Фондовые рынки

Криптовалюты

Сервисы

Калькуляторы

Прочее

Конвертер валют

Сравнение APRI vs PIKK

Тикер 1

Тикер 2

APRI13

27PIKK

Инвесторы часто выбирают между APRI и PIKK — двумя ведущими эмитентами в индустрии «Девелопмент и управление». Детальный разбор метрик помогает определить, какая акция предлагает лучшее соотношение цены и качества. Если ориентироваться на P/E, PIKK выглядит привлекательнее: 4,69 против 9,66. Разница невелика — обе акции оценены сопоставимо. APRI демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 20,93% против 16,71% у PIKK. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: PIKK — 8,94%, APRI — 7,59%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. По техническому скорингу PIKK сильнее: 68/100 против 61/100 у APRI. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. В общем зачёте PIKK уверенно лидирует со счётом 27:13. Перевес виден как в фундаментальных, так и в технических метриках.

АПРИ

APRIRU

₽16,75

Недвижимость · Девелопмент и управление

Капитализация:

ETP Rank3.6

Стоимость

5.5

Качество

6.5

Рост

3.9

Техника

7.0

Дивиденды

—

Прогнозы

5.0

Сезонность

—

ПИК

PIKKRU

₽585,50

Недвижимость · Девелопмент и управление

Капитализация:

ETP Rank6.7

Стоимость

8.9

Качество

6.5

Рост

8.8

Техника

7.0

Дивиденды

2.0

Прогнозы

5.0

Сезонность

8.0

Динамика цен

APRIPIKK

Фундаментальный анализ

PIKK торгуется с P/E 4,69, тогда как APRI — с P/E 9,66. При анализе стоит учитывать также P/S и EV/EBITDA для полной картины. По P/S (цена/выручка) PIKK дешевле: 0,42 против 0,70. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По P/B (цена/балансовая стоимость) PIKK дешевле: 0,78 против 1,93. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA PIKK оценён ниже: 5,21 vs 8,09. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала APRI составляет 20,93%, что превышает показатель PIKK (16,71%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности PIKK впереди: 8,94% против 7,59% у APRI. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: APRI — 7,02, PIKK — 3,57. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

APRIPIKK

Показатель	APRI	PIKK
Мультипликаторы оценки
P/E	9,66	4,69
P/B	1,93	0,78
P/S	0,70	0,42
PEG	—	-1,23
EV/EBITDA	8,09	5,21
Рентабельность
ROE	20,93%	16,71%
ROA	2,61%	3,66%
Валовая маржа	40,55%	24,95%
Операц. маржа	29,78%	20,40%
Чистая маржа	7,59%	8,94%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	7,02	3,57
Текущая ликв.	1,80	2,60
Быстрая ликв.	0,85	1,67
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	—	—
Коэфф. выплат	—	21,90%
EPS	$1,73	$103,71
Балансовая стоим.	$8,24	$620,36

Технический анализ

PIKK набирает 68 из 100 по техническому скорингу, APRI — 61 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): APRI — 52,5 (нейтральная зона), PIKK — 53,3 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции торгуются выше SMA 50: APRI на 1,3%, PIKK на 3,2%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: APRI — 31,3 (выраженный тренд), PIKK — 12,8 (нет тренда). По бете APRI стабильнее (0,20 vs 0,50). Дневная волатильность (ATR%) APRI составляет 3,6%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

APRIPIKK

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	APRI	PIKK
Осцилляторы
RSI (14)	52,51	53,28
Stochastic %K	38,04	58,90
CCI (20)	77,98	96,54
MFI	69,92	57,57
Williams %R	-61,96	-41,10
MACD гистограмма	0,04	-0,12
Momentum (10)	0,34	5,00
Тренд
ADX	31,34	12,75
Цена vs EMA 9	+0,91%	+1,19%
Цена vs EMA 20	+1,26%	+1,78%
Цена vs SMA 50	+1,30%	+3,16%
Цена vs SMA 200	+8,37%	+16,31%
Объём
CMF	-0,24	0,04
Volume Ratio	150,85	74,64
Волатильность и статистика
Beta	0,20	0,50
ATR %	3,61%	3,51%
Sharpe (1г)	0,58	-0,18
RS Rating	93,00	71,00
52w от хая	-17,79	-13,56
BB ширина	6,24	6,80

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): APRI — 25 млрд ₽, PIKK — 769,23 млрд ₽. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. PIKK растёт быстрее по выручке: +14,00% год к году против +8,90% у APRI. Темп роста — ключевой фактор для оценки будущей стоимости. Чистая прибыль: APRI — 2,25 млрд ₽, PIKK — 68,77 млрд ₽. PIKK генерирует больше чистой прибыли. FCF: APRI генерирует -10,39 млрд ₽, PIKK — -77,21 млрд ₽. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	APRI	PIKK
Выручка	25 млрд ₽	769,23 млрд ₽
Рост выручки (г/г)	+8.90%	+14.00%
Чистая прибыль	2,25 млрд ₽	68,77 млрд ₽
Рост прибыли (г/г)	-14.80%	+139.90%
EPS (TTM)	$1,92	$103,71
Операц. Cash Flow	-9,01 млрд ₽	-66,18 млрд ₽
Free Cash Flow	-10,39 млрд ₽	-77,21 млрд ₽

Дивиденды

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Это типично для растущих технологических компаний, которые реинвестируют всю прибыль. PIKK выплачивает дивиденды 5 лет подряд, тогда как APRI не имеет дивидендной истории.

Показатель	APRI	PIKK
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	$22,92
Коэфф. выплат	—	21,90%
Лет выплат	0	5
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

За 10 лет PIKK показывает лучшую доходность в июне (+6,34%). Для APRI сезонные данные отсутствуют.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

APRI

—

PIKK

+3,8

-0,6

+3,3

-1,6

+4,3

+6,3

+2,1

+2,8

-2,1

-7,2

-0,4

+5,3

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — АПРИ или ПИК?

По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит ПИК: P/E 4,69 против 9,66. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.

У кого выше рентабельность — APRI или PIKK?

ROE APRI — 20,93%, PIKK — 16,71%. APRI демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у АПРИ и ПИК?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — АПРИ или ПИК?

По объёму выручки: APRI — 25 млрд ₽, PIKK — 769,23 млрд ₽. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — APRI или PIKK?

Чистая маржа APRI — 7,59%, PIKK — 8,94%. PIKK оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — APRI или PIKK?

Технический скоринг: APRI — 61/100, PIKK — 68/100. PIKK имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — APRI или PIKK?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 42 метрик APRI выигрывает 13, PIKK — 27. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 09.08.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией