Сравнение ARMK vs CTAS

Тикер 1

Тикер 2

ARMK20

25CTAS

Aramark (ARMK) и Cintas Corporation (CTAS) представляют одну индустрию — «Бизнес-услуги». Такое сравнение наиболее информативно, поскольку компании оперируют в схожих рыночных условиях. По капитализации CTAS крупнее в 5.1× (68,96 млрд $ vs 13,58 млрд $). Если ориентироваться на P/E, CTAS выглядит привлекательнее: 35.53 против 37.98. Разница невелика — обе акции оценены сопоставимо. ROE CTAS — 41.47%, у ARMK — 11.23%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. CTAS удерживает чистую маржу на уровне 17.57%, опережая ARMK (1.84%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Дивидендная доходность CTAS составляет 1.05%, у ARMK — 0.90%. Обе компании вознаграждают акционеров выплатами, но с разной щедростью. ARMK набирает 71 из 100 по техническому скорингу, CTAS — 49 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Сравнение заканчивается со счётом 20:25 — практически равный результат. Обе компании имеют свои преимущества, и однозначного фаворита нет.

Aramark

ARMKNYSE

51,63 $+0,10 $ (+0,19%)

Промышленность · Бизнес-услуги

Капитализация: 13,58 млрд $

ETP Rank6.6

Стоимость

7.0

Качество

4.7

Рост

7.3

Техника

7.0

Дивиденды

7.4

Прогнозы

7.0

Сезонность

7.0

Cintas Corporation

CTASNASDAQ

172,36 $+1,00 $ (+0,58%)

Промышленность · Бизнес-услуги

Капитализация: 68,96 млрд $

ETP Rank6.9

Стоимость

2.9

Качество

8.8

Рост

7.0

Техника

5.0

Дивиденды

7.8

Прогнозы

7.0

Сезонность

9.0

Динамика цен

ARMKCTAS

Фундаментальный анализ

CTAS торгуется с P/E 35.53, тогда как ARMK — с P/E 37.98. При анализе стоит учитывать также P/S и EV/EBITDA для полной картины. По соотношению цены к выручке (P/S) ARMK оценён ниже: 0.70 против 6.22. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B ARMK — 4.13, у CTAS — 14.37. EV/EBITDA ARMK — 14.67, у CTAS — 24.50. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует CTAS (41.47% vs 11.23%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа CTAS — 17.57%, у ARMK — 1.84%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у ARMK — 1.96, у CTAS — 0.61. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

ARMKCTAS

Показатель	ARMK	CTAS
Мультипликаторы оценки
P/E	37.98	35.53
P/B	4.13	14.37
P/S	0.70	6.22
PEG	0.12	3.71
EV/EBITDA	14.67	24.50
Рентабельность
ROE	11.23%	41.47%
ROA	2.58%	18.93%
Валовая маржа	6.42%	50.36%
Операц. маржа	4.31%	22.95%
Чистая маржа	1.84%	17.57%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	1.96	0.61
Текущая ликв.	1.21	1.98
Быстрая ликв.	1.07	1.74
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.90%	1.05%
Коэфф. выплат	33.11%	35.04%
EPS	$1.36	$4.82
Балансовая стоим.	$12.70	$11.92

Технический анализ

Техническая картина в пользу ARMK: скоринг 71/100 vs 49/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. По RSI: ARMK — 70.1, CTAS — 49.2. ARMK в зоне зона перекупленности, а CTAS — нейтральная зона, что может создать расхождение в краткосрочной динамике. ARMK торгуется выше SMA 50 (16.7%), тогда как CTAS ниже этой средней (-2.2%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. ARMK выше SMA 200 (+28.5%), CTAS — ниже (-10.2%). Долгосрочный тренд в пользу ARMK. ADX: ARMK — 31.4 (выраженный тренд), CTAS — 17.3 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета CTAS — 0.47, ARMK — 0.81. Оба значения в приемлемом диапазоне.

ARMKCTAS

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	ARMK	CTAS
Осцилляторы
RSI (14)	70.11	49.18
Stochastic %K	78.41	64.97
CCI (20)	97.52	6.67
MFI	66.80	62.09
Williams %R	-21.59	-35.03
MACD гистограмма	0.51	0.84
Momentum (10)	5.75	2.00
Тренд
ADX	31.40	17.28
Цена vs EMA 9	+2.24%	+0.87%
Цена vs EMA 20	+6.84%	+0.38%
Цена vs SMA 50	+16.67%	-2.22%
Цена vs SMA 200	+28.51%	-10.24%
Объём
CMF	-0.15	0.02
Volume Ratio	76.30	88.17
Волатильность и статистика
Beta	0.81	0.47
ATR %	2.85%	2.32%
Sharpe (1г)	0.94	-1.53
RS Rating	70.00	20.00
52w от хая	-3.80	-25.25
BB ширина	26.27	9.31

Финансовая отчётность

По объёму выручки: ARMK генерирует 18,51 млрд $, CTAS — 10,34 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: ARMK — 326,39 млн $, CTAS — 1,81 млрд $. CTAS генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): ARMK — 454,46 млн $, CTAS — 1,76 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	ARMK	CTAS
Выручка	18,51 млрд $	10,34 млрд $
Чистая прибыль	326,39 млн $	1,81 млрд $
EPS (TTM)	$1.24	$4.48
Операц. Cash Flow	921,03 млн $	2,17 млрд $
Free Cash Flow	454,46 млн $	1,76 млрд $

Дивиденды

Дивидендная доходность: ARMK платит 0.90%, CTAS — 1.05%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. Стаж непрерывных выплат: ARMK — 13 лет, CTAS — 33 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): ARMK — 33.11%, CTAS — 35.04%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

Показатель	ARMK	CTAS
Див. доходность	0.90%	1.05%
Годовые дивиденды	$0.24	$0.90
Коэфф. выплат	33.11%	35.04%
Лет выплат	13.00%	33.00%
CAGR дивидендов (5л)	-11.42%	-23.34%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет ARMK показывает лучшую среднюю доходность в августе (+5.45%), CTAS — в июле (+7.42%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: ARMK — март (-3.85%), CTAS — март (-1.52%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март, сентябрь, декабрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, апрель, май, август, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у CTAS: +24.16% против +13.10%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

ARMK

+1.9

-2.8

-3.9

+4.3

+4.5

+0.4

+1.0

+5.5

-1.6

+1.6

+3.3

-1.0

CTAS

+1.7

+1.1

-1.5

+3.1

+4.9

+2.6

+7.4

+2.4

-1.4

-0.2

+5.3

-1.4

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Aramark или Cintas Corporation?

Мультипликатор P/E у Cintas Corporation ниже (35.53 vs 37.98), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — ARMK или CTAS?

Рентабельность собственного капитала (ROE): ARMK — 11.23%, CTAS — 41.47%. Преимущество у CTAS.

Какие дивиденды у Aramark и Cintas Corporation?

Обе компании платят дивиденды. Доходность ARMK — 0.90%, CTAS — 1.05%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — Aramark или Cintas Corporation?

Выручка ARMK за TTM — 18,51 млрд $, CTAS — 10,34 млрд $. ARMK генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — ARMK или CTAS?

Чистая маржа ARMK — 1.84%, CTAS — 17.57%. CTAS оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — ARMK или CTAS?

Технический скоринг: ARMK — 71/100, CTAS — 49/100. ARMK имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — ARMK или CTAS?

Однозначного ответа нет. Счёт 20:25 в пользу CTAS по 47 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией