Сравнение AVTR vs SYK
Динамика цен
Фундаментальный анализ
AVTR имеет отрицательный P/E (-16,20), что указывает на убыточность. Сравнивать по P/E не корректно — SYK прибылен с P/E 34,84. Для сопоставления лучше использовать P/S и EV/EBITDA. По соотношению цены к выручке (P/S) AVTR оценён ниже: 1,40 против 5,03. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B AVTR — 1,63, у SYK — 5,42. EV/EBITDA SYK — 22,63, у AVTR — 452,89. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. AVTR работает в убыток — ROE -10,34%, тогда как SYK показывает рентабельность 16,36%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Отрицательная чистая маржа AVTR (-8,81%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у AVTR — 0,01, у SYK — 0,62. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.
| Показатель | AVTR | SYK | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | -16,20 | 34,84 | |
| P/B | 1,63 | 5,42 | |
| P/S | 1,40 | 5,03 | |
| PEG | 0,32 | 1,28 | |
| EV/EBITDA | 452,89 | 22,63 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | -10,34% | 16,36% | |
| ROA | -4,98% | 7,78% | |
| Валовая маржа | 31,83% | 65,17% | |
| Операц. маржа | -4,35% | 22,03% | |
| Чистая маржа | -8,81% | 14,43% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0,01 | 0,62 | |
| Текущая ликв. | 1,78 | 2,16 | |
| Быстрая ликв. | 1,18 | 1,33 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0,00% | 1,03% | |
| Коэфф. выплат | 0,00% | 35,32% | |
| EPS | -$0,85 | $9,72 | |
| Балансовая стоим. | $8,33 | $62,55 | |
Технический анализ
Техническая картина в пользу AVTR: скоринг 88/100 vs 73/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. По RSI: AVTR — 68,4, SYK — 55,3. Обе акции находятся в одной зоне. AVTR и SYK находятся выше 50-дневной скользящей средней (+26,9% и +6,1% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. AVTR выше SMA 200 (+33,1%), SYK — ниже (-1,0%). Долгосрочный тренд в пользу AVTR. ADX: AVTR — 43,6 (выраженный тренд), SYK — 12,2 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета SYK — 0,16, AVTR — 0,96. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) AVTR составляет 4,3%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | AVTR | SYK | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 68,42 | 55,28 | |
| Stochastic %K | 76,75 | 70,48 | |
| CCI (20) | 71,13 | 49,90 | |
| MFI | 60,50 | 49,58 | |
| Williams %R | -23,25 | -29,52 | |
| MACD гистограмма | 0,06 | 0,16 | |
| Momentum (10) | 2,15 | 8,78 | |
| Тренд | |||
| ADX | 43,65 | 12,21 | |
| Цена vs EMA 9 | +2,89% | +0,67% | |
| Цена vs EMA 20 | +9,48% | +2,06% | |
| Цена vs SMA 50 | +26,87% | +6,08% | |
| Цена vs SMA 200 | +33,14% | -1,04% | |
| Объём | |||
| CMF | 0,15 | 0,16 | |
| Volume Ratio | 47,78 | 60,71 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0,96 | 0,16 | |
| ATR % | 4,25% | 3,33% | |
| Sharpe (1г) | 0,51 | -0,57 | |
| RS Rating | 56,00 | 21,00 | |
| 52w от хая | -14,69 | -15,66 | |
| BB ширина | 41,53 | 15,00 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: AVTR генерирует 6,55 млрд $, SYK — 25,12 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: SYK — +11,20%, AVTR — -3,40%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. AVTR убыточен (чистая прибыль -530,20 млн $), тогда как SYK генерирует прибыль (3,25 млрд $). Убыточность может быть временной — связанной с инвестициями в рост, — или структурной. Свободный денежный поток (FCF): AVTR — 495 млн $, SYK — 4,28 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | AVTR | SYK | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 6,55 млрд $ | 25,12 млрд $ | |
| Рост выручки (г/г) | -3.40% | +11.20% | |
| Чистая прибыль | -530,20 млн $ | 3,25 млрд $ | |
| Рост прибыли (г/г) | — | +8.50% | — |
| EPS (TTM) | -$0,78 | $8,49 | |
| Операц. Cash Flow | 623,80 млн $ | 5,04 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 495 млн $ | 4,28 млрд $ |
Дивиденды
SYK выплачивает дивиденды с доходностью 1,03% годовых, тогда как AVTR дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. SYK выплачивает дивиденды 13 лет подряд, тогда как AVTR не имеет дивидендной истории.
| Показатель | AVTR | SYK | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | 1,03% | |
| Годовые дивиденды | — | $2,64 | |
| Коэфф. выплат | — | 35,32% | |
| Лет выплат | 0 | 13 | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | 0,42% |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет AVTR показывает лучшую среднюю доходность в июле (+10,45%), SYK — в январе (+4,48%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: AVTR — февраль (-9,59%), SYK — март (-1,23%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март, сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, апрель, май, август, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у SYK: +15,42% против +8,57%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Avantor, Inc. или Stryker Corporation?
У кого выше рентабельность — AVTR или SYK?
Какие дивиденды у Avantor, Inc. и Stryker Corporation?
Какая компания крупнее по выручке — Avantor, Inc. или Stryker Corporation?
Какая акция лучше по технике — AVTR или SYK?
Что лучше купить — AVTR или SYK?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 10.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией