Сравнение APPF vs SSNC
Динамика цен
Фундаментальный анализ
SSNC торгуется с P/E 20.04, тогда как APPF — с P/E 38.38. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. Мультипликатор P/S также в пользу SSNC: 2.53 vs 5.89 у APPF. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. Балансовая оценка: P/B SSNC — 2.37, у APPF — 12.40. EV/EBITDA SSNC — 10.85, у APPF — 29.32. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует APPF (30.90% vs 11.74%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа APPF — 15.27%, у SSNC — 12.65%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у APPF — 0.08, у SSNC — 1.12. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.
| Показатель | APPF | SSNC | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 38.38 | 20.04 | |
| P/B | 12.40 | 2.37 | |
| P/S | 5.89 | 2.53 | |
| PEG | -1.77 | 33.26 | |
| EV/EBITDA | 29.32 | 10.85 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 30.90% | 11.74% | |
| ROA | 26.18% | 3.98% | |
| Валовая маржа | 63.24% | 48.03% | |
| Операц. маржа | 17.07% | 23.22% | |
| Чистая маржа | 15.27% | 12.65% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.08 | 1.12 | |
| Текущая ликв. | 3.52 | 1.10 | |
| Быстрая ликв. | 3.52 | 1.10 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.00% | 1.58% | |
| Коэфф. выплат | 0.00% | 31.79% | |
| EPS | $4.26 | $3.35 | |
| Балансовая стоим. | $13.17 | $28.56 | |
Технический анализ
По техническому скорингу APPF сильнее: 38/100 против 23/100 у SSNC. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у APPF составляет 52.5 (нейтральная зона), у SSNC — 46.0 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. APPF торгуется выше SMA 50 (1.4%), тогда как SSNC ниже этой средней (-2.7%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. ADX: APPF — 18.4 (нет тренда), SSNC — 22.2 (слабый тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. APPF менее волатилен — бета 0.59 против 0.73 у SSNC. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) APPF составляет 4.9%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | APPF | SSNC | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 52.49 | 46.01 | |
| Stochastic %K | 55.70 | 41.07 | |
| CCI (20) | -32.89 | -68.61 | |
| MFI | 47.65 | 34.65 | |
| Williams %R | -44.30 | -58.93 | |
| MACD гистограмма | -0.40 | -0.11 | |
| Momentum (10) | -3.78 | -2.32 | |
| Тренд | |||
| ADX | 18.39 | 22.23 | |
| Цена vs EMA 9 | +2.63% | +0.65% | |
| Цена vs EMA 20 | +1.79% | -0.69% | |
| Цена vs SMA 50 | +1.37% | -2.72% | |
| Цена vs SMA 200 | -24.89% | -16.41% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.08 | -0.08 | |
| Volume Ratio | 77.34 | 87.94 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.59 | 0.73 | |
| ATR % | 4.91% | 3.01% | |
| Sharpe (1г) | -0.56 | -0.83 | |
| RS Rating | 18.00 | 26.00 | |
| 52w от хая | -49.89 | -26.21 | |
| BB ширина | 18.97 | 10.29 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): APPF — 950,82 млн $, SSNC — 6,27 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: APPF — 140,92 млн $, SSNC — 796,90 млн $. SSNC генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): APPF — 238,95 млн $, SSNC — 1,66 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | APPF | SSNC | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 950,82 млн $ | 6,27 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 140,92 млн $ | 796,90 млн $ | |
| EPS (TTM) | $3.91 | $3.26 | |
| Операц. Cash Flow | 242,10 млн $ | 1,74 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 238,95 млн $ | 1,66 млрд $ |
Дивиденды
SSNC выплачивает дивиденды с доходностью 1.58% годовых, тогда как APPF дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. SSNC выплачивает дивиденды 13 лет подряд, тогда как APPF не имеет дивидендной истории.
| Показатель | APPF | SSNC | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | 1.58% | |
| Годовые дивиденды | — | $0.27 | |
| Коэфф. выплат | — | 31.79% | |
| Лет выплат | 0.00% | 13.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | -16.87% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность APPF приходится на мае (+8.15%), а SSNC — на январе (+4.93%). Наименее удачные месяцы: APPF — октябрь (-1.99%), SSNC — сентябрь (-2.95%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март, сентябрь, октябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, апрель, июль, август, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у APPF: +27.53% против +11.02%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — AppFolio, Inc. или SS&C Technologies Holdings, Inc.?
У кого выше рентабельность — APPF или SSNC?
Какие дивиденды у AppFolio, Inc. и SS&C Technologies Holdings, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — AppFolio, Inc. или SS&C Technologies Holdings, Inc.?
У кого выше маржинальность — APPF или SSNC?
Какая акция лучше по технике — APPF или SSNC?
Что лучше купить — APPF или SSNC?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией