Фондовые рынки

Криптовалюты

Сервисы

Калькуляторы

Сравнение AVAN vs VTBR

Тикер 1

Тикер 2

AVAN23

16VTBR

АВАНГАРД (AVAN) и ВТБ (VTBR) представляют одну индустрию — «Банки». Такое сравнение наиболее информативно, поскольку компании оперируют в схожих рыночных условиях. По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует VTBR с P/E 2,85 (у AVAN — 9,14). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. ROE AVAN — 50,97%, у VTBR — 15,83%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. AVAN удерживает чистую маржу на уровне 43,05%, опережая VTBR (39,28%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Дивидендная доходность VTBR составляет 16,35%, у AVAN — 9,01%. Обе компании вознаграждают акционеров выплатами, но с разной щедростью. AVAN набирает 44 из 100 по техническому скорингу, VTBR — 33 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. AVAN побеждает по числу метрик: 23 против 16 у VTBR. Это не гарантирует лучшую доходность в будущем, но указывает на текущее фундаментально-техническое преимущество.

АВАНГАРД

AVANRU

₽541,00

Финансы · Банки

Капитализация:

ETP Rank5.2

Стоимость

3.0

Качество

8.3

Рост

6.0

Техника

3.0

Дивиденды

8.6

Прогнозы

—

Сезонность

9.0

ВТБ

VTBRRU

₽54,00

Финансы · Банки

Капитализация:

ETP Rank6.5

Стоимость

8.9

Качество

6.4

Рост

3.1

Техника

3.0

Дивиденды

9.1

Прогнозы

7.5

Сезонность

5.0

Динамика цен

AVANVTBR

Фундаментальный анализ

Если ориентироваться на P/E, VTBR выглядит привлекательнее: 2,85 против 9,14. Разница невелика — обе акции оценены сопоставимо. По соотношению цены к выручке (P/S) VTBR оценён ниже: 1,08 против 3,94. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B VTBR — 0,44, у AVAN — 4,66. По ROE лидирует AVAN (50,97% vs 15,83%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа AVAN — 43,05%, у VTBR — 39,28%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у AVAN — 7,05, у VTBR — 12,65. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

AVANVTBR

Показатель	AVAN	VTBR
Мультипликаторы оценки
P/E	9,14	2,85
P/B	4,66	0,44
P/S	3,94	1,08
PEG	0,56	0,49
EV/EBITDA	—	—
Рентабельность
ROE	50,97%	15,83%
ROA	6,33%	1,16%
Валовая маржа	—	—
Операц. маржа	—	—
Чистая маржа	43,05%	39,28%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	7,05	12,65
Текущая ликв.	—	—
Быстрая ликв.	—	—
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	9,01%	16,35%
Коэфф. выплат	30,76%	29,30%
EPS	$72,53	$33,14
Балансовая стоим.	$142,29	$157,38

Технический анализ

Техническая картина в пользу AVAN: скоринг 44/100 vs 33/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: AVAN — 43,9, VTBR — 33,6. Обе акции находятся в одной зоне. Обе акции ниже SMA 50: AVAN на -2,2%, VTBR на -16,5%. Это медвежий краткосрочный сигнал. ADX: AVAN — 14,7 (нет тренда), VTBR — 47,8 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета AVAN — 0,31, VTBR — 0,67. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) VTBR составляет 4,4%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

AVANVTBR

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	AVAN	VTBR
Осцилляторы
RSI (14)	43,93	33,62
Stochastic %K	21,05	12,43
CCI (20)	-41,30	-169,64
MFI	42,46	31,23
Williams %R	-78,95	-87,57
MACD гистограмма	-0,19	0,46
Momentum (10)	-5,00	-2,13
Тренд
ADX	14,69	47,76
Цена vs EMA 9	-1,60%	-3,46%
Цена vs EMA 20	-1,47%	-6,26%
Цена vs SMA 50	-2,23%	-16,54%
Цена vs SMA 200	-15,12%	-29,68%
Объём
CMF	0,21	0,07
Volume Ratio	108,62	79,73
Волатильность и статистика
Beta	0,31	0,67
ATR %	2,91%	4,36%
Sharpe (1г)	-1,77	-1,14
RS Rating	59,00	41,00
52w от хая	-30,86	-45,10
BB ширина	7,94	7,98

Финансовая отчётность

По объёму выручки: AVAN генерирует 13,60 млрд ₽, VTBR — 843,60 млрд ₽. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: VTBR — -0,80%, AVAN — -11,40%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. Чистая прибыль: AVAN — 5,85 млрд ₽, VTBR — 502,10 млрд ₽. VTBR генерирует больше чистой прибыли.

Показатель	AVAN	VTBR
Выручка	13,60 млрд ₽	843,60 млрд ₽
Рост выручки (г/г)	-11.40%	-0.80%
Чистая прибыль	5,85 млрд ₽	502,10 млрд ₽
Рост прибыли (г/г)	+16.10%	-8.90%
EPS (TTM)	$72,53	$28,37

Дивиденды

Дивидендная доходность: AVAN платит 9,01%, VTBR — 16,35%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. Стаж непрерывных выплат: AVAN — 9 лет, VTBR — 16 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): AVAN — 30,76%, VTBR — 29,30%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

Показатель	AVAN	VTBR
Див. доходность	9,01%	16,35%
Годовые дивиденды	$22,31	$9,71
Коэфф. выплат	30,76%	29,30%
Лет выплат	9	16
CAGR дивидендов (5л)	-18,48%	389,64%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет AVAN показывает лучшую среднюю доходность в январе (+8,49%), VTBR — в апреле (+5,17%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: AVAN — февраль (-8,17%), VTBR — февраль (-4,84%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: апрель. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

AVAN

+8,5

-8,2

+5,3

+1,4

+3,5

-2,0

+2,8

+8,3

-0,1

+2,4

+3,4

-0,5

VTBR

+0,9

-4,8

-0,6

+5,2

-4,6

+1,1

-2,5

-0,7

-4,0

-2,4

-1,3

+0,2

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — АВАНГАРД или ВТБ?

Мультипликатор P/E у ВТБ ниже (2,85 vs 9,14), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — AVAN или VTBR?

Рентабельность собственного капитала (ROE): AVAN — 50,97%, VTBR — 15,83%. Преимущество у AVAN.

Какие дивиденды у АВАНГАРД и ВТБ?

Обе компании платят дивиденды. Доходность AVAN — 9,01%, VTBR — 16,35%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — АВАНГАРД или ВТБ?

Выручка AVAN за TTM — 13,60 млрд ₽, VTBR — 843,60 млрд ₽. VTBR генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — AVAN или VTBR?

Чистая маржа AVAN — 43,05%, VTBR — 39,28%. AVAN оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — AVAN или VTBR?

Технический скоринг: AVAN — 44/100, VTBR — 33/100. AVAN имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — AVAN или VTBR?

Однозначного ответа нет. Счёт 23:16 в пользу AVAN по 42 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 17.08.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией