Сравнение AXSM vs RPRX

Тикер 1

Тикер 2

AXSM12

28RPRX

Инвесторы часто выбирают между AXSM и RPRX — двумя ведущими эмитентами в индустрии «Биотехнологии». Детальный разбор метрик помогает определить, какая акция предлагает лучшее соотношение цены и качества. По капитализации RPRX крупнее в 1.9× (23,03 млрд $ vs 12,02 млрд $). AXSM имеет отрицательный P/E (-62.70), что указывает на убыточность. Сравнивать по P/E не корректно — RPRX прибылен с P/E 27.69. Для сопоставления лучше использовать P/S и EV/EBITDA. ROE AXSM отрицательный (-260.01%), что говорит об убыточности. RPRX генерирует прибыль с ROE 12.67%. По этому критерию преимущество однозначно. AXSM убыточен — чистая маржа -26.59%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. RPRX выплачивает дивиденды с доходностью 1.72% годовых, тогда как AXSM дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. По техническому скорингу RPRX сильнее: 74/100 против 68/100 у AXSM. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. RPRX побеждает по числу метрик: 28 против 12 у AXSM. Это не гарантирует лучшую доходность в будущем, но указывает на текущее фундаментально-техническое преимущество.

Axsome Therapeutics, Inc.

AXSMNASDAQ

233,64 $+3,02 $ (+1,31%)

Здравоохранение · Биотехнологии

Капитализация: 12,02 млрд $

ETP Rank1.9

Стоимость

2.0

Качество

2.8

Рост

5.2

Техника

7.0

Дивиденды

—

Прогнозы

7.0

Сезонность

3.0

Royalty Pharma plc

RPRXNASDAQ

53,55 $+0,49 $ (+0,92%)

Здравоохранение · Биотехнологии

Капитализация: 23,03 млрд $

ETP Rank7.2

Стоимость

7.9

Качество

6.9

Рост

7.8

Техника

7.0

Дивиденды

7.8

Прогнозы

6.5

Сезонность

3.0

Динамика цен

AXSMRPRX

Фундаментальный анализ

P/E у AXSM отрицательный (-62.70) — компания генерирует убытки. RPRX прибылен, P/E составляет 27.69. В такой ситуации целесообразно опираться на мультипликаторы, не зависящие от чистой прибыли. По P/S (цена/выручка) RPRX дешевле: 9.35 против 16.76. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По P/B (цена/балансовая стоимость) RPRX дешевле: 3.33 против 216.30. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. ROE AXSM отрицательный (-260.01%), что говорит об убыточности. RPRX генерирует прибыль с ROE 12.67%. По этому критерию преимущество однозначно. AXSM убыточен — чистая маржа -26.59%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: AXSM — 3.97, RPRX — 1.30. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

AXSMRPRX

Показатель	AXSM	RPRX
Мультипликаторы оценки
P/E	-62.70	27.69
P/B	216.30	3.33
P/S	16.76	9.35
PEG	-1.40	-68.39
EV/EBITDA	-68.20	17.63
Рентабельность
ROE	-260.01%	12.67%
ROA	-26.39%	4.18%
Валовая маржа	92.60%	99.95%
Операц. маржа	-24.80%	67.93%
Чистая маржа	-26.59%	33.91%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	3.97	1.30
Текущая ликв.	1.39	2.66
Быстрая ликв.	1.32	2.66
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	1.72%
Коэфф. выплат	0.00%	46.81%
EPS	$-3.68	$1.92
Балансовая стоим.	$1.07	$23.01

Технический анализ

RPRX набирает 74 из 100 по техническому скорингу, AXSM — 68 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): AXSM — 72.1 (зона перекупленности), RPRX — 67.8 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции торгуются выше SMA 50: AXSM на 24.0%, RPRX на 8.7%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: AXSM — 46.5 (выраженный тренд), RPRX — 38.0 (выраженный тренд). По бете RPRX стабильнее (0.46 vs 0.67). Значение ниже 0.8 делает RPRX защитной акцией. Дневная волатильность (ATR%) AXSM составляет 3.6%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

AXSMRPRX

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	AXSM	RPRX
Осцилляторы
RSI (14)	72.14	67.78
Stochastic %K	91.70	90.60
CCI (20)	74.15	116.67
MFI	66.14	62.66
Williams %R	-8.30	-9.40
MACD гистограмма	0.01	0.09
Momentum (10)	13.42	2.34
Тренд
ADX	46.55	38.04
Цена vs EMA 9	+2.84%	+1.58%
Цена vs EMA 20	+7.71%	+3.58%
Цена vs SMA 50	+24.04%	+8.68%
Цена vs SMA 200	+49.73%	+27.76%
Объём
CMF	0.16	0.13
Volume Ratio	58.08	77.27
Волатильность и статистика
Beta	0.67	0.46
ATR %	3.59%	2.00%
Sharpe (1г)	2.00	2.08
RS Rating	91.00	81.00
52w от хая	-0.96	-0.77
BB ширина	31.14	10.83

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): AXSM — 638,50 млн $, RPRX — 2,38 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. По чистой прибыли ситуация полярная: RPRX зарабатывает 770,95 млн $, а AXSM фиксирует убыток (-183,17 млн $). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. FCF: AXSM генерирует -93,89 млн $, RPRX — 2,49 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	AXSM	RPRX
Выручка	638,50 млн $	2,38 млрд $
Чистая прибыль	-183,17 млн $	770,95 млн $
EPS (TTM)	$-3.68	$2.33
Операц. Cash Flow	-93,41 млн $	2,49 млрд $
Free Cash Flow	-93,89 млн $	2,49 млрд $

Дивиденды

Дивидендная политика различается кардинально: RPRX обеспечивает 1.72% годовой доходности, AXSM реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. RPRX выплачивает дивиденды 7 лет подряд, тогда как AXSM не имеет дивидендной истории.

Показатель	AXSM	RPRX
Див. доходность	—	1.72%
Годовые дивиденды	—	$0.47
Коэфф. выплат	—	46.81%
Лет выплат	0.00%	7.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	-7.12%

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для AXSM — декабре (+22.16%), для RPRX — январе (+5.30%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для AXSM — февраль (-5.89%), для RPRX — сентябрь (-4.18%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: май, июль, сентябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, апрель, июнь, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у AXSM: +67.08% против +3.21%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

AXSM

+8.2

-5.9

+2.6

+18.2

-4.8

+11.6

-3.1

+6.1

-2.7

+2.5

+12.3

+22.2

RPRX

+5.3

+1.8

-2.2

+1.6

-4.0

+2.2

-0.5

-1.5

-4.2

-0.1

+3.8

+0.9

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Axsome Therapeutics, Inc. или Royalty Pharma plc?

Прямое сравнение по P/E затруднено — одна из компаний убыточна (отрицательный P/E). В таких случаях корректнее сравнивать по P/S, EV/Revenue и свободному денежному потоку.

У кого выше рентабельность — AXSM или RPRX?

ROE AXSM — -260.01%, RPRX — 12.67%. RPRX демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Axsome Therapeutics, Inc. и Royalty Pharma plc?

Royalty Pharma plc выплачивает дивиденды с доходностью 1.72%. Axsome Therapeutics, Inc. дивиденды не платит.

Какая компания крупнее по выручке — Axsome Therapeutics, Inc. или Royalty Pharma plc?

По объёму выручки: AXSM — 638,50 млн $, RPRX — 2,38 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

Какая акция лучше по технике — AXSM или RPRX?

Технический скоринг: AXSM — 68/100, RPRX — 74/100. RPRX имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — AXSM или RPRX?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 43 метрик AXSM выигрывает 12, RPRX — 28. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией