Сравнение APPF vs WEX

Тикер 1

Тикер 2

APPF12

25WEX

APPF против WEX — два эмитента индустрии «Программное обеспечение», каждый со своими сильными сторонами. Проанализируем основные финансовые и технические показатели обеих компаний. По мультипликатору P/E WEX оценён рынком дешевле: 16.03 против 38.38 у APPF (разница составляет 58.2%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. Рентабельность капитала APPF составляет 30.90%, что превышает показатель WEX (26.96%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности APPF впереди: 15.27% против 11.50% у WEX. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По технике ситуация паритетная: 38/100 и 41/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. WEX побеждает по числу метрик: 25 против 12 у APPF. Это не гарантирует лучшую доходность в будущем, но указывает на текущее фундаментально-техническое преимущество.

AppFolio, Inc.

APPFNASDAQ

162,37 $-1,02 $ (-0,62%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 5,82 млрд $

ETP Rank6.6

Стоимость

7.2

Качество

9.1

Рост

5.7

Техника

3.0

Дивиденды

—

Прогнозы

8.5

Сезонность

8.0

WEX Inc.

WEXNYSE

149,21 $+4,97 $ (+3,45%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 5,17 млрд $

ETP Rank5.3

Стоимость

9.7

Качество

4.7

Рост

5.4

Техника

3.0

Дивиденды

—

Прогнозы

6.0

Сезонность

5.0

Динамика цен

APPFWEX

Фундаментальный анализ

По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует WEX с P/E 16.03 (у APPF — 38.38). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. По соотношению цены к выручке (P/S) WEX оценён ниже: 1.85 против 5.89. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) WEX дешевле: 3.90 против 12.40. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA WEX оценён ниже: 10.08 vs 29.32. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. APPF демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 30.90% против 26.96% у WEX. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: APPF — 15.27%, WEX — 11.50%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. WEX несёт высокую долговую нагрузку — D/E 4.11, тогда как APPF практически без долга (D/E 0.08). Повышенный леверидж увеличивает и потенциальную доходность, и риски.

APPFWEX

Показатель	APPF	WEX
Мультипликаторы оценки
P/E	38.38	16.03
P/B	12.40	3.90
P/S	5.89	1.85
PEG	-1.77	1.08
EV/EBITDA	29.32	10.08
Рентабельность
ROE	30.90%	26.96%
ROA	26.18%	2.01%
Валовая маржа	63.24%	57.44%
Операц. маржа	17.07%	24.65%
Чистая маржа	15.27%	11.50%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.08	4.11
Текущая ликв.	3.52	1.05
Быстрая ликв.	3.52	0.59
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$4.26	$9.00
Балансовая стоим.	$13.17	$36.94

Технический анализ

По технике ситуация паритетная: 38/100 и 41/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. По RSI: APPF — 52.5, WEX — 50.9. Обе акции находятся в одной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: APPF выше на 1.4%, WEX — ниже на -3.2%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. Сила тренда по ADX: APPF — 18.4 (нет тренда), WEX — 25.1 (выраженный тренд). WEX демонстрирует выраженный тренд, а APPF — нет. Волатильность: бета APPF — 0.59, WEX — 0.95. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) APPF составляет 4.9%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

APPFWEX

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	APPF	WEX
Осцилляторы
RSI (14)	52.49	50.94
Stochastic %K	55.70	74.00
CCI (20)	-32.89	29.63
MFI	47.65	48.55
Williams %R	-44.30	-26.00
MACD гистограмма	-0.40	0.70
Momentum (10)	-3.78	4.95
Тренд
ADX	18.39	25.15
Цена vs EMA 9	+2.63%	+4.06%
Цена vs EMA 20	+1.79%	+1.87%
Цена vs SMA 50	+1.37%	-3.21%
Цена vs SMA 200	-24.89%	-4.72%
Объём
CMF	-0.08	-0.18
Volume Ratio	77.34	71.67
Волатильность и статистика
Beta	0.59	0.95
ATR %	4.91%	4.18%
Sharpe (1г)	-0.56	0.37
RS Rating	18.00	45.00
52w от хая	-49.89	-20.14
BB ширина	18.97	16.64

Финансовая отчётность

По объёму выручки: APPF генерирует 950,82 млн $, WEX — 2,66 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: APPF — 140,92 млн $, WEX — 304,10 млн $. WEX генерирует больше чистой прибыли. FCF: APPF генерирует 238,95 млн $, WEX — 313,70 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	APPF	WEX
Выручка	950,82 млн $	2,66 млрд $
Чистая прибыль	140,92 млн $	304,10 млн $
EPS (TTM)	$3.91	$8.57
Операц. Cash Flow	242,10 млн $	454,30 млн $
Free Cash Flow	238,95 млн $	313,70 млн $

Дивиденды

Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок.

Показатель	APPF	WEX
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

За 10 лет APPF показывает лучшую среднюю доходность в мае (+8.15%), WEX — в январе (+4.44%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для APPF — октябрь (-1.99%), для WEX — октябрь (-4.79%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, март, сентябрь, октябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Суммарная сезонная доходность за год выше у APPF: +27.53% против +10.44%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

APPF

+1.1

-0.1

+4.8

+8.2

+5.0

+3.5

+4.6

-1.1

-2.0

+3.5

+0.2

WEX

+4.4

-1.6

-1.0

+2.0

+0.5

+2.6

+2.8

+1.4

-2.3

-4.8

+3.5

+3.1

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — AppFolio, Inc. или WEX Inc.?

Мультипликатор P/E у WEX Inc. ниже (16.03 vs 38.38), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — APPF или WEX?

ROE APPF — 30.90%, WEX — 26.96%. APPF демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у AppFolio, Inc. и WEX Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — AppFolio, Inc. или WEX Inc.?

По объёму выручки: APPF — 950,82 млн $, WEX — 2,66 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — APPF или WEX?

Чистая маржа APPF — 15.27%, WEX — 11.50%. APPF оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — APPF или WEX?

Технический скоринг: APPF — 38/100, WEX — 41/100. Показатели близки — явного технического фаворита нет. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — APPF или WEX?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 43 метрик APPF выигрывает 12, WEX — 25. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией