Сравнение ARM vs NVDA

Тикер 1

Тикер 2

ARM17

21NVDA

ARM против NVDA — два эмитента индустрии «Полупроводники», каждый со своими сильными сторонами. Проанализируем основные финансовые и технические показатели обеих компаний. По капитализации NVDA крупнее в 16.8× (5,32 трлн $ vs 317,32 млрд $). Стоимостная оценка в пользу NVDA — P/E 34.00 vs 301.88 у ARM. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. Рентабельность капитала NVDA составляет 95.70%, что превышает показатель ARM (11.86%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности NVDA впереди: 62.97% против 18.37% у ARM. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. NVDA выплачивает дивиденды с доходностью 0.02% годовых, тогда как ARM дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. По технике ситуация паритетная: 79/100 и 79/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. Сравнение заканчивается со счётом 17:21 — практически равный результат. Обе компании имеют свои преимущества, и однозначного фаворита нет.

Arm Holdings plc American Depositary Shares

ARMNASDAQ

298,23 $+41,50 $ (+16,16%)

Технологии · Полупроводники

Капитализация: 317,32 млрд $

ETP Rank6.0

Стоимость

2.0

Качество

6.7

Рост

7.6

Техника

10.0

Дивиденды

—

Прогнозы

5.5

Сезонность

9.0

NVIDIA Corporation

NVDANASDAQ

219,51 $-3,96 $ (-1,77%)

Технологии · Полупроводники

Капитализация: 5,32 трлн $

ETP Rank9.2

Стоимость

6.9

Качество

10.0

Рост

10.0

Техника

10.0

Дивиденды

5.8

Прогнозы

8.0

Сезонность

9.0

Динамика цен

ARMNVDA

Фундаментальный анализ

По мультипликатору P/E NVDA оценён рынком дешевле: 34.00 против 301.88 у ARM (разница составляет 88.7%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. По соотношению цены к выручке (P/S) NVDA оценён ниже: 21.35 против 55.52. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По EV/EBITDA NVDA оценён ниже: 28.22 vs 198.42. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. NVDA демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 95.70% против 11.86% у ARM. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: NVDA — 62.97%, ARM — 18.37%. У NVDA маржа выше 25%, что характерно для компаний с сильным ценообразованием. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: ARM — 0.05, NVDA — 0.07. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

ARMNVDA

Показатель	ARM	NVDA
Мультипликаторы оценки
P/E	301.88	34.00
P/B	32.94	27.76
P/S	55.52	21.35
PEG	25.16	0.31
EV/EBITDA	198.42	28.22
Рентабельность
ROE	11.86%	95.70%
ROA	8.45%	61.51%
Валовая маржа	94.63%	74.15%
Операц. маржа	18.31%	64.02%
Чистая маржа	18.37%	62.97%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.05	0.07
Текущая ликв.	6.00	3.44
Быстрая ликв.	6.00	2.85
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.02%
Коэфф. выплат	0.00%	0.61%
EPS	$0.85	$6.57
Балансовая стоим.	$7.79	$8.05

Технический анализ

По технике ситуация паритетная: 79/100 и 79/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. По RSI: ARM — 75.5, NVDA — 62.2. ARM в зоне зона перекупленности, а NVDA — нейтральная зона, что может создать расхождение в краткосрочной динамике. Обе акции торгуются выше SMA 50: ARM на 67.3%, NVDA на 14.5%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: ARM — 35.5 (выраженный тренд), NVDA — 28.9 (выраженный тренд). Волатильность: бета NVDA — 1.73, ARM — 2.70. ARM значительно волатильнее рынка, что увеличивает как потенциал прибыли, так и риски. Дневная волатильность (ATR%) ARM составляет 6.2%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

ARMNVDA

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	ARM	NVDA
Осцилляторы
RSI (14)	75.50	62.20
Stochastic %K	99.54	68.73
CCI (20)	364.98	76.29
MFI	59.69	58.18
Williams %R	-0.46	-31.27
MACD гистограмма	4.34	0.42
Momentum (10)	84.92	21.40
Тренд
ADX	35.55	28.93
Цена vs EMA 9	+24.66%	+1.15%
Цена vs EMA 20	+35.51%	+4.54%
Цена vs SMA 50	+67.34%	+14.46%
Цена vs SMA 200	+103.97%	+19.77%
Объём
CMF	0.28	0.05
Volume Ratio	176.47	104.95
Волатильность и статистика
Beta	2.70	1.73
ATR %	6.22%	3.32%
Sharpe (1г)	1.56	1.55
RS Rating	85.00	84.00
52w от хая	-0.15	-5.53
BB ширина	40.19	20.62

Финансовая отчётность

По объёму выручки: ARM генерирует 4,92 млрд $, NVDA — 215,94 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: ARM — 904 млн $, NVDA — 120,07 млрд $. NVDA генерирует больше чистой прибыли. FCF: ARM генерирует 979 млн $, NVDA — 96,68 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	ARM	NVDA
Выручка	4,92 млрд $	215,94 млрд $
Чистая прибыль	904 млн $	120,07 млрд $
EPS (TTM)	$0.85	$4.93
Операц. Cash Flow	1,52 млрд $	102,72 млрд $
Free Cash Flow	979 млн $	96,68 млрд $

Дивиденды

Дивидендная политика различается кардинально: NVDA обеспечивает 0.02% годовой доходности, ARM реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. NVDA выплачивает дивиденды 14 лет подряд, тогда как ARM не имеет дивидендной истории.

Показатель	ARM	NVDA
Див. доходность	—	0.02%
Годовые дивиденды	—	$0.01
Коэфф. выплат	—	0.61%
Лет выплат	0.00%	14.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	-52.18%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет ARM показывает лучшую среднюю доходность в феврале (+34.60%), NVDA — в мае (+16.58%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для ARM — июль (-9.40%), для NVDA — декабрь (-0.66%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: декабрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Суммарная сезонная доходность за год выше у ARM: +89.22% против +65.16%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

ARM

+6.3

+34.6

-0.6

+7.3

+17.2

+28.5

-9.4

+4.9

+2.2

+3.7

-1.0

-4.5

NVDA

+5.2

+5.3

+5.5

+0.1

+16.6

+5.8

+9.5

+5.9

+0.7

+4.4

+6.8

-0.7

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Arm Holdings plc American Depositary Shares или NVIDIA Corporation?

Мультипликатор P/E у NVIDIA Corporation ниже (34.00 vs 301.88), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — ARM или NVDA?

ROE ARM — 11.86%, NVDA — 95.70%. NVDA демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Arm Holdings plc American Depositary Shares и NVIDIA Corporation?

NVIDIA Corporation выплачивает дивиденды с доходностью 0.02%. Arm Holdings plc American Depositary Shares дивиденды не платит.

Какая компания крупнее по выручке — Arm Holdings plc American Depositary Shares или NVIDIA Corporation?

По объёму выручки: ARM — 4,92 млрд $, NVDA — 215,94 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — ARM или NVDA?

Чистая маржа ARM — 18.37%, NVDA — 62.97%. NVDA оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — ARM или NVDA?

Технический скоринг: ARM — 79/100, NVDA — 79/100. Показатели близки — явного технического фаворита нет. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — ARM или NVDA?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 43 метрик ARM выигрывает 17, NVDA — 21. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией