Сравнение APPF vs WDAY

Тикер 1

Тикер 2

APPF25

14WDAY

AppFolio, Inc. (APPF) и Workday, Inc. (WDAY) представляют одну индустрию — «Программное обеспечение». Такое сравнение наиболее информативно, поскольку компании оперируют в схожих рыночных условиях. По капитализации WDAY крупнее в 5.5× (32,30 млрд $ vs 5,82 млрд $). Стоимостная оценка в пользу APPF — P/E 38.38 vs 47.73 у WDAY. Однако P/E следует рассматривать в контексте темпов роста прибыли. ROE APPF — 30.90%, у WDAY — 7.97%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. APPF удерживает чистую маржу на уровне 15.27%, опережая WDAY (7.26%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 38/100 и 34/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. APPF побеждает по числу метрик: 25 против 14 у WDAY. Это не гарантирует лучшую доходность в будущем, но указывает на текущее фундаментально-техническое преимущество.

AppFolio, Inc.

APPFNASDAQ

162,37 $-1,02 $ (-0,62%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 5,82 млрд $

ETP Rank6.6

Стоимость

7.2

Качество

9.1

Рост

5.7

Техника

3.0

Дивиденды

—

Прогнозы

8.5

Сезонность

8.0

Workday, Inc.

WDAYNASDAQ

121,85 $-4,76 $ (-3,76%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 32,30 млрд $

ETP Rank6.1

Стоимость

8.1

Качество

5.1

Рост

8.8

Техника

3.0

Дивиденды

—

Прогнозы

9.0

Сезонность

7.0

Динамика цен

APPFWDAY

Фундаментальный анализ

По мультипликатору P/E APPF оценён рынком дешевле: 38.38 против 47.73 у WDAY (разница составляет 19.6%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. По соотношению цены к выручке (P/S) WDAY оценён ниже: 3.51 против 5.89. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B WDAY — 4.24, у APPF — 12.40. EV/EBITDA WDAY — 24.87, у APPF — 29.32. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует APPF (30.90% vs 7.97%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа APPF — 15.27%, у WDAY — 7.26%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у APPF — 0.08, у WDAY — 0.49. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

APPFWDAY

Показатель	APPF	WDAY
Мультипликаторы оценки
P/E	38.38	47.73
P/B	12.40	4.24
P/S	5.89	3.51
PEG	-1.77	1.50
EV/EBITDA	29.32	24.87
Рентабельность
ROE	30.90%	7.97%
ROA	26.18%	3.83%
Валовая маржа	63.24%	75.70%
Операц. маржа	17.07%	8.90%
Чистая маржа	15.27%	7.26%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.08	0.49
Текущая ликв.	3.52	1.32
Быстрая ликв.	3.52	1.32
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$4.26	$2.65
Балансовая стоим.	$13.17	$29.87

Технический анализ

Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 38/100 и 34/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. По RSI: APPF — 52.5, WDAY — 46.6. Обе акции находятся в одной зоне. APPF торгуется выше SMA 50 (1.4%), тогда как WDAY ниже этой средней (-3.1%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. ADX: APPF — 18.4 (нет тренда), WDAY — 12.7 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета WDAY — 0.56, APPF — 0.59. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) WDAY составляет 5.7%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

APPFWDAY

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	APPF	WDAY
Осцилляторы
RSI (14)	52.49	46.63
Stochastic %K	55.70	39.84
CCI (20)	-32.89	-40.07
MFI	47.65	42.11
Williams %R	-44.30	-60.16
MACD гистограмма	-0.40	0.52
Momentum (10)	-3.78	-9.03
Тренд
ADX	18.39	12.65
Цена vs EMA 9	+2.63%	-2.12%
Цена vs EMA 20	+1.79%	-2.01%
Цена vs SMA 50	+1.37%	-3.14%
Цена vs SMA 200	-24.89%	-35.64%
Объём
CMF	-0.08	0.23
Volume Ratio	77.34	182.51
Волатильность и статистика
Beta	0.59	0.56
ATR %	4.91%	5.67%
Sharpe (1г)	-0.56	-1.84
RS Rating	18.00	3.00
52w от хая	-49.89	-55.63
BB ширина	18.97	13.78

Финансовая отчётность

По объёму выручки: APPF генерирует 950,82 млн $, WDAY — 9,55 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: APPF — 140,92 млн $, WDAY — 693 млн $. WDAY генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): APPF — 238,95 млн $, WDAY — 2,78 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	APPF	WDAY
Выручка	950,82 млн $	9,55 млрд $
Чистая прибыль	140,92 млн $	693 млн $
EPS (TTM)	$3.91	$2.60
Операц. Cash Flow	242,10 млн $	2,94 млрд $
Free Cash Flow	238,95 млн $	2,78 млрд $

Дивиденды

Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок.

Показатель	APPF	WDAY
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

За 10 лет APPF показывает лучшую среднюю доходность в мае (+8.15%), WDAY — в августе (+9.65%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: APPF — октябрь (-1.99%), WDAY — сентябрь (-4.81%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, март, сентябрь, октябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, май, июль, август, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у APPF: +27.53% против +11.48%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

APPF

+1.1

-0.1

+4.8

+8.2

+5.0

+3.5

+4.6

-1.1

-2.0

+3.5

+0.2

WDAY

+3.9

-2.6

-2.1

-0.6

+1.3

+0.3

+1.8

+9.7

-4.8

-0.0

+5.9

-1.3

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — AppFolio, Inc. или Workday, Inc.?

Мультипликатор P/E у AppFolio, Inc. ниже (38.38 vs 47.73), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — APPF или WDAY?

Рентабельность собственного капитала (ROE): APPF — 30.90%, WDAY — 7.97%. Преимущество у APPF.

Какие дивиденды у AppFolio, Inc. и Workday, Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — AppFolio, Inc. или Workday, Inc.?

Выручка APPF за TTM — 950,82 млн $, WDAY — 9,55 млрд $. WDAY генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — APPF или WDAY?

Чистая маржа APPF — 15.27%, WDAY — 7.26%. APPF оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — APPF или WDAY?

Технический скоринг: APPF — 38/100, WDAY — 34/100. Показатели близки — явного технического фаворита нет. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — APPF или WDAY?

Однозначного ответа нет. Счёт 25:14 в пользу APPF по 43 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией