% | 35.10% | |
| Операц. маржа | 14.03% | 7.99% | |
| Чистая маржа | 7.22% | 7.78% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1.30 | 0.41 | |
| Текущая ликв. | 2.10 | 1.49 | |
| Быстрая ликв. | 1.53 | 0.87 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.00% | 2.15% | |
| Коэфф. выплат | 0.00% | 48.75% | |
| EPS | $1.73 | $3.28 | |
| Балансовая стоим. | $11.55 | $55.29 | |
Технический анализ
По технике ситуация паритетная: 48/100 и 46/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. RSI(14): AXTA — 55.3 (нейтральная зона), IFF — 50.6 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции торгуются выше SMA 50: AXTA на 4.1%, IFF на 3.0%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. IFF выше SMA 200 (+8.2%), AXTA — ниже (-3.1%). Долгосрочный тренд в пользу IFF. Сила тренда по ADX: AXTA — 12.4 (нет тренда), IFF — 20.1 (слабый тренд). По бете IFF стабильнее (0.84 vs 1.19). Дневная волатильность (ATR%) IFF составляет 3.7%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | AXTA | IFF | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 55.26 | 50.62 | |
| Stochastic %K | 81.47 | 31.99 | |
| CCI (20) | 62.31 | -9.47 | |
| MFI | 56.35 | 53.90 | |
| Williams %R | -18.53 | -68.01 | |
| MACD гистограмма | 0.09 | -0.35 | |
| Momentum (10) | 0.56 | -8.50 | |
| Тренд | |||
| ADX | 12.42 | 20.11 | |
| Цена vs EMA 9 | +3.15% | -0.40% | |
| Цена vs EMA 20 | +3.13% | -0.01% | |
| Цена vs SMA 50 | +4.07% | +2.97% | |
| Цена vs SMA 200 | -3.14% | +8.24% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.36 | -0.04 | |
| Volume Ratio | 82.52 | 177.62 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 1.19 | 0.84 | |
| ATR % | 3.70% | 3.74% | |
| Sharpe (1г) | -0.24 | -0.05 | |
| RS Rating | 29.00 | 34.00 | |
| 52w от хая | -18.45 | -11.87 | |
| BB ширина | 11.20 | 21.78 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): AXTA — 5,12 млрд $, IFF — 10,89 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. IFF убыточен (чистая прибыль -374 млн $), тогда как AXTA генерирует прибыль (378 млн $). Убыточность может быть временной — связанной с инвестициями в рост, — или структурной. FCF: AXTA генерирует 453 млн $, IFF — 256 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | AXTA | IFF | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 5,12 млрд $ | 10,89 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 378 млн $ | -374 млн $ | |
| EPS (TTM) | $1.75 | $-1.46 | |
| Операц. Cash Flow | 649 млн $ | 850 млн $ | |
| Free Cash Flow | 453 млн $ | 256 млн $ |
Дивиденды
Дивидендная политика различается кардинально: IFF обеспечивает 2.15% годовой доходности, AXTA реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. IFF выплачивает дивиденды 13 лет подряд, тогда как AXTA не имеет дивидендной истории.
| Показатель | AXTA | IFF | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | 2.15% | |
| Годовые дивиденды | — | $0.80 | |
| Коэфф. выплат | — | 48.75% | |
| Лет выплат | 0.00% | 13.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | -23.83% |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для AXTA — ноябре (+4.13%), для IFF — апреле (+4.05%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для AXTA — сентябрь (-4.30%), для IFF — август (-4.44%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, март, июнь, сентябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: апрель, июль, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Axalta Coating Systems Ltd. или International Flavors & Fragrances Inc.?
У кого выше рентабельность — AXTA или IFF?
Какие дивиденды у Axalta Coating Systems Ltd. и International Flavors & Fragrances Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Axalta Coating Systems Ltd. или International Flavors & Fragrances Inc.?
У кого выше маржинальность — AXTA или IFF?
Какая акция лучше по технике — AXTA или IFF?
Что лучше купить — AXTA или IFF?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией