Рынки

Акции

Облигации

Криптовалюты

Калькуляторы

Сравнение AQUA vs OKEY

Тикер 1

Тикер 2

AQUA12

29OKEY

Сектор «Товары первой необходимости» объединяет Inarctica (Рус Аквакультура) (AQUA, «Продукты питания») и OKEY Group гдр (OKEY, «Продуктовая торговля»). Несмотря на близость направлений, компании имеют разные драйверы роста. По капитализации AQUA крупнее в 3,0× (348 ₽ vs 116 ₽). По мультипликатору P/E OKEY оценён рынком дешевле: 0,64 против 6,23 у AQUA. Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. ROE OKEY — 52,75%, у AQUA — 12,52%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. OKEY удерживает чистую маржу на уровне 17,89%, опережая AQUA (16,88%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. AQUA выплачивает дивиденды с доходностью 3,08% годовых, тогда как OKEY дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. OKEY набирает 64 из 100 по техническому скорингу, AQUA — 43 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Счёт 29:12 — убедительное преимущество OKEY. Компания опережает соперника по большинству анализируемых параметров.

Inarctica (Рус Аквакультура)

AQUARU

₽332,00

Товары первой необходимости · Продукты питания

Капитализация: 348 ₽

ETP Rank6.0

Стоимость

6.9

Качество

8.4

Рост

2.0

Техника

3.0

Дивиденды

6.8

Прогнозы

9.0

Сезонность

4.0

OKEY Group гдр

OKEYRU

₽55,60

Товары первой необходимости · Продуктовая торговля

Капитализация: 116 ₽

ETP Rank7.0

Стоимость

10.0

Качество

9.1

Рост

6.8

Техника

7.0

Дивиденды

2.0

Прогнозы

7.0

Сезонность

3.0

Динамика цен

AQUAOKEY

Фундаментальный анализ

По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует OKEY с P/E 0,64 (у AQUA — 6,23). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. По соотношению цены к выручке (P/S) OKEY оценён ниже: 0,11 против 1,05. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B OKEY — 0,34, у AQUA — 0,78. EV/EBITDA OKEY — 0,87, у AQUA — 5,65. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует OKEY (52,75% vs 12,52%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа OKEY — 17,89%, у AQUA — 16,88%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у AQUA — 0,71, у OKEY — 0,55. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

AQUAOKEY

Показатель	AQUA	OKEY
Мультипликаторы оценки
P/E	6,23	0,64
P/B	0,78	0,34
P/S	1,05	0,11
PEG	-0,58	—
EV/EBITDA	5,65	0,87
Рентабельность
ROE	12,52%	52,75%
ROA	7,31%	33,97%
Валовая маржа	33,67%	22,48%
Операц. маржа	—	3,84%
Чистая маржа	16,88%	17,89%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0,71	0,55
Текущая ликв.	4,00	1,32
Быстрая ликв.	7,63	0,75
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	3,08%	—
Коэфф. выплат	18,30%	—
EPS	$54,63	$53,18
Балансовая стоим.	$450,88	$100,81

Технический анализ

Техническая картина в пользу OKEY: скоринг 64/100 vs 43/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: AQUA — 46,8, OKEY — 79,2. AQUA в зоне нейтральная зона, а OKEY — зона перекупленности, что может создать расхождение в краткосрочной динамике. AQUA и OKEY находятся выше 50-дневной скользящей средней (+2,1% и +29,8% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. OKEY выше SMA 200 (+38,2%), AQUA — ниже (-19,9%). Долгосрочный тренд в пользу OKEY. ADX: AQUA — 14,8 (нет тренда), OKEY — 48,5 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета OKEY — 0,56, AQUA — 0,74. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) OKEY составляет 4,9%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

AQUAOKEY

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	AQUA	OKEY
Осцилляторы
RSI (14)	46,79	79,21
Stochastic %K	11,80	97,55
CCI (20)	-104,82	141,10
MFI	57,15	81,24
Williams %R	-88,20	-2,45
MACD гистограмма	-1,68	0,90
Momentum (10)	-10,30	8,74
Тренд
ADX	14,77	48,50
Цена vs EMA 9	-1,67%	+10,41%
Цена vs EMA 20	-1,66%	+17,55%
Цена vs SMA 50	+2,12%	+29,80%
Цена vs SMA 200	-19,88%	+38,16%
Объём
CMF	-0,03	-0,02
Volume Ratio	51,96	136,15
Волатильность и статистика
Beta	0,74	0,56
ATR %	3,94%	4,91%
Sharpe (1г)	-1,57	1,55
RS Rating	15,00	99,00
52w от хая	-43,68	-0,71
BB ширина	8,56	40,83

Финансовая отчётность

По объёму выручки: AQUA генерирует 24,64 млн ₽, OKEY — 80 млн ₽. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: AQUA — -21,90%, OKEY — -63,50%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. AQUA убыточен (чистая прибыль -2,24 млн ₽), тогда как OKEY генерирует прибыль (14,31 млн ₽). Убыточность может быть временной — связанной с инвестициями в рост, — или структурной. Свободный денежный поток (FCF): AQUA — -39720 ₽, OKEY — -233078 ₽. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	AQUA	OKEY	Лидер
Выручка	24,64 млн ₽	80 млн ₽
Рост выручки (г/г)	-21.90%	-63.50%
Чистая прибыль	-2,24 млн ₽	14,31 млн ₽
Рост прибыли (г/г)	—	+619.70%	—
EPS (TTM)	-$25,47	$53,18
Операц. Cash Flow	2,69 млн ₽	749162 ₽
Free Cash Flow	-39720 ₽	-233078 ₽

Дивиденды

Дивидендная политика различается кардинально: AQUA обеспечивает 3,08% годовой доходности, OKEY реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. Стаж непрерывных выплат: AQUA — 7 лет, OKEY — 11 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат.

Показатель	AQUA	OKEY
Див. доходность	3,08%	—
Годовые дивиденды	$20,00	$0,03
Коэфф. выплат	18,30%	—
Лет выплат	7	11
CAGR дивидендов (5л)	10,76%	-17,84%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет AQUA показывает лучшую среднюю доходность в декабре (+8,26%), OKEY — в июле (+10,83%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: AQUA — февраль (-5,78%), OKEY — февраль (-7,40%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, сентябрь, ноябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, июль, август, октябрь, декабрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у AQUA: +27,20% против +1,78%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

AQUA

+3,9

-5,8

-1,5

+4,7

+4,8

+5,4

+2,4

+5,7

-1,0

+2,2

-1,8

+8,3

OKEY

+2,4

-7,4

+4,6

-3,5

-3,6

-1,9

+10,8

+3,4

-5,0

+1,6

-1,4

+1,8

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Inarctica (Рус Аквакультура) или OKEY Group гдр?

Мультипликатор P/E у OKEY Group гдр ниже (0,64 vs 6,23), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — AQUA или OKEY?

Рентабельность собственного капитала (ROE): AQUA — 12,52%, OKEY — 52,75%. Преимущество у OKEY.

Какие дивиденды у Inarctica (Рус Аквакультура) и OKEY Group гдр?

Inarctica (Рус Аквакультура) выплачивает дивиденды с доходностью 3,08%. OKEY Group гдр дивиденды не платит, направляя прибыль на развитие бизнеса.

Какая компания крупнее по выручке — Inarctica (Рус Аквакультура) или OKEY Group гдр?

Выручка AQUA за TTM — 24,64 млн ₽, OKEY — 80 млн ₽. OKEY генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — AQUA или OKEY?

Чистая маржа AQUA — 16,88%, OKEY — 17,89%. OKEY оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — AQUA или OKEY?

Технический скоринг: AQUA — 43/100, OKEY — 64/100. OKEY имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — AQUA или OKEY?

Однозначного ответа нет. Счёт 12:29 в пользу OKEY по 42 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 09.09.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией