Сравнение ATO vs PPL
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Если ориентироваться на P/E, ATO выглядит привлекательнее: 20,02 против 27,75. Разница невелика — обе акции оценены сопоставимо. Мультипликатор P/S также в пользу PPL: 3,73 vs 5,76 у ATO. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. Балансовая оценка: P/B ATO — 1,88, у PPL — 2,36. EV/EBITDA PPL — 13,92, у ATO — 14,29. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует ATO (9,67% vs 8,53%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа ATO — 28,50%, у PPL — 13,47%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у ATO — 0,67, у PPL — 1,32. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности ATO ниже 1 (0,81), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | ATO | PPL | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 20,02 | 27,75 | |
| P/B | 1,88 | 2,36 | |
| P/S | 5,76 | 3,73 | |
| PEG | 1,29 | 1,03 | |
| EV/EBITDA | 14,29 | 13,92 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 9,67% | 8,53% | |
| ROA | 4,44% | 2,73% | |
| Валовая маржа | 61,04% | 34,63% | |
| Операц. маржа | 36,97% | 24,02% | |
| Чистая маржа | 28,50% | 13,47% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0,67 | 1,32 | |
| Текущая ликв. | 0,81 | 0,91 | |
| Быстрая ликв. | 0,73 | 0,73 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 2,28% | 3,46% | |
| Коэфф. выплат | 45,07% | 64,61% | |
| EPS | $8,33 | $1,68 | |
| Балансовая стоим. | $90,64 | $20,00 | |
Технический анализ
По техническому скорингу PPL сильнее: 44/100 против 26/100 у ATO. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у ATO составляет 40,0 (нейтральная зона), у PPL — 51,0 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции ниже SMA 50: ATO на -1,9%, PPL на -0,4%. Это медвежий краткосрочный сигнал. ADX: ATO — 18,9 (нет тренда), PPL — 10,2 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. ATO менее волатилен — бета -0,15 против -0,01 у PPL. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность.
| Индикатор | ATO | PPL | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 40,00 | 50,99 | |
| Stochastic %K | 18,17 | 51,24 | |
| CCI (20) | -76,58 | 17,57 | |
| MFI | 37,32 | 46,22 | |
| Williams %R | -81,83 | -48,76 | |
| MACD гистограмма | -0,72 | 0,02 | |
| Momentum (10) | -4,30 | 0,12 | |
| Тренд | |||
| ADX | 18,91 | 10,18 | |
| Цена vs EMA 9 | -0,57% | +0,87% | |
| Цена vs EMA 20 | -1,64% | +0,48% | |
| Цена vs SMA 50 | -1,90% | -0,37% | |
| Цена vs SMA 200 | -3,49% | -2,11% | |
| Объём | |||
| CMF | -0,09 | 0,00 | |
| Volume Ratio | 182,32 | 91,95 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | -0,15 | -0,01 | |
| ATR % | 1,72% | 1,88% | |
| Sharpe (1г) | -0,13 | -0,26 | |
| RS Rating | 39,00 | 32,00 | |
| 52w от хая | -11,71 | -11,03 | |
| BB ширина | 8,44 | 5,16 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): ATO — 4,70 млрд $, PPL — 9,04 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу ATO: +12,90% г/г vs +6,90%. Обе компании растут, но с разной скоростью. Чистая прибыль: ATO — 1,20 млрд $, PPL — 1,18 млрд $. PPL генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): ATO — -1,51 млрд $, PPL — -1,40 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | ATO | PPL | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 4,70 млрд $ | 9,04 млрд $ | |
| Рост выручки (г/г) | +12.90% | +6.90% | |
| Чистая прибыль | 1,20 млрд $ | 1,18 млрд $ | |
| Рост прибыли (г/г) | +14.90% | +33.00% | |
| EPS (TTM) | $7,54 | $1,59 | |
| Операц. Cash Flow | 2,05 млрд $ | 2,63 млрд $ | |
| Free Cash Flow | -1,51 млрд $ | -1,40 млрд $ |
Дивиденды
ATO и PPL — дивидендные акции. Доходность: ATO — 2,28%, PPL — 3,46%. Для долгосрочного портфеля важна не только текущая доходность, но и история стабильных выплат. Стаж непрерывных выплат: ATO — 13 лет, PPL — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): ATO — 45,07%, PPL — 64,61%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | ATO | PPL | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 2,28% | 3,46% | |
| Годовые дивиденды | $3,00 | $0,57 | |
| Коэфф. выплат | 45,07% | 64,61% | |
| Лет выплат | 13 | 13 | |
| CAGR дивидендов (5л) | 3,26% | -19,25% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность ATO приходится на марте (+3,57%), а PPL — на январе (+2,48%). Наименее удачные месяцы: ATO — сентябрь (-2,29%), PPL — февраль (-3,04%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Суммарная сезонная доходность за год выше у ATO: +12,47% против +4,06%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Atmos Energy Corporation или PPL Corporation?
У кого выше рентабельность — ATO или PPL?
Какие дивиденды у Atmos Energy Corporation и PPL Corporation?
Какая компания крупнее по выручке — Atmos Energy Corporation или PPL Corporation?
У кого выше маржинальность — ATO или PPL?
Какая акция лучше по технике — ATO или PPL?
Что лучше купить — ATO или PPL?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 14.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией