ETPINVEST
Платформа
Инструменты
Фондовые рынки
Криптовалюты
Сервисы
Калькуляторы
Прочее

Сравнение ARCC vs BK

Тикер 1
Тикер 2
ARCC16
28BK
Ares Capital Corporation (ARCC) и The Bank of New York Mellon Corporation (BK) представляют одну индустрию — «Управление активами». Такое сравнение наиболее информативно, поскольку компании оперируют в схожих рыночных условиях. По капитализации BK крупнее в 7.1× (95,40 млрд $ vs 13,46 млрд $). По мультипликатору P/E ARCC оценён рынком дешевле: 11.68 против 15.90 у BK (разница составляет 26.5%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. ROE BK — 13.48%, у ARCC — 8.11%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. ARCC удерживает чистую маржу на уровне 43.69%, опережая BK (14.66%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Дивидендная доходность ARCC составляет 10.27%, у BK — 1.55%. Обе компании вознаграждают акционеров выплатами, но с разной щедростью. BK набирает 70 из 100 по техническому скорингу, ARCC — 39 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Счёт 28:16 — убедительное преимущество BK. Компания опережает соперника по большинству анализируемых параметров.
ARCC
Ares Capital Corporation
ARCCNASDAQ
18,74 $+0,04 $ (+0,21%)
Финансы · Управление активами
Капитализация: 13,46 млрд $
ETP Rank6.1
Стоимость
7.7
Качество
4.3
Рост
7.2
Техника
3.0
Дивиденды
7.6
Прогнозы
7.5
Сезонность
7.0
BK
The Bank of New York Mellon Corporation
BKNYSE
138,99 $+1,83 $ (+1,33%)
Финансы · Управление активами
Капитализация: 95,40 млрд $
ETP Rank6.4
Стоимость
7.9
Качество
5.2
Рост
7.4
Техника
7.0
Дивиденды
7.5
Прогнозы
6.5
Сезонность
7.0

Динамика цен

ARCCBK

Фундаментальный анализ

По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует ARCC с P/E 11.68 (у BK — 15.90). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. По соотношению цены к выручке (P/S) BK оценён ниже: 2.32 против 5.10. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B ARCC — 0.95, у BK — 2.12. ARCC торгуется ниже балансовой стоимости, что редкость для качественных бизнесов. По ROE лидирует BK (13.48% vs 8.11%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа ARCC — 43.69%, у BK — 14.66%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у ARCC — 1.13, у BK — 1.19. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности BK ниже 1 (0.57), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

ARCCBK
ПоказательARCCBKЛидер
Мультипликаторы оценки
P/E11.6815.90
P/B0.952.12
P/S5.102.32
PEG-0.570.51
EV/EBITDA14.05-4.42
Рентабельность
ROE8.11%13.48%
ROA3.75%1.06%
Валовая маржа70.82%50.52%
Операц. маржа66.19%18.58%
Чистая маржа43.69%14.66%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал1.131.19
Текущая ликв.0.870.57
Быстрая ликв.0.870.57
Дивиденды и прибыль
Див. доходность10.27%1.55%
Коэфф. выплат113.13%28.60%
EPS$1.60$8.62
Балансовая стоим.$19.59$65.57

Технический анализ

Техническая картина в пользу BK: скоринг 70/100 vs 39/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: ARCC — 48.9, BK — 64.5. Обе акции находятся в одной зоне. ARCC и BK находятся выше 50-дневной скользящей средней (+1.2% и +7.7% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. BK выше SMA 200 (+19.0%), ARCC — ниже (-6.3%). Долгосрочный тренд в пользу BK. ADX: ARCC — 12.6 (нет тренда), BK — 31.0 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета ARCC — 0.73, BK — 0.83. Оба значения в приемлемом диапазоне.

ARCCBK
Общая оценка
39
70
Осцилляторы
47
58
Тренд
47
74
Объём
38
50
Волатильность
45
55
ИндикаторARCCBKЛидер
Осцилляторы
RSI (14)48.9264.55
Stochastic %K30.8882.94
CCI (20)-54.74146.50
MFI26.0669.93
Williams %R-69.12-17.06
MACD гистограмма-0.05-0.02
Momentum (10)-0.223.52
Тренд
ADX12.5630.99
Цена vs EMA 9-0.20%+1.39%
Цена vs EMA 20-0.33%+2.59%
Цена vs SMA 50+1.21%+7.69%
Цена vs SMA 200-6.31%+18.98%
Объём
CMF-0.14-0.07
Volume Ratio56.8775.01
Волатильность и статистика
Beta0.730.83
ATR %1.78%2.02%
Sharpe (1г)-0.892.20
RS Rating28.0081.00
52w от хая-19.98-1.41
BB ширина4.805.45

Финансовая отчётность

По объёму выручки: ARCC генерирует 3,15 млрд $, BK — 40,44 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: ARCC — 1,30 млрд $, BK — 5,55 млрд $. BK генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): ARCC — 1,14 млрд $, BK — 5,18 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

ПоказательARCCBKЛидер
Выручка3,15 млрд $40,44 млрд $
Чистая прибыль1,30 млрд $5,55 млрд $
EPS (TTM)$1.86$7.46
Операц. Cash Flow1,14 млрд $6,73 млрд $
Free Cash Flow1,14 млрд $5,18 млрд $

Дивиденды

Дивидендная доходность: ARCC платит 10.27%, BK — 1.55%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. Стаж непрерывных выплат: ARCC — 13 лет, BK — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): ARCC — 113.13%, BK — 28.60%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.

ПоказательARCCBKЛидер
Див. доходность10.27%1.55%
Годовые дивиденды$0.96$1.06
Коэфф. выплат113.13%28.60%
Лет выплат13.00%13.00%
CAGR дивидендов (5л)-9.94%-4.00%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет ARCC показывает лучшую среднюю доходность в апреле (+3.08%), BK — в ноябре (+6.29%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: ARCC — март (-4.45%), BK — март (-3.40%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, март, сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, апрель, май, июль, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у BK: +13.29% против +3.18%.

Янв
Фев
Мар
Апр
Май
Июн
Июл
Авг
Сен
Окт
Ноя
Дек
ARCC
+2.2
-0.5
-4.5
+3.1
+2.9
-2.6
+1.9
+1.0
-2.9
+0.9
+2.7
-1.1
BK
+1.2
-1.3
-3.4
+1.8
+1.7
+0.2
+2.9
+1.0
-1.2
+3.0
+6.3
+1.1

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Ares Capital Corporation или The Bank of New York Mellon Corporation?
Мультипликатор P/E у Ares Capital Corporation ниже (11.68 vs 15.90), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.
У кого выше рентабельность — ARCC или BK?
Рентабельность собственного капитала (ROE): ARCC — 8.11%, BK — 13.48%. Преимущество у BK.
Какие дивиденды у Ares Capital Corporation и The Bank of New York Mellon Corporation?
Обе компании платят дивиденды. Доходность ARCC — 10.27%, BK — 1.55%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.
Какая компания крупнее по выручке — Ares Capital Corporation или The Bank of New York Mellon Corporation?
Выручка ARCC за TTM — 3,15 млрд $, BK — 40,44 млрд $. BK генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.
У кого выше маржинальность — ARCC или BK?
Чистая маржа ARCC — 43.69%, BK — 14.66%. ARCC оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.
Какая акция лучше по технике — ARCC или BK?
Технический скоринг: ARCC — 39/100, BK — 70/100. BK имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.
Что лучше купить — ARCC или BK?
Однозначного ответа нет. Счёт 16:28 в пользу BK по 47 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией