Сравнение ATO vs NI

Тикер 1

Тикер 2

ATO16

27NI

ATO против NI — два эмитента индустрии «Коммунальные услуги», каждый со своими сильными сторонами. Проанализируем основные финансовые и технические показатели обеих компаний. Если ориентироваться на P/E, ATO выглядит привлекательнее: 21.76 против 23.42. Разница невелика — обе акции оценены сопоставимо. Рентабельность капитала NI составляет 10.37%, что превышает показатель ATO (9.59%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности ATO впереди: 27.58% против 14.10% у NI. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. Дивидендная доходность NI составляет 2.47%, у ATO — 2.13%. Обе компании вознаграждают акционеров выплатами, но с разной щедростью. NI набирает 56 из 100 по техническому скорингу, ATO — 37 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. NI побеждает по числу метрик: 27 против 16 у ATO. Это не гарантирует лучшую доходность в будущем, но указывает на текущее фундаментально-техническое преимущество.

Atmos Energy Corporation

ATONYSE

177,46 $+1,46 $ (+0,83%)

Коммунальные услуги · Коммунальные услуги

Капитализация: 29,62 млрд $

ETP Rank5.4

Стоимость

4.5

Качество

5.4

Рост

7.3

Техника

3.0

Дивиденды

8.2

Прогнозы

5.0

Сезонность

5.0

NiSource Inc.

NINYSE

47,71 $+0,69 $ (+1,47%)

Коммунальные услуги · Коммунальные услуги

Капитализация: 22,87 млрд $

ETP Rank6.0

Стоимость

4.2

Качество

4.4

Рост

9.0

Техника

7.0

Дивиденды

7.9

Прогнозы

7.0

Сезонность

8.0

Динамика цен

ATONI

Фундаментальный анализ

ATO торгуется с P/E 21.76, тогда как NI — с P/E 23.42. При анализе стоит учитывать также P/S и EV/EBITDA для полной картины. По соотношению цены к выручке (P/S) NI оценён ниже: 3.30 против 6.02. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По EV/EBITDA NI оценён ниже: 12.65 vs 15.22. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. NI демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 10.37% против 9.59% у ATO. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: ATO — 27.58%, NI — 14.10%. У ATO маржа выше 25%, что характерно для компаний с сильным ценообразованием. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: ATO — 0.65, NI — 1.74. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности NI ниже 1 (0.65), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

ATONI

Показатель	ATO	NI
Мультипликаторы оценки
P/E	21.76	23.42
P/B	1.97	2.33
P/S	6.02	3.30
PEG	1.65	2.72
EV/EBITDA	15.22	12.65
Рентабельность
ROE	9.59%	10.37%
ROA	4.43%	2.63%
Валовая маржа	51.43%	55.92%
Операц. маржа	35.87%	27.78%
Чистая маржа	27.58%	14.10%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.65	1.74
Текущая ликв.	1.00	0.65
Быстрая ликв.	0.89	0.56
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	2.13%	2.47%
Коэфф. выплат	44.90%	56.91%
EPS	$8.09	$2.01
Балансовая стоим.	$89.56	$24.90

Технический анализ

Техническая картина в пользу NI: скоринг 56/100 vs 37/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: ATO — 39.1, NI — 53.6. Обе акции находятся в одной зоне. NI торгуется выше SMA 50 (1.1%), тогда как ATO ниже этой средней (-3.9%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. Сила тренда по ADX: ATO — 13.6 (нет тренда), NI — 16.4 (нет тренда). Волатильность: бета ATO — 0.04, NI — 0.25. Оба значения в приемлемом диапазоне.

ATONI

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	ATO	NI
Осцилляторы
RSI (14)	39.14	53.56
Stochastic %K	14.91	60.98
CCI (20)	-117.93	-1.44
MFI	30.63	47.58
Williams %R	-85.09	-39.02
MACD гистограмма	-0.76	-0.04
Momentum (10)	-4.40	0.69
Тренд
ADX	13.63	16.35
Цена vs EMA 9	-0.85%	+1.06%
Цена vs EMA 20	-2.19%	+0.85%
Цена vs SMA 50	-3.94%	+1.06%
Цена vs SMA 200	+1.55%	+8.34%
Объём
CMF	-0.24	-0.16
Volume Ratio	197.79	63.72
Волатильность и статистика
Beta	0.04	0.25
ATR %	1.87%	1.89%
Sharpe (1г)	0.56	1.07
RS Rating	54.00	64.00
52w от хая	-7.82	-2.59
BB ширина	9.17	5.31

Финансовая отчётность

По объёму выручки: ATO генерирует 4,70 млрд $, NI — 6,64 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: ATO — 1,20 млрд $, NI — 929,50 млн $. ATO генерирует больше чистой прибыли. FCF: ATO генерирует -1,51 млрд $, NI — -420 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	ATO	NI
Выручка	4,70 млрд $	6,64 млрд $
Чистая прибыль	1,20 млрд $	929,50 млн $
EPS (TTM)	$7.54	$1.96
Операц. Cash Flow	2,05 млрд $	2,36 млрд $
Free Cash Flow	-1,51 млрд $	-420 млн $

Дивиденды

Дивидендная доходность: ATO платит 2.13%, NI — 2.47%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. ATO платит дивиденды 13 лет подряд, NI — 13. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): ATO — 44.90%, NI — 56.91%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

Показатель	ATO	NI
Див. доходность	2.13%	2.47%
Годовые дивиденды	$2.00	$0.90
Коэфф. выплат	44.90%	56.91%
Лет выплат	13.00%	13.00%
CAGR дивидендов (5л)	-4.78%	0.45%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет ATO показывает лучшую среднюю доходность в июле (+3.68%), NI — в марте (+3.03%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для ATO — сентябрь (-2.29%), для NI — сентябрь (-2.83%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: август, сентябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, март, июль, октябрь, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у ATO: +13.58% против +11.84%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

ATO

+2.4

+0.2

+3.6

+1.9

+0.3

+0.9

+3.7

-1.6

-2.3

+1.1

+3.0

+0.4

+2.9

+0.6

+3.0

+0.9

+2.1

+0.5

+2.3

-1.4

-2.8

+1.0

+2.7

-0.1

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Atmos Energy Corporation или NiSource Inc.?

Мультипликатор P/E у Atmos Energy Corporation ниже (21.76 vs 23.42), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — ATO или NI?

ROE ATO — 9.59%, NI — 10.37%. NI демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Atmos Energy Corporation и NiSource Inc.?

Обе компании платят дивиденды. Доходность ATO — 2.13%, NI — 2.47%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — Atmos Energy Corporation или NiSource Inc.?

По объёму выручки: ATO — 4,70 млрд $, NI — 6,64 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — ATO или NI?

Чистая маржа ATO — 27.58%, NI — 14.10%. ATO оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — ATO или NI?

Технический скоринг: ATO — 37/100, NI — 56/100. NI имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — ATO или NI?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 47 метрик ATO выигрывает 16, NI — 27. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией