Сравнение ASTR vs VKCO
Динамика цен
Фундаментальный анализ
P/E у VKCO отрицательный (-6.81) — компания генерирует убытки. ASTR прибылен, P/E составляет 9.21. В такой ситуации целесообразно опираться на мультипликаторы, не зависящие от чистой прибыли. По соотношению цены к выручке (P/S) VKCO оценён ниже: 1.08 против 2.65. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) VKCO дешевле: 1.31 против 4.83. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA ASTR оценён ниже: 6.70 vs 11.29. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. VKCO работает в убыток — ROE -18.79%, тогда как ASTR показывает рентабельность 50.59%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Отрицательная чистая маржа VKCO (-15.60%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: ASTR — 1.04, VKCO — 1.51. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности VKCO ниже 1 (0.63), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | ASTR | VKCO | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 9.21 | -6.81 | |
| P/B | 4.83 | 1.31 | |
| P/S | 2.65 | 1.08 | |
| PEG | — | — | |
| EV/EBITDA | 6.70 | 11.29 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 50.59% | -18.79% | |
| ROA | 24.74% | -7.49% | |
| Валовая маржа | 61.39% | — | |
| Операц. маржа | 30.72% | — | |
| Чистая маржа | 29.70% | -15.60% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1.04 | 1.51 | |
| Текущая ликв. | 1.27 | 0.63 | |
| Быстрая ликв. | 1.19 | 0.63 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.82% | — | |
| Коэфф. выплат | 11.29% | — | |
| EPS | $27.87 | $-44.38 | |
| Балансовая стоим. | $53.20 | $231.51 | |
Технический анализ
Техническая картина в пользу ASTR: скоринг 64/100 vs 42/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: ASTR — 58.9, VKCO — 46.6. Обе акции находятся в одной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: ASTR выше на 4.9%, VKCO — ниже на -7.2%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. ASTR выше SMA 200 (+5.5%), VKCO — ниже (-12.8%). Долгосрочный тренд в пользу ASTR. Сила тренда по ADX: ASTR — 23.8 (слабый тренд), VKCO — 40.1 (выраженный тренд). Волатильность: бета ASTR — 0.53, VKCO — 0.74. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) VKCO составляет 3.2%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | ASTR | VKCO | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 58.93 | 46.58 | |
| Stochastic %K | 73.48 | 89.70 | |
| CCI (20) | 29.22 | -11.76 | |
| MFI | 33.79 | 45.21 | |
| Williams %R | -26.52 | -10.30 | |
| MACD гистограмма | -0.18 | 1.51 | |
| Momentum (10) | 3.75 | 10.10 | |
| Тренд | |||
| ADX | 23.80 | 40.15 | |
| Цена vs EMA 9 | +0.81% | +2.13% | |
| Цена vs EMA 20 | +1.68% | +0.11% | |
| Цена vs SMA 50 | +4.91% | -7.19% | |
| Цена vs SMA 200 | +5.46% | -12.79% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.05 | 0.07 | |
| Volume Ratio | 97.47 | 313.39 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.53 | 0.74 | |
| ATR % | 2.39% | 3.22% | |
| Sharpe (1г) | -1.57 | -1.04 | |
| RS Rating | 18.00 | 55.00 | |
| 52w от хая | -33.06 | -32.81 | |
| BB ширина | 5.69 | 15.50 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: ASTR генерирует 20,37 млрд ₽, VKCO — 159,96 млрд ₽. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: ASTR — +55.71%, VKCO — +17.83%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. VKCO убыточен (чистая прибыль -24,96 млрд ₽), тогда как ASTR генерирует прибыль (6,05 млрд ₽). Убыточность может быть временной — связанной с инвестициями в рост, — или структурной. FCF: ASTR генерирует 4,16 млрд ₽, VKCO — -21,93 млрд ₽. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | ASTR | VKCO | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 20,37 млрд ₽ | 159,96 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +55.71% | +17.83% | |
| Чистая прибыль | 6,05 млрд ₽ | -24,96 млрд ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | +25.31% | — | — |
| EPS (TTM) | $27.87 | $-44.38 | |
| Операц. Cash Flow | 5,69 млрд ₽ | 2,99 млрд ₽ | |
| Free Cash Flow | 4,16 млрд ₽ | -21,93 млрд ₽ |
Дивиденды
ASTR выплачивает дивиденды с доходностью 0.82% годовых, тогда как VKCO дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. ASTR выплачивает дивиденды 3 лет подряд, тогда как VKCO не имеет дивидендной истории.
| Показатель | ASTR | VKCO | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 0.82% | — | |
| Годовые дивиденды | $4.68 | — | |
| Коэфф. выплат | 11.29% | — | |
| Лет выплат | 3.00% | 0.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет ASTR показывает лучшую среднюю доходность в январе (+8.30%), VKCO — в июле (+14.17%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для ASTR — ноябрь (-5.38%), для VKCO — февраль (-11.20%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, апрель, август, сентябрь, октябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Группа Астра или ВК?
У кого выше рентабельность — ASTR или VKCO?
Какие дивиденды у Группа Астра и ВК?
Какая компания крупнее по выручке — Группа Астра или ВК?
Какая акция лучше по технике — ASTR или VKCO?
Что лучше купить — ASTR или VKCO?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией