Сравнение AXSM vs ERAS

Тикер 1

Тикер 2

AXSM18

18ERAS

Axsome Therapeutics, Inc. (AXSM) и Erasca, Inc. (ERAS) — прямые конкуренты в индустрии «Биотехнологии», что делает их сравнение особенно показательным для инвесторов. По капитализации AXSM крупнее в 3.3× (12,02 млрд $ vs 3,61 млрд $). Обе компании убыточны: P/E AXSM — -62.70, ERAS — -12.22. Сравнение по этому мультипликатору неинформативно. Стоит обратить внимание на P/S, динамику выручки и прогноз выхода на прибыль. Отрицательная чистая маржа AXSM (-26.59%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. По техническому скорингу AXSM сильнее: 68/100 против 38/100 у ERAS. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Общий счёт 18:18 — компании сопоставимы по совокупности метрик. Выбор между AXSM и ERAS зависит от приоритетов инвестора: стоимость, рост, дивиденды или техника.

Axsome Therapeutics, Inc.

AXSMNASDAQ

233,64 $+3,02 $ (+1,31%)

Здравоохранение · Биотехнологии

Капитализация: 12,02 млрд $

ETP Rank1.9

Стоимость

2.0

Качество

2.8

Рост

5.2

Техника

7.0

Дивиденды

—

Прогнозы

7.0

Сезонность

3.0

Erasca, Inc.

ERASNASDAQ

11,61 $+0,49 $ (+4,36%)

Здравоохранение · Биотехнологии

Капитализация: 3,61 млрд $

ETP Rank4.1

Стоимость

6.0

Качество

5.2

Рост

2.0

Техника

7.0

Дивиденды

—

Прогнозы

9.0

Сезонность

3.0

Динамика цен

AXSMERAS

Фундаментальный анализ

Ни AXSM (P/E -62.70), ни ERAS (P/E -12.22) сейчас не прибыльны. В отсутствие положительной прибыли инвестору следует ориентироваться на выручку, маржинальность и денежный поток. Балансовая оценка: P/B ERAS — 8.60, у AXSM — 216.30. Долговая нагрузка AXSM значительно выше: D/E 3.97 vs 0.12 у ERAS. При росте процентных ставок это может создать дополнительное давление на прибыль.

AXSMERAS

Показатель	AXSM	ERAS
Мультипликаторы оценки
P/E	-62.70	-12.22
P/B	216.30	8.60
P/S	16.76	0.00
PEG	-1.40	0.11
EV/EBITDA	-68.20	-26.85
Рентабельность
ROE	-260.01%	-77.01%
ROA	-26.39%	-60.06%
Валовая маржа	92.60%	0.00%
Операц. маржа	-24.80%	0.00%
Чистая маржа	-26.59%	0.00%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	3.97	0.12
Текущая ликв.	1.39	9.52
Быстрая ликв.	1.32	9.52
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$-3.68	$-0.91
Балансовая стоим.	$1.07	$1.29

Технический анализ

AXSM набирает 68 из 100 по техническому скорингу, ERAS — 38 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): AXSM — 72.1 (зона перекупленности), ERAS — 42.0 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. AXSM торгуется выше SMA 50 (24.0%), тогда как ERAS ниже этой средней (-24.2%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. ADX: AXSM — 46.5 (выраженный тренд), ERAS — 26.6 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете AXSM стабильнее (0.67 vs 0.68). Значение ниже 0.8 делает AXSM защитной акцией. Дневная волатильность (ATR%) ERAS составляет 11.3%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

AXSMERAS

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	AXSM	ERAS
Осцилляторы
RSI (14)	72.14	41.96
Stochastic %K	91.70	81.08
CCI (20)	74.15	-21.80
MFI	66.14	57.17
Williams %R	-8.30	-18.92
MACD гистограмма	0.01	0.06
Momentum (10)	13.42	0.22
Тренд
ADX	46.55	26.58
Цена vs EMA 9	+2.84%	+3.94%
Цена vs EMA 20	+7.71%	-6.72%
Цена vs SMA 50	+24.04%	-24.19%
Цена vs SMA 200	+49.73%	+50.30%
Объём
CMF	0.16	-0.08
Volume Ratio	58.08	67.26
Волатильность и статистика
Beta	0.67	0.68
ATR %	3.59%	11.33%
Sharpe (1г)	2.00	2.53
RS Rating	91.00	99.00
52w от хая	-0.96	-54.20
BB ширина	31.14	131.01

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): AXSM — 638,50 млн $, ERAS — 0 $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: AXSM — -183,17 млн $, ERAS — -124,55 млн $. ERAS генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): AXSM — -93,89 млн $, ERAS — -95,58 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	AXSM	ERAS
Выручка	638,50 млн $	0 $
Чистая прибыль	-183,17 млн $	-124,55 млн $
EPS (TTM)	$-3.68	$-0.44
Операц. Cash Flow	-93,41 млн $	-95,45 млн $
Free Cash Flow	-93,89 млн $	-95,58 млн $

Дивиденды

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Это типично для растущих технологических компаний, которые реинвестируют всю прибыль.

Показатель	AXSM	ERAS
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для AXSM — декабре (+22.16%), для ERAS — январе (+22.03%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: AXSM — февраль (-5.89%), ERAS — апрель (-9.57%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: май, сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, август, октябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у AXSM: +67.08% против +30.96%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

AXSM

+8.2

-5.9

+2.6

+18.2

-4.8

+11.6

-3.1

+6.1

-2.7

+2.5

+12.3

+22.2

ERAS

+22.0

+8.5

-8.8

-9.6

-5.2

-1.5

+15.8

+10.8

-1.1

+4.4

-4.0

-0.5

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Axsome Therapeutics, Inc. или Erasca, Inc.?

Прямое сравнение по P/E затруднено — одна из компаний убыточна (отрицательный P/E). В таких случаях корректнее сравнивать по P/S, EV/Revenue и свободному денежному потоку.

У кого выше рентабельность — AXSM или ERAS?

Рентабельность собственного капитала (ROE): AXSM — -260.01%, ERAS — -77.01%. Преимущество у ERAS.

Какие дивиденды у Axsome Therapeutics, Inc. и Erasca, Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — Axsome Therapeutics, Inc. или Erasca, Inc.?

Выручка AXSM за TTM — 638,50 млн $, ERAS — 0 $. AXSM генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

Какая акция лучше по технике — AXSM или ERAS?

Технический скоринг: AXSM — 68/100, ERAS — 38/100. AXSM имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — AXSM или ERAS?

Однозначного ответа нет. Счёт 18:18 в пользу ничьей по 43 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией