Сравнение AVPT vs DOCN

Тикер 1

Тикер 2

AVPT14

25DOCN

Обе компании работают в индустрии «Программное обеспечение»: AvePoint, Inc. (AVPT) и DigitalOcean Holdings, Inc. (DOCN). Конкурентная среда между ними позволяет провести корректное сопоставление ключевых метрик. По капитализации DOCN крупнее в 7.6× (16,53 млрд $ vs 2,17 млрд $). AVPT торгуется с P/E 47.36, тогда как DOCN — с P/E 62.90. При анализе стоит учитывать также P/S и EV/EBITDA для полной картины. Рентабельность капитала DOCN составляет 154.32%, что превышает показатель AVPT (10.20%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности DOCN впереди: 24.97% против 10.51% у AVPT. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. Техническая картина в пользу DOCN: скоринг 80/100 vs 52/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. DOCN побеждает по числу метрик: 25 против 14 у AVPT. Это не гарантирует лучшую доходность в будущем, но указывает на текущее фундаментально-техническое преимущество.

AvePoint, Inc.

AVPTNASDAQ

10,24 $-0,11 $ (-1,06%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 2,17 млрд $

ETP Rank7.0

Стоимость

8.2

Качество

6.5

Рост

8.9

Техника

5.0

Дивиденды

—

Прогнозы

9.0

Сезонность

8.0

DigitalOcean Holdings, Inc.

DOCNNYSE

158,35 $-1,76 $ (-1,10%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 16,53 млрд $

ETP Rank6.5

Стоимость

4.6

Качество

6.7

Рост

9.2

Техника

10.0

Дивиденды

—

Прогнозы

6.0

Сезонность

7.0

Динамика цен

AVPTDOCN

Фундаментальный анализ

Стоимостная оценка в пользу AVPT — P/E 47.36 vs 62.90 у DOCN. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. Мультипликатор P/S также в пользу AVPT: 4.95 vs 17.61 у DOCN. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По P/B (цена/балансовая стоимость) AVPT дешевле: 5.03 против 16.79. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA AVPT оценён ниже: 32.10 vs 40.31. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. DOCN демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 154.32% против 10.20% у AVPT. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: DOCN — 24.97%, AVPT — 10.51%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: AVPT — 0.03, DOCN — 1.01. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

AVPTDOCN

Показатель	AVPT	DOCN
Мультипликаторы оценки
P/E	47.36	62.90
P/B	5.03	16.79
P/S	4.95	17.61
PEG	0.00	0.53
EV/EBITDA	32.10	40.31
Рентабельность
ROE	10.20%	154.32%
ROA	6.35%	9.21%
Валовая маржа	73.68%	58.49%
Операц. маржа	9.57%	16.44%
Чистая маржа	10.51%	24.97%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.03	1.01
Текущая ликв.	2.16	1.46
Быстрая ликв.	2.16	1.46
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$0.22	$2.55
Балансовая стоим.	$2.06	$9.54

Технический анализ

По техническому скорингу DOCN сильнее: 80/100 против 52/100 у AVPT. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у AVPT составляет 53.3 (нейтральная зона), у DOCN — 69.3 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции торгуются выше SMA 50: AVPT на 3.4%, DOCN на 55.5%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. DOCN выше SMA 200 (+167.7%), AVPT — ниже (-18.8%). Долгосрочный тренд в пользу DOCN. Сила тренда по ADX: AVPT — 13.4 (нет тренда), DOCN — 42.7 (выраженный тренд). DOCN демонстрирует выраженный тренд, а AVPT — нет. AVPT менее волатилен — бета 1.07 против 2.37 у DOCN. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) DOCN составляет 6.9%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

AVPTDOCN

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	AVPT	DOCN
Осцилляторы
RSI (14)	53.29	69.26
Stochastic %K	42.67	92.95
CCI (20)	11.36	65.06
MFI	63.95	65.49
Williams %R	-57.33	-7.05
MACD гистограмма	-0.01	0.04
Momentum (10)	0.09	-0.88
Тренд
ADX	13.39	42.70
Цена vs EMA 9	+1.96%	+5.65%
Цена vs EMA 20	+2.23%	+16.94%
Цена vs SMA 50	+3.39%	+55.54%
Цена vs SMA 200	-18.75%	+167.71%
Объём
CMF	-0.06	0.49
Volume Ratio	89.36	95.95
Волатильность и статистика
Beta	1.07	2.37
ATR %	4.83%	6.91%
Sharpe (1г)	-1.21	2.38
RS Rating	6.00	98.00
52w от хая	-48.12	-2.83
BB ширина	15.93	86.12

Финансовая отчётность

Выручка за последние 12 месяцев (TTM): AVPT — 419,50 млн $, DOCN — 901,43 млн $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: AVPT — 35,12 млн $, DOCN — 259,26 млн $. DOCN генерирует больше чистой прибыли. FCF: AVPT генерирует 81,57 млн $, DOCN — 169,75 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	AVPT	DOCN
Выручка	419,50 млн $	901,43 млн $
Чистая прибыль	35,12 млн $	259,26 млн $
EPS (TTM)	$0.17	$2.83
Операц. Cash Flow	85,26 млн $	309,60 млн $
Free Cash Flow	81,57 млн $	169,75 млн $

Дивиденды

Обе компании не платят дивиденды. Инвесторам, ориентированным на пассивный доход, стоит обратить внимание на альтернативные эмитенты в портфеле.

Показатель	AVPT	DOCN
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность AVPT приходится на мае (+15.60%), а DOCN — на ноябре (+8.22%). Слабые месяцы: для AVPT — март (-7.85%), для DOCN — апрель (-10.80%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: декабрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: май, июль, октябрь, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у DOCN: +33.77% против +14.63%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

AVPT

-0.4

-6.8

-7.8

+0.6

+15.6

+0.3

+3.6

-2.3

-4.1

+5.0

+12.8

-1.8

DOCN

+3.6

+2.2

+7.9

-10.8

+5.9

+3.8

+2.9

+2.7

+5.7

+3.8

+8.2

-2.0

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — AvePoint, Inc. или DigitalOcean Holdings, Inc.?

По P/E AvePoint, Inc. оценена ниже: 47.36 против 62.90. Однако P/E — лишь один из мультипликаторов; стоит учитывать также P/B, P/S и EV/EBITDA для объёмной оценки.

У кого выше рентабельность — AVPT или DOCN?

ROE AVPT — 10.20%, DOCN — 154.32%. DOCN демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у AvePoint, Inc. и DigitalOcean Holdings, Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — AvePoint, Inc. или DigitalOcean Holdings, Inc.?

По объёму выручки: AVPT — 419,50 млн $, DOCN — 901,43 млн $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — AVPT или DOCN?

Чистая маржа AVPT — 10.51%, DOCN — 24.97%. DOCN оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — AVPT или DOCN?

Технический скоринг: AVPT — 52/100, DOCN — 80/100. DOCN имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — AVPT или DOCN?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 43 метрик AVPT выигрывает 14, DOCN — 25. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией