Сравнение ATRO vs HEI

Тикер 1

Тикер 2

ATRO19

24HEI

Сравнение Astronics Corporation (ATRO) и HEICO Corporation (HEI) — классический случай выбора внутри одной индустрии: «Авиация и оборона». Разберём, кто из них сильнее по цифрам. По капитализации HEI крупнее в 14.6× (41,92 млрд $ vs 2,86 млрд $). По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует HEI с P/E 58.96 (у ATRO — 71.60). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. ROE ATRO — 26.60%, у HEI — 16.85%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. HEI удерживает чистую маржу на уровне 15.38%, опережая ATRO (5.12%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Дивидендная политика различается кардинально: HEI обеспечивает 0.08% годовой доходности, ATRO реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. Техническая картина в пользу ATRO: скоринг 85/100 vs 74/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. Итог: 19:24 — ни одна сторона не доминирует. В таких ситуациях решающим становится горизонт инвестирования и склонность к риску.

Astronics Corporation

ATRONASDAQ

79,89 $-5,10 $ (-6,00%)

Промышленность · Авиация и оборона

Капитализация: 2,86 млрд $

ETP Rank7.0

Стоимость

3.2

Качество

8.1

Рост

7.7

Техника

10.0

Дивиденды

2.0

Прогнозы

8.0

Сезонность

8.0

HEICO Corporation

HEINYSE

301,20 $-0,29 $ (-0,10%)

Промышленность · Авиация и оборона

Капитализация: 41,92 млрд $

ETP Rank7.2

Стоимость

2.8

Качество

8.2

Рост

9.0

Техника

7.0

Дивиденды

5.8

Прогнозы

7.5

Сезонность

9.0

Динамика цен

ATROHEI

Фундаментальный анализ

Если ориентироваться на P/E, HEI выглядит привлекательнее: 58.96 против 71.60. Премия к оценке ATRO может быть оправдана, если компания растёт быстрее. Мультипликатор P/S также в пользу ATRO: 3.43 vs 9.06 у HEI. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. Балансовая оценка: P/B HEI — 9.33, у ATRO — 20.09. EV/EBITDA ATRO — 31.25, у HEI — 35.16. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует ATRO (26.60% vs 16.85%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа HEI — 15.38%, у ATRO — 5.12%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка ATRO значительно выше: D/E 2.34 vs 0.56 у HEI. При росте процентных ставок это может создать дополнительное давление на прибыль.

ATROHEI

Показатель	ATRO	HEI
Мультипликаторы оценки
P/E	71.60	58.96
P/B	20.09	9.33
P/S	3.43	9.06
PEG	0.03	2.39
EV/EBITDA	31.25	35.16
Рентабельность
ROE	26.60%	16.85%
ROA	6.07%	7.88%
Валовая маржа	30.72%	40.24%
Операц. маржа	10.48%	22.79%
Чистая маржа	5.12%	15.38%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	2.34	0.56
Текущая ликв.	2.97	3.06
Быстрая ликв.	1.63	1.41
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.08%
Коэфф. выплат	0.00%	4.69%
EPS	$1.19	$5.11
Балансовая стоим.	$4.23	$36.20

Технический анализ

По техническому скорингу ATRO сильнее: 85/100 против 74/100 у HEI. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у ATRO составляет 65.0 (нейтральная зона), у HEI — 60.5 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. ATRO и HEI находятся выше 50-дневной скользящей средней (+17.0% и +6.5% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ATRO выше SMA 200 (+44.3%), HEI — ниже (-3.5%). Долгосрочный тренд в пользу ATRO. ADX: ATRO — 16.5 (нет тренда), HEI — 23.5 (слабый тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. HEI менее волатилен — бета 1.18 против 1.77 у ATRO. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) ATRO составляет 5.2%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

ATROHEI

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	ATRO	HEI
Осцилляторы
RSI (14)	65.00	60.51
Stochastic %K	92.35	97.97
CCI (20)	162.74	92.05
MFI	70.53	65.88
Williams %R	-7.65	-2.03
MACD гистограмма	0.74	2.32
Momentum (10)	6.80	5.11
Тренд
ADX	16.47	23.51
Цена vs EMA 9	+6.46%	+3.08%
Цена vs EMA 20	+9.88%	+4.80%
Цена vs SMA 50	+17.01%	+6.52%
Цена vs SMA 200	+44.27%	-3.49%
Объём
CMF	0.29	0.19
Volume Ratio	138.80	120.89
Волатильность и статистика
Beta	1.77	1.18
ATR %	5.15%	3.19%
Sharpe (1г)	2.07	0.27
RS Rating	95.00	47.00
52w от хая	-1.48	-16.72
BB ширина	23.08	18.76

Финансовая отчётность

Выручка за последние 12 месяцев (TTM): ATRO — 862,13 млн $, HEI — 4,49 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: ATRO — 29,36 млн $, HEI — 690,38 млн $. HEI генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): ATRO — 43,12 млн $, HEI — 861,38 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	ATRO	HEI
Выручка	862,13 млн $	4,49 млрд $
Чистая прибыль	29,36 млн $	690,38 млн $
EPS (TTM)	$0.82	$4.97
Операц. Cash Flow	74,80 млн $	934,27 млн $
Free Cash Flow	43,12 млн $	861,38 млн $

Дивиденды

HEI выплачивает дивиденды с доходностью 0.08% годовых, тогда как ATRO дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. Стаж непрерывных выплат: ATRO — 7 лет, HEI — 26 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат.

Показатель	ATRO	HEI
Див. доходность	—	0.08%
Годовые дивиденды	$4.52	$0.12
Коэфф. выплат	—	4.69%
Лет выплат	7.00%	26.00%
CAGR дивидендов (5л)	359.69%	-6.73%

Сезонность (10 лет)

По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность ATRO приходится на мае (+8.89%), а HEI — на мае (+7.12%). Наименее удачные месяцы: ATRO — март (-6.12%), HEI — март (-3.96%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март, октябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Суммарная сезонная доходность за год выше у HEI: +23.58% против +20.69%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

ATRO

+6.2

+5.7

-6.1

-1.3

+8.9

+1.7

+3.4

-5.3

+1.0

-3.9

+6.3

+4.2

HEI

+2.2

+3.5

-4.0

+3.8

+7.1

+1.4

+4.1

+3.0

-1.1

-0.5

+5.6

-1.6

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Astronics Corporation или HEICO Corporation?

По P/E HEICO Corporation оценена ниже: 58.96 против 71.60. Однако P/E — лишь один из мультипликаторов; стоит учитывать также P/B, P/S и EV/EBITDA для объёмной оценки.

У кого выше рентабельность — ATRO или HEI?

Рентабельность собственного капитала (ROE): ATRO — 26.60%, HEI — 16.85%. Преимущество у ATRO.

Какие дивиденды у Astronics Corporation и HEICO Corporation?

HEICO Corporation выплачивает дивиденды с доходностью 0.08%. Astronics Corporation дивиденды не платит.

Какая компания крупнее по выручке — Astronics Corporation или HEICO Corporation?

Выручка ATRO за TTM — 862,13 млн $, HEI — 4,49 млрд $. HEI генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — ATRO или HEI?

Чистая маржа ATRO — 5.12%, HEI — 15.38%. HEI оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — ATRO или HEI?

Технический скоринг: ATRO — 85/100, HEI — 74/100. ATRO имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — ATRO или HEI?

Однозначного ответа нет. Счёт 19:24 в пользу HEI по 45 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией