Сравнение AVPT vs CDNS

Тикер 1

Тикер 2

AVPT14

23CDNS

Инвесторы часто выбирают между AVPT и CDNS — двумя ведущими эмитентами в индустрии «Программное обеспечение». Детальный разбор метрик помогает определить, какая акция предлагает лучшее соотношение цены и качества. По капитализации CDNS крупнее в 45.5× (98,87 млрд $ vs 2,17 млрд $). Если ориентироваться на P/E, AVPT выглядит привлекательнее: 47.36 против 81.53. Премия к оценке CDNS может быть оправдана, если компания растёт быстрее. Рентабельность капитала CDNS составляет 21.06%, что превышает показатель AVPT (10.20%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности CDNS впереди: 21.18% против 10.51% у AVPT. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По техническому скорингу CDNS сильнее: 74/100 против 52/100 у AVPT. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. CDNS побеждает по числу метрик: 23 против 14 у AVPT. Это не гарантирует лучшую доходность в будущем, но указывает на текущее фундаментально-техническое преимущество.

AvePoint, Inc.

AVPTNASDAQ

10,24 $-0,11 $ (-1,06%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 2,17 млрд $

ETP Rank7.0

Стоимость

8.2

Качество

6.5

Рост

8.9

Техника

5.0

Дивиденды

—

Прогнозы

9.0

Сезонность

8.0

Cadence Design Systems, Inc.

CDNSNASDAQ

358,46 $+7,57 $ (+2,16%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 98,87 млрд $

ETP Rank5.8

Стоимость

3.1

Качество

6.9

Рост

7.2

Техника

7.0

Дивиденды

—

Прогнозы

7.0

Сезонность

8.0

Динамика цен

AVPTCDNS

Фундаментальный анализ

AVPT торгуется с P/E 47.36, тогда как CDNS — с P/E 81.53. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. По P/S (цена/выручка) AVPT дешевле: 4.95 против 17.51. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По P/B (цена/балансовая стоимость) AVPT дешевле: 5.03 против 14.55. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA AVPT оценён ниже: 32.10 vs 52.72. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. CDNS демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 21.06% против 10.20% у AVPT. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: CDNS — 21.18%, AVPT — 10.51%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: AVPT — 0.03, CDNS — 0.47. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

AVPTCDNS

Показатель	AVPT	CDNS
Мультипликаторы оценки
P/E	47.36	81.53
P/B	5.03	14.55
P/S	4.95	17.51
PEG	0.00	9.83
EV/EBITDA	32.10	52.72
Рентабельность
ROE	10.20%	21.06%
ROA	6.35%	9.68%
Валовая маржа	73.68%	88.85%
Операц. маржа	9.57%	31.11%
Чистая маржа	10.51%	21.18%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.03	0.47
Текущая ликв.	2.16	1.47
Быстрая ликв.	2.16	1.32
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$0.22	$4.30
Балансовая стоим.	$2.06	$24.12

Технический анализ

CDNS набирает 74 из 100 по техническому скорингу, AVPT — 52 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): AVPT — 53.3 (нейтральная зона), CDNS — 59.3 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции торгуются выше SMA 50: AVPT на 3.4%, CDNS на 12.5%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. CDNS выше SMA 200 (+8.8%), AVPT — ниже (-18.8%). Долгосрочный тренд в пользу CDNS. Сила тренда по ADX: AVPT — 13.4 (нет тренда), CDNS — 17.9 (нет тренда). По бете AVPT стабильнее (1.07 vs 1.54). Дневная волатильность (ATR%) AVPT составляет 4.8%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

AVPTCDNS

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	AVPT	CDNS
Осцилляторы
RSI (14)	53.29	59.30
Stochastic %K	42.67	57.79
CCI (20)	11.36	5.32
MFI	63.95	58.66
Williams %R	-57.33	-42.21
MACD гистограмма	-0.01	-2.58
Momentum (10)	0.09	-4.01
Тренд
ADX	13.39	17.95
Цена vs EMA 9	+1.96%	+0.71%
Цена vs EMA 20	+2.23%	+2.76%
Цена vs SMA 50	+3.39%	+12.46%
Цена vs SMA 200	-18.75%	+8.81%
Объём
CMF	-0.06	0.25
Volume Ratio	89.36	91.57
Волатильность и статистика
Beta	1.07	1.54
ATR %	4.83%	3.13%
Sharpe (1г)	-1.21	0.30
RS Rating	6.00	49.00
52w от хая	-48.12	-6.79
BB ширина	15.93	15.43

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): AVPT — 419,50 млн $, CDNS — 5,30 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: AVPT — 35,12 млн $, CDNS — 1,11 млрд $. CDNS генерирует больше чистой прибыли. FCF: AVPT генерирует 81,57 млн $, CDNS — 1,59 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	AVPT	CDNS
Выручка	419,50 млн $	5,30 млрд $
Чистая прибыль	35,12 млн $	1,11 млрд $
EPS (TTM)	$0.17	$4.09
Операц. Cash Flow	85,26 млн $	1,73 млрд $
Free Cash Flow	81,57 млн $	1,59 млрд $

Дивиденды

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Это типично для растущих технологических компаний, которые реинвестируют всю прибыль.

Показатель	AVPT	CDNS
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для AVPT — мае (+15.60%), для CDNS — июле (+5.98%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для AVPT — март (-7.85%), для CDNS — сентябрь (-1.74%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: сентябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: май, июль, октябрь, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у CDNS: +30.64% против +14.63%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

AVPT

-0.4

-6.8

-7.8

+0.6

+15.6

+0.3

+3.6

-2.3

-4.1

+5.0

+12.8

-1.8

CDNS

+1.4

+2.6

+1.6

+4.4

+4.1

+3.4

+6.0

+2.1

-1.7

+1.4

+4.8

+0.7

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — AvePoint, Inc. или Cadence Design Systems, Inc.?

По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит AvePoint, Inc.: P/E 47.36 против 81.53. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.

У кого выше рентабельность — AVPT или CDNS?

ROE AVPT — 10.20%, CDNS — 21.06%. CDNS демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у AvePoint, Inc. и Cadence Design Systems, Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — AvePoint, Inc. или Cadence Design Systems, Inc.?

По объёму выручки: AVPT — 419,50 млн $, CDNS — 5,30 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — AVPT или CDNS?

Чистая маржа AVPT — 10.51%, CDNS — 21.18%. CDNS оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — AVPT или CDNS?

Технический скоринг: AVPT — 52/100, CDNS — 74/100. CDNS имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — AVPT или CDNS?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 43 метрик AVPT выигрывает 14, CDNS — 23. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией