Сравнение AXP vs VOYA

Тикер 1

Тикер 2

AXP13

30VOYA

Сравнение American Express Company (AXP) и Voya Financial, Inc. (VOYA) — классический случай выбора внутри одной индустрии: «Финансовые услуги». Разберём, кто из них сильнее по цифрам. По капитализации AXP крупнее в 28.3× (211,32 млрд $ vs 7,47 млрд $). Стоимостная оценка в пользу VOYA — P/E 11.63 vs 18.94 у AXP. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. ROE AXP — 33.95%, у VOYA — 14.17%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. VOYA удерживает чистую маржу на уровне 36.32%, опережая AXP (13.61%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. По дивидендной доходности VOYA впереди: 2.23% годовых против 1.10% у AXP. Для дивидендных инвесторов это может быть решающим фактором. Техническая картина в пользу VOYA: скоринг 75/100 vs 25/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. Счёт 30:13 — убедительное преимущество VOYA. Компания опережает соперника по большинству анализируемых параметров.

American Express Company

AXPNYSE

309,70 $-0,12 $ (-0,04%)

Финансы · Финансовые услуги

Капитализация: 211,32 млрд $

ETP Rank5.2

Стоимость

7.0

Качество

5.3

Рост

6.0

Техника

3.0

Дивиденды

7.5

Прогнозы

6.0

Сезонность

5.0

Voya Financial, Inc.

VOYANYSE

82,42 $+0,05 $ (+0,06%)

Финансы · Финансовые услуги

Капитализация: 7,47 млрд $

ETP Rank6.6

Стоимость

9.1

Качество

5.5

Рост

3.5

Техника

7.0

Дивиденды

8.2

Прогнозы

7.0

Сезонность

6.0

Динамика цен

AXPVOYA

Фундаментальный анализ

По мультипликатору P/E VOYA оценён рынком дешевле: 11.63 против 18.94 у AXP (разница составляет 38.6%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. Мультипликатор P/S также в пользу AXP: 2.57 vs 3.99 у VOYA. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. Балансовая оценка: P/B VOYA — 1.70, у AXP — 6.25. EV/EBITDA VOYA — 8.16, у AXP — 11.85. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует AXP (33.95% vs 14.17%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа VOYA — 36.32%, у AXP — 13.61%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у AXP — 1.78, у VOYA — 0.54. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности AXP ниже 1 (0.35), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

AXPVOYA

Показатель	AXP	VOYA
Мультипликаторы оценки
P/E	18.94	11.63
P/B	6.25	1.70
P/S	2.57	3.99
PEG	1.55	0.49
EV/EBITDA	11.85	8.16
Рентабельность
ROE	33.95%	14.17%
ROA	3.63%	0.39%
Валовая маржа	83.50%	90.38%
Операц. маржа	20.70%	47.76%
Чистая маржа	13.61%	36.32%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	1.78	0.54
Текущая ликв.	0.35	41.20
Быстрая ликв.	0.35	41.20
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	1.10%	2.23%
Коэфф. выплат	20.90%	32.35%
EPS	$16.36	$7.08
Балансовая стоим.	$49.56	$69.85

Технический анализ

По техническому скорингу VOYA сильнее: 75/100 против 25/100 у AXP. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у AXP составляет 43.4 (нейтральная зона), у VOYA — 62.5 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: VOYA выше на 11.1%, AXP — ниже на -0.6%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. VOYA выше SMA 200 (+11.5%), AXP — ниже (-8.0%). Долгосрочный тренд в пользу VOYA. ADX: AXP — 13.8 (нет тренда), VOYA — 20.7 (слабый тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. VOYA менее волатилен — бета 1.09 против 1.15 у AXP. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность.

AXPVOYA

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	AXP	VOYA
Осцилляторы
RSI (14)	43.41	62.52
Stochastic %K	30.88	70.89
CCI (20)	-154.95	29.69
MFI	24.69	50.98
Williams %R	-69.12	-29.11
MACD гистограмма	-1.07	-0.39
Momentum (10)	-12.08	1.91
Тренд
ADX	13.82	20.67
Цена vs EMA 9	-0.86%	+1.40%
Цена vs EMA 20	-1.55%	+2.99%
Цена vs SMA 50	-0.64%	+11.14%
Цена vs SMA 200	-7.96%	+11.49%
Объём
CMF	-0.15	0.11
Volume Ratio	109.33	88.23
Волатильность и статистика
Beta	1.15	1.09
ATR %	2.17%	2.73%
Sharpe (1г)	0.11	0.59
RS Rating	46.00	59.00
52w от хая	-20.04	-1.94
BB ширина	4.92	5.04

Финансовая отчётность

Выручка за последние 12 месяцев (TTM): AXP — 80,46 млрд $, VOYA — 7,50 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: AXP — 10,83 млрд $, VOYA — 654 млн $. AXP генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): AXP — 16 млрд $, VOYA — 1,29 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	AXP	VOYA
Выручка	80,46 млрд $	7,50 млрд $
Чистая прибыль	10,83 млрд $	654 млн $
EPS (TTM)	$15.41	$6.39
Операц. Cash Flow	18,43 млрд $	1,29 млрд $
Free Cash Flow	16 млрд $	1,29 млрд $

Дивиденды

AXP и VOYA — дивидендные акции. Доходность: AXP — 1.10%, VOYA — 2.23%. Для долгосрочного портфеля важна не только текущая доходность, но и история стабильных выплат. Стаж непрерывных выплат: AXP — 13 лет, VOYA — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. CAGR дивидендов за пять лет: AXP — +0.57%, VOYA — +6.23%. Высокий темп роста дивидендов потенциально увеличивает общую доходность инвестора. Коэффициент выплат (Payout Ratio): AXP — 20.90%, VOYA — 32.35%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

Показатель	AXP	VOYA
Див. доходность	1.10%	2.23%
Годовые дивиденды	$1.77	$0.94
Коэфф. выплат	20.90%	32.35%
Лет выплат	13.00%	13.00%
CAGR дивидендов (5л)	0.57%	6.23%

Сезонность (10 лет)

По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность AXP приходится на ноябре (+7.04%), а VOYA — на ноябре (+5.03%). Наименее удачные месяцы: AXP — март (-2.53%), VOYA — июнь (-3.62%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, апрель, июль, август, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у AXP: +17.87% против +9.44%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

AXP

+2.1

+0.5

-2.5

+4.1

+1.7

+0.3

+1.5

+2.2

-0.7

+0.9

+7.0

+0.7

VOYA

+1.4

-1.1

-3.3

+4.4

+0.0

-3.6

+2.8

+1.6

+0.9

+2.1

+5.0

-0.7

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — American Express Company или Voya Financial, Inc.?

По P/E Voya Financial, Inc. оценена ниже: 11.63 против 18.94. Однако P/E — лишь один из мультипликаторов; стоит учитывать также P/B, P/S и EV/EBITDA для объёмной оценки.

У кого выше рентабельность — AXP или VOYA?

Рентабельность собственного капитала (ROE): AXP — 33.95%, VOYA — 14.17%. Преимущество у AXP.

Какие дивиденды у American Express Company и Voya Financial, Inc.?

Обе компании платят дивиденды. Доходность AXP — 1.10%, VOYA — 2.23%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — American Express Company или Voya Financial, Inc.?

Выручка AXP за TTM — 80,46 млрд $, VOYA — 7,50 млрд $. AXP генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — AXP или VOYA?

Чистая маржа AXP — 13.61%, VOYA — 36.32%. VOYA оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — AXP или VOYA?

Технический скоринг: AXP — 25/100, VOYA — 75/100. VOYA имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — AXP или VOYA?

Однозначного ответа нет. Счёт 13:30 в пользу VOYA по 47 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией