Сравнение APPF vs NET
Динамика цен
Фундаментальный анализ
NET имеет отрицательный P/E (-853.72), что указывает на убыточность. Сравнивать по P/E не корректно — APPF прибылен с P/E 38.38. Для сопоставления лучше использовать P/S и EV/EBITDA. Мультипликатор P/S также в пользу APPF: 5.89 vs 31.88 у NET. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. Балансовая оценка: P/B APPF — 12.40, у NET — 48.50. EV/EBITDA APPF — 29.32, у NET — 298.00. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE NET отрицательный (-6.23%), что говорит об убыточности. APPF генерирует прибыль с ROE 30.90%. По этому критерию преимущество однозначно. NET убыточен — чистая маржа -3.72%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. Долговая нагрузка NET значительно выше: D/E 2.31 vs 0.08 у APPF. При росте процентных ставок это может создать дополнительное давление на прибыль.
| Показатель | APPF | NET | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 38.38 | -853.72 | |
| P/B | 12.40 | 48.50 | |
| P/S | 5.89 | 31.88 | |
| PEG | -1.77 | 36.58 | |
| EV/EBITDA | 29.32 | 298.00 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 30.90% | -6.23% | |
| ROA | 26.18% | -1.41% | |
| Валовая маржа | 63.24% | 73.48% | |
| Операц. маржа | 17.07% | -9.09% | |
| Чистая маржа | 15.27% | -3.72% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.08 | 2.31 | |
| Текущая ликв. | 3.52 | 1.96 | |
| Быстрая ликв. | 3.52 | 1.96 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.00% | 0.00% | |
| Коэфф. выплат | 0.00% | 0.00% | |
| EPS | $4.26 | $-0.25 | |
| Балансовая стоим. | $13.17 | $4.33 | |
Технический анализ
Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 38/100 и 43/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. Осциллятор RSI у APPF составляет 52.5 (нейтральная зона), у NET — 51.4 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. APPF и NET находятся выше 50-дневной скользящей средней (+1.4% и +1.0% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. NET выше SMA 200 (+2.9%), APPF — ниже (-24.9%). Долгосрочный тренд в пользу NET. ADX: APPF — 18.4 (нет тренда), NET — 14.0 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. APPF менее волатилен — бета 0.59 против 1.37 у NET. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) NET составляет 6.2%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | APPF | NET | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 52.49 | 51.40 | |
| Stochastic %K | 55.70 | 33.22 | |
| CCI (20) | -32.89 | -14.40 | |
| MFI | 47.65 | 62.37 | |
| Williams %R | -44.30 | -66.78 | |
| MACD гистограмма | -0.40 | -1.46 | |
| Momentum (10) | -3.78 | -38.46 | |
| Тренд | |||
| ADX | 18.39 | 13.98 | |
| Цена vs EMA 9 | +2.63% | +2.13% | |
| Цена vs EMA 20 | +1.79% | +1.28% | |
| Цена vs SMA 50 | +1.37% | +0.97% | |
| Цена vs SMA 200 | -24.89% | +2.91% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.08 | 0.05 | |
| Volume Ratio | 77.34 | 64.49 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.59 | 1.37 | |
| ATR % | 4.91% | 6.18% | |
| Sharpe (1г) | -0.56 | 0.72 | |
| RS Rating | 18.00 | 72.00 | |
| 52w от хая | -49.89 | -19.23 | |
| BB ширина | 18.97 | 34.90 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): APPF — 950,82 млн $, NET — 2,17 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. По чистой прибыли ситуация полярная: APPF зарабатывает 140,92 млн $, а NET фиксирует убыток (-102,27 млн $). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. Свободный денежный поток (FCF): APPF — 238,95 млн $, NET — 324,32 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | APPF | NET | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 950,82 млн $ | 2,17 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 140,92 млн $ | -102,27 млн $ | |
| EPS (TTM) | $3.91 | $-0.29 | |
| Операц. Cash Flow | 242,10 млн $ | 666,87 млн $ | |
| Free Cash Flow | 238,95 млн $ | 324,32 млн $ |
Дивиденды
Обе компании не платят дивиденды. Инвесторам, ориентированным на пассивный доход, стоит обратить внимание на альтернативные эмитенты в портфеле.
| Показатель | APPF | NET | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | — | — | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| Лет выплат | 0.00% | 0.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность APPF приходится на мае (+8.15%), а NET — на октябре (+16.23%). Наименее удачные месяцы: APPF — октябрь (-1.99%), NET — апрель (-6.01%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март, сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Суммарная сезонная доходность за год выше у NET: +57.85% против +27.53%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — AppFolio, Inc. или Cloudflare, Inc.?
У кого выше рентабельность — APPF или NET?
Какие дивиденды у AppFolio, Inc. и Cloudflare, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — AppFolio, Inc. или Cloudflare, Inc.?
Какая акция лучше по технике — APPF или NET?
Что лучше купить — APPF или NET?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией