Сравнение APRI vs PIKK
Динамика цен
Фундаментальный анализ
PIKK торгуется с P/E 4.69, тогда как APRI — с P/E 7.68. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. По P/S (цена/выручка) PIKK дешевле: 0.42 против 0.66. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По P/B (цена/балансовая стоимость) PIKK дешевле: 0.78 против 1.79. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA PIKK оценён ниже: 5.21 vs 7.64. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала APRI составляет 24.45%, что превышает показатель PIKK (16.71%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности PIKK впереди: 8.94% против 8.99% у APRI. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: APRI — 6.92, PIKK — 3.57. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.
| Показатель | APRI | PIKK | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 7.68 | 4.69 | |
| P/B | 1.79 | 0.78 | |
| P/S | 0.66 | 0.42 | |
| PEG | — | -1.15 | |
| EV/EBITDA | 7.64 | 5.21 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 24.45% | 16.71% | |
| ROA | 3.09% | 3.66% | |
| Валовая маржа | 41.42% | 24.95% | |
| Операц. маржа | 30.38% | 20.40% | |
| Чистая маржа | 8.99% | 8.94% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 6.92 | 3.57 | |
| Текущая ликв. | 1.56 | 2.60 | |
| Быстрая ликв. | 0.85 | 1.67 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | — | — | |
| Коэфф. выплат | — | 21.90% | |
| EPS | $1.92 | $103.71 | |
| Балансовая стоим. | $8.24 | $620.36 | |
Технический анализ
По технике ситуация паритетная: 62/100 и 67/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. RSI(14): APRI — 50.9 (нейтральная зона), PIKK — 77.7 (зона перекупленности). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции торгуются выше SMA 50: APRI на 0.1%, PIKK на 4.9%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: APRI — 12.6 (нет тренда), PIKK — 45.6 (выраженный тренд). PIKK демонстрирует выраженный тренд, а APRI — нет.
| Индикатор | APRI | PIKK | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 50.91 | 77.68 | |
| Stochastic %K | 30.00 | 82.61 | |
| CCI (20) | -0.26 | 123.04 | |
| MFI | 70.19 | 83.75 | |
| Williams %R | -70.00 | -17.39 | |
| MACD гистограмма | 0.00 | -1.36 | |
| Momentum (10) | -0.14 | 3.60 | |
| Тренд | |||
| ADX | 12.61 | 45.59 | |
| Цена vs EMA 9 | +0.14% | +0.22% | |
| Цена vs EMA 20 | +0.20% | +0.91% | |
| Цена vs SMA 50 | +0.13% | +4.86% | |
| Цена vs SMA 200 | +5.65% | +12.53% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.08 | 0.05 | |
| Volume Ratio | 27.67 | 68.09 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.11 | — | |
| ATR % | 2.71% | 0.66% | |
| Sharpe (1г) | 0.45 | — | |
| RS Rating | 85.00 | 82.00 | |
| 52w от хая | -22.93 | -11.15 | |
| BB ширина | 3.47 | 1.42 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): APRI — 25 млрд ₽, PIKK — 769,23 млрд ₽. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: APRI — 2,25 млрд ₽, PIKK — 68,77 млрд ₽. PIKK генерирует больше чистой прибыли. FCF: APRI генерирует -10,39 млрд ₽, PIKK — -77,21 млрд ₽. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | APRI | PIKK | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 25 млрд ₽ | 769,23 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +157.47% | — | — |
| Чистая прибыль | 2,25 млрд ₽ | 68,77 млрд ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | +47.75% | — | — |
| EPS (TTM) | $1.92 | $103.71 | |
| Операц. Cash Flow | -9,01 млрд ₽ | -66,18 млрд ₽ | |
| Free Cash Flow | -10,39 млрд ₽ | -77,21 млрд ₽ |
Дивиденды
Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Это типично для растущих технологических компаний, которые реинвестируют всю прибыль. PIKK выплачивает дивиденды 5 лет подряд, тогда как APRI не имеет дивидендной истории.
| Показатель | APRI | PIKK | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | — | $22.92 | |
| Коэфф. выплат | — | 21.90% | |
| Лет выплат | 0.00% | 5.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для APRI — январе (+18.89%), для PIKK — июне (+8.01%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для APRI — август (-8.57%), для PIKK — октябрь (-7.63%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, апрель, октябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, март, май, июнь, декабрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у PIKK: +16.54% против +10.54%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — АПРИ или ПИК-Специализированный застройщик?
У кого выше рентабельность — APRI или PIKK?
Какие дивиденды у АПРИ и ПИК-Специализированный застройщик?
Какая компания крупнее по выручке — АПРИ или ПИК-Специализированный застройщик?
У кого выше маржинальность — APRI или PIKK?
Какая акция лучше по технике — APRI или PIKK?
Что лучше купить — APRI или PIKK?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией