Сравнение APTV vs DORM

Тикер 1

Тикер 2

APTV11

30DORM

Инвесторы часто выбирают между APTV и DORM — двумя ведущими эмитентами в индустрии «Автокомпоненты». Детальный разбор метрик помогает определить, какая акция предлагает лучшее соотношение цены и качества. По капитализации APTV крупнее в 3.3× (11,82 млрд $ vs 3,55 млрд $). DORM торгуется с P/E 18.59, тогда как APTV — с P/E 31.96. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. DORM демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 13.06% против 3.90% у APTV. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: DORM — 8.84%, APTV — 1.77%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. По техническому скорингу DORM сильнее: 57/100 против 21/100 у APTV. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. В общем зачёте DORM уверенно лидирует со счётом 30:11. Перевес виден как в фундаментальных, так и в технических метриках.

Aptiv PLC

APTVNYSE

55,85 $+1,28 $ (+2,35%)

Потребительский сектор · Автокомпоненты

Капитализация: 11,82 млрд $

ETP Rank4.5

Стоимость

4.8

Качество

5.2

Рост

3.2

Техника

1.0

Дивиденды

2.0

Прогнозы

9.0

Сезонность

7.0

Dorman Products, Inc.

DORMNASDAQ

118,70 $+1,68 $ (+1,44%)

Потребительский сектор · Автокомпоненты

Капитализация: 3,55 млрд $

ETP Rank6.2

Стоимость

3.4

Качество

9.2

Рост

6.8

Техника

4.0

Дивиденды

2.0

Прогнозы

7.5

Сезонность

8.0

Динамика цен

APTVDORM

Фундаментальный анализ

Стоимостная оценка в пользу DORM — P/E 18.59 vs 31.96 у APTV. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. По P/S (цена/выручка) APTV дешевле: 0.56 против 1.63. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По P/B (цена/балансовая стоимость) APTV дешевле: 1.26 против 2.41. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA APTV оценён ниже: 8.18 vs 11.81. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала DORM составляет 13.06%, что превышает показатель APTV (3.90%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности DORM впереди: 8.84% против 1.77% у APTV. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: APTV — 1.01, DORM — 0.36. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

APTVDORM

Показатель	APTV	DORM
Мультипликаторы оценки
P/E	31.96	18.59
P/B	1.26	2.41
P/S	0.56	1.63
PEG	-0.44	-1.71
EV/EBITDA	8.18	11.81
Рентабельность
ROE	3.90%	13.06%
ROA	1.45%	7.81%
Валовая маржа	19.13%	40.67%
Операц. маржа	5.53%	15.58%
Чистая маржа	1.77%	8.84%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	1.01	0.36
Текущая ликв.	2.11	3.29
Быстрая ликв.	1.57	1.28
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	1.10%	0.00%
EPS	$1.71	$6.29
Балансовая стоим.	$44.54	$48.52

Технический анализ

DORM набирает 57 из 100 по техническому скорингу, APTV — 21 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): APTV — 41.1 (нейтральная зона), DORM — 53.5 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. DORM торгуется выше SMA 50 (8.3%), тогда как APTV ниже этой средней (-11.7%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. Сила тренда по ADX: APTV — 37.0 (выраженный тренд), DORM — 17.6 (нет тренда). APTV имеет чётко выраженный тренд, в отличие от DORM. По бете DORM стабильнее (0.94 vs 1.38). Дневная волатильность (ATR%) APTV составляет 4.3%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

APTVDORM

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	APTV	DORM
Осцилляторы
RSI (14)	41.13	53.49
Stochastic %K	30.99	53.16
CCI (20)	-101.01	-7.78
MFI	39.08	59.25
Williams %R	-69.01	-46.84
MACD гистограмма	-0.05	-0.59
Momentum (10)	-2.23	-5.59
Тренд
ADX	37.02	17.63
Цена vs EMA 9	-0.60%	+1.65%
Цена vs EMA 20	-3.81%	+2.62%
Цена vs SMA 50	-11.67%	+8.25%
Цена vs SMA 200	-27.40%	-8.90%
Объём
CMF	-0.22	-0.16
Volume Ratio	65.47	77.58
Волатильность и статистика
Beta	1.38	0.94
ATR %	4.30%	3.71%
Sharpe (1г)	-0.54	-0.30
RS Rating	21.00	30.00
52w от хая	-38.64	-28.88
BB ширина	18.21	16.79

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): APTV — 20,40 млрд $, DORM — 2,13 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: APTV — 165 млн $, DORM — 204,19 млн $. DORM генерирует больше чистой прибыли. FCF: APTV генерирует 1,53 млрд $, DORM — 75,67 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	APTV	DORM
Выручка	20,40 млрд $	2,13 млрд $
Чистая прибыль	165 млн $	204,19 млн $
EPS (TTM)	$0.75	$6.64
Операц. Cash Flow	2,19 млрд $	113,63 млн $
Free Cash Flow	1,53 млрд $	75,67 млн $

Дивиденды

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Это типично для растущих технологических компаний, которые реинвестируют всю прибыль. APTV платит дивиденды 8 лет подряд, DORM — 1. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю.

Показатель	APTV	DORM
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	$0.22	$1.50
Коэфф. выплат	1.10%	—
Лет выплат	8.00%	1.00%
CAGR дивидендов (5л)	-26.13%	—

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для APTV — июле (+5.09%), для DORM — ноябре (+6.28%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для APTV — март (-5.46%), для DORM — октябрь (-3.65%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, октябрь, декабрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: апрель, май, июль, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у DORM: +10.80% против +4.39%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

APTV

+0.6

-0.0

-5.5

+2.7

+3.4

-0.8

+5.1

+0.1

+0.0

-2.4

+1.7

-0.5

DORM

+0.1

+0.7

-1.4

+1.4

+3.0

+0.8

+2.0

+3.5

+0.2

-3.6

+6.3

-2.2

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Aptiv PLC или Dorman Products, Inc.?

По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит Dorman Products, Inc.: P/E 18.59 против 31.96. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.

У кого выше рентабельность — APTV или DORM?

ROE APTV — 3.90%, DORM — 13.06%. DORM демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Aptiv PLC и Dorman Products, Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — Aptiv PLC или Dorman Products, Inc.?

По объёму выручки: APTV — 20,40 млрд $, DORM — 2,13 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — APTV или DORM?

Чистая маржа APTV — 1.77%, DORM — 8.84%. DORM оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — APTV или DORM?

Технический скоринг: APTV — 21/100, DORM — 57/100. DORM имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — APTV или DORM?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 44 метрик APTV выигрывает 11, DORM — 30. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией