Сравнение AVPT vs BOX

Тикер 1

Тикер 2

AVPT7

31BOX

AvePoint, Inc. (AVPT) и Box, Inc. (BOX) — прямые конкуренты в индустрии «Программное обеспечение», что делает их сравнение особенно показательным для инвесторов. По капитализации BOX крупнее в 1.6× (3,52 млрд $ vs 2,17 млрд $). По мультипликатору P/E BOX оценён рынком дешевле: 36.35 против 47.36 у AVPT (разница составляет 23.2%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. ROE BOX — 115.65%, у AVPT — 10.20%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. AVPT удерживает чистую маржу на уровне 10.51%, опережая BOX (8.61%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. По техническому скорингу BOX сильнее: 80/100 против 52/100 у AVPT. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Счёт 31:7 — убедительное преимущество BOX. Компания опережает соперника по большинству анализируемых параметров.

AvePoint, Inc.

AVPTNASDAQ

10,24 $-0,11 $ (-1,06%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 2,17 млрд $

ETP Rank7.0

Стоимость

8.2

Качество

6.5

Рост

8.9

Техника

5.0

Дивиденды

—

Прогнозы

9.0

Сезонность

8.0

Box, Inc.

BOXNYSE

25,40 $-0,34 $ (-1,32%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 3,52 млрд $

ETP Rank4.0

Стоимость

8.1

Качество

7.6

Рост

4.4

Техника

3.0

Дивиденды

2.0

Прогнозы

8.0

Сезонность

8.0

Динамика цен

AVPTBOX

Фундаментальный анализ

По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует BOX с P/E 36.35 (у AVPT — 47.36). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. По P/S (цена/выручка) BOX дешевле: 3.03 против 4.95. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. EV/EBITDA BOX — 29.97, у AVPT — 32.10. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует BOX (115.65% vs 10.20%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа AVPT — 10.51%, у BOX — 8.61%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у AVPT — 0.03, у BOX — -3.42. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

AVPTBOX

Показатель	AVPT	BOX
Мультипликаторы оценки
P/E	47.36	36.35
P/B	5.03	-12.31
P/S	4.95	3.03
PEG	0.00	-0.62
EV/EBITDA	32.10	29.97
Рентабельность
ROE	10.20%	115.65%
ROA	6.35%	6.55%
Валовая маржа	73.68%	79.22%
Операц. маржа	9.57%	7.07%
Чистая маржа	10.51%	8.61%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.03	-3.42
Текущая ликв.	2.16	1.05
Быстрая ликв.	2.16	1.05
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	14.81%
EPS	$0.22	$0.71
Балансовая стоим.	$2.06	$-2.09

Технический анализ

BOX набирает 80 из 100 по техническому скорингу, AVPT — 52 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): AVPT — 53.3 (нейтральная зона), BOX — 58.8 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. AVPT и BOX находятся выше 50-дневной скользящей средней (+3.4% и +6.5% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: AVPT — 13.4 (нет тренда), BOX — 11.8 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете BOX стабильнее (0.40 vs 1.07). Значение ниже 0.8 делает BOX защитной акцией. Дневная волатильность (ATR%) AVPT составляет 4.8%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

AVPTBOX

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	AVPT	BOX
Осцилляторы
RSI (14)	53.29	58.79
Stochastic %K	42.67	74.69
CCI (20)	11.36	85.87
MFI	63.95	63.71
Williams %R	-57.33	-25.31
MACD гистограмма	-0.01	0.09
Momentum (10)	0.09	1.50
Тренд
ADX	13.39	11.81
Цена vs EMA 9	+1.96%	+2.59%
Цена vs EMA 20	+2.23%	+4.03%
Цена vs SMA 50	+3.39%	+6.53%
Цена vs SMA 200	-18.75%	-9.28%
Объём
CMF	-0.06	0.15
Volume Ratio	89.36	72.41
Волатильность и статистика
Beta	1.07	0.40
ATR %	4.83%	3.69%
Sharpe (1г)	-1.21	-0.57
RS Rating	6.00	24.00
52w от хая	-48.12	-33.66
BB ширина	15.93	11.51

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): AVPT — 419,50 млн $, BOX — 1,18 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: AVPT — 35,12 млн $, BOX — 101,31 млн $. BOX генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): AVPT — 81,57 млн $, BOX — 350,38 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	AVPT	BOX
Выручка	419,50 млн $	1,18 млрд $
Чистая прибыль	35,12 млн $	101,31 млн $
EPS (TTM)	$0.17	$0.60
Операц. Cash Flow	85,26 млн $	356,45 млн $
Free Cash Flow	81,57 млн $	350,38 млн $

Дивиденды

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Это типично для растущих технологических компаний, которые реинвестируют всю прибыль. BOX выплачивает дивиденды 3 лет подряд, тогда как AVPT не имеет дивидендной истории.

Показатель	AVPT	BOX
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	$1.13
Коэфф. выплат	—	14.81%
Лет выплат	0.00%	3.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для AVPT — мае (+15.60%), для BOX — мае (+6.52%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: AVPT — март (-7.85%), BOX — июнь (-4.01%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: январь, сентябрь, декабрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: май, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у AVPT: +14.63% против +5.14%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

AVPT

-0.4

-6.8

-7.8

+0.6

+15.6

+0.3

+3.6

-2.3

-4.1

+5.0

+12.8

-1.8

BOX

-0.6

+0.9

+0.3

+2.7

+6.5

-4.0

-0.2

+2.3

-1.1

+2.7

-3.3

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — AvePoint, Inc. или Box, Inc.?

По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит Box, Inc.: P/E 36.35 против 47.36. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.

У кого выше рентабельность — AVPT или BOX?

Рентабельность собственного капитала (ROE): AVPT — 10.20%, BOX — 115.65%. Преимущество у BOX.

Какие дивиденды у AvePoint, Inc. и Box, Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — AvePoint, Inc. или Box, Inc.?

Выручка AVPT за TTM — 419,50 млн $, BOX — 1,18 млрд $. BOX генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — AVPT или BOX?

Чистая маржа AVPT — 10.51%, BOX — 8.61%. AVPT оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — AVPT или BOX?

Технический скоринг: AVPT — 52/100, BOX — 80/100. BOX имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — AVPT или BOX?

Однозначного ответа нет. Счёт 7:31 в пользу BOX по 43 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией