ETPINVEST
Платформа
Инструменты
Фондовые рынки
Криптовалюты
Сервисы
Калькуляторы
Прочее

Сравнение ASTR vs IVAT

Тикер 1
Тикер 2
ASTR31
10IVAT
Астра (ASTR) и ИВА (IVAT) — прямые конкуренты в индустрии «Программное обеспечение», что делает их сравнение особенно показательным для инвесторов. По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует ASTR с P/E 9,38 (у IVAT — 12,00). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. ROE ASTR — 45,47%, у IVAT — 21,82%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. IVAT удерживает чистую маржу на уровне 44,44%, опережая ASTR (25,71%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. ASTR выплачивает дивиденды с доходностью 1,68% годовых, тогда как IVAT дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. По техническому скорингу ASTR сильнее: 79/100 против 68/100 у IVAT. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. ASTR побеждает по числу метрик: 31 против 10 у IVAT. Это не гарантирует лучшую доходность в будущем, но указывает на текущее фундаментально-техническое преимущество.
ASTR
Астра
ASTRRU
₽201,65
Технологии · Программное обеспечение
Капитализация:
ETP Rank6.2
Стоимость
4.3
Качество
9.8
Рост
6.2
Техника
3.0
Дивиденды
5.8
Прогнозы
7.5
Сезонность
3.0
IVAT
ИВА
IVATRU
₽67,30
Технологии · Программное обеспечение
Капитализация:
ETP Rank4.3
Стоимость
3.0
Качество
9.7
Рост
2.8
Техника
4.0
Дивиденды
—
Прогнозы
6.0
Сезонность
3.0

Динамика цен

ASTRIVAT

Фундаментальный анализ

Если ориентироваться на P/E, ASTR выглядит привлекательнее: 9,38 против 12,00. Разница невелика — обе акции оценены сопоставимо. По P/S (цена/выручка) ASTR дешевле: 2,39 против 5,29. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. Балансовая оценка: P/B IVAT — 2,60, у ASTR — 4,47. EV/EBITDA ASTR — 6,47, у IVAT — 8,02. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует ASTR (45,47% vs 21,82%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа IVAT — 44,44%, у ASTR — 25,71%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у ASTR — 0,76, у IVAT — 0,32. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

ASTRIVAT
ПоказательASTRIVATЛидер
Мультипликаторы оценки
P/E9,3812,00
P/B4,472,60
P/S2,395,29
PEG——
EV/EBITDA6,478,02
Рентабельность
ROE45,47%21,82%
ROA25,79%16,58%
Валовая маржа57,85%80,60%
Операц. маржа27,05%50,68%
Чистая маржа25,71%44,44%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал0,760,32
Текущая ликв.1,011,97
Быстрая ликв.1,191,82
Дивиденды и прибыль
Див. доходность1,68%—
Коэфф. выплат13,03%—
EPS$24,15$14,13
Балансовая стоим.$53,20$65,10

Технический анализ

ASTR набирает 79 из 100 по техническому скорингу, IVAT — 68 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): ASTR — 62,1 (нейтральная зона), IVAT — 54,8 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. ASTR и IVAT находятся выше 50-дневной скользящей средней (+20,9% и +9,4% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: ASTR — 31,5 (выраженный тренд), IVAT — 37,2 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете ASTR стабильнее (1,00 vs 1,43). Дневная волатильность (ATR%) IVAT составляет 9,0%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

ASTRIVAT
Общая оценка
79
68
Осцилляторы
66
59
Тренд
64
53
Объём
75
69
Волатильность
50
55
ИндикаторASTRIVATЛидер
Осцилляторы
RSI (14)62,1254,82
Stochastic %K76,9072,60
CCI (20)103,7951,37
MFI74,7675,09
Williams %R-23,10-27,40
MACD гистограмма5,701,36
Momentum (10)39,450,65
Тренд
ADX31,5337,18
Цена vs EMA 9+3,62%-1,05%
Цена vs EMA 20+11,32%+4,57%
Цена vs SMA 50+20,86%+9,38%
Цена vs SMA 200-10,12%-45,48%
Объём
CMF0,320,08
Volume Ratio22,1217,56
Волатильность и статистика
Beta1,001,43
ATR %6,54%8,98%
Sharpe (1г)-0,96-1,04
RS Rating10,004,00
52w от хая-47,85-65,32
BB ширина60,0070,70

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): ASTR — 20,37 млрд ₽, IVAT — 3,20 млрд ₽. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. ASTR растёт быстрее по выручке: +18,40% год к году против -3,70% у IVAT. Темп роста — ключевой фактор для оценки будущей стоимости. Чистая прибыль: ASTR — 6,05 млрд ₽, IVAT — 1,42 млрд ₽. ASTR генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): ASTR — 4,16 млрд ₽, IVAT — -100,66 млн ₽. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

ПоказательASTRIVATЛидер
Выручка20,37 млрд ₽3,20 млрд ₽
Рост выручки (г/г)+18.40%-3.70%
Чистая прибыль6,05 млрд ₽1,42 млрд ₽
Рост прибыли (г/г)+0.10%-25.00%
EPS (TTM)$27,87$14,13
Операц. Cash Flow5,69 млрд ₽1,67 млрд ₽
Free Cash Flow4,16 млрд ₽-100,66 млн ₽

Дивиденды

Дивидендная политика различается кардинально: ASTR обеспечивает 1,68% годовой доходности, IVAT реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. ASTR выплачивает дивиденды 3 лет подряд, тогда как IVAT не имеет дивидендной истории.

ПоказательASTRIVATЛидер
Див. доходность1,68%—
Годовые дивиденды$4,68—
Коэфф. выплат13,03%—
Лет выплат30
CAGR дивидендов (5л)——

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для ASTR — январе (+8,07%), для IVAT — июле (+11,58%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: ASTR — июнь (-7,83%), IVAT — апрель (-17,90%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, апрель, май, июнь, август, октябрь, ноябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, июль. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику.

Янв
Фев
Мар
Апр
Май
Июн
Июл
Авг
Сен
Окт
Ноя
Дек
ASTR
+8,1
-4,5
+5,5
-0,9
-3,9
-7,8
+1,3
-3,0
-5,1
-2,5
-5,8
+0,1
IVAT
+4,3
-7,9
-4,5
-17,9
-17,3
-10,4
+11,6
-12,0
+7,9
-4,6
-1,3
-0,1

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Астра или ИВА?
По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит Астра: P/E 9,38 против 12,00. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.
У кого выше рентабельность — ASTR или IVAT?
Рентабельность собственного капитала (ROE): ASTR — 45,47%, IVAT — 21,82%. Преимущество у ASTR.
Какие дивиденды у Астра и ИВА?
Астра выплачивает дивиденды с доходностью 1,68%. ИВА дивиденды не платит, направляя прибыль на развитие бизнеса.
Какая компания крупнее по выручке — Астра или ИВА?
Выручка ASTR за TTM — 20,37 млрд ₽, IVAT — 3,20 млрд ₽. ASTR генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.
У кого выше маржинальность — ASTR или IVAT?
Чистая маржа ASTR — 25,71%, IVAT — 44,44%. IVAT оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.
Какая акция лучше по технике — ASTR или IVAT?
Технический скоринг: ASTR — 79/100, IVAT — 68/100. ASTR имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.
Что лучше купить — ASTR или IVAT?
Однозначного ответа нет. Счёт 31:10 в пользу ASTR по 42 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 13.08.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией