Сравнение APPF vs GTM
Динамика цен
Фундаментальный анализ
GTM торгуется с P/E 9.34, тогда как APPF — с P/E 38.38. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. По соотношению цены к выручке (P/S) GTM оценён ниже: 0.86 против 5.89. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) GTM дешевле: 0.80 против 12.40. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA GTM оценён ниже: 3.48 vs 29.32. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала APPF составляет 30.90%, что превышает показатель GTM (8.36%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности APPF впереди: 15.27% против 10.10% у GTM. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: APPF — 0.08, GTM — 0.17. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности GTM ниже 1 (0.69), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | APPF | GTM | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 38.38 | 9.34 | |
| P/B | 12.40 | 0.80 | |
| P/S | 5.89 | 0.86 | |
| PEG | -1.77 | 0.04 | |
| EV/EBITDA | 29.32 | 3.48 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 30.90% | 8.36% | |
| ROA | 26.18% | 1.99% | |
| Валовая маржа | 63.24% | 84.21% | |
| Операц. маржа | 17.07% | 19.40% | |
| Чистая маржа | 15.27% | 10.10% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.08 | 0.17 | |
| Текущая ликв. | 3.52 | 0.69 | |
| Быстрая ликв. | 3.52 | 0.69 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.00% | 0.00% | |
| Коэфф. выплат | 0.00% | 0.00% | |
| EPS | $4.26 | $0.39 | |
| Балансовая стоим. | $13.17 | $4.57 | |
Технический анализ
Техническая картина в пользу APPF: скоринг 37/100 vs 30/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: APPF — 51.3, GTM — 21.7. APPF в зоне нейтральная зона, а GTM — зона перепроданности, что может создать расхождение в краткосрочной динамике. Относительно SMA 50 ситуация различается: APPF выше на 0.9%, GTM — ниже на -37.0%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. Сила тренда по ADX: APPF — 17.6 (нет тренда), GTM — 30.5 (выраженный тренд). GTM демонстрирует выраженный тренд, а APPF — нет. Волатильность: бета APPF — 0.61, GTM — 1.54. GTM значительно волатильнее рынка, что увеличивает как потенциал прибыли, так и риски. Дневная волатильность (ATR%) GTM составляет 10.5%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | APPF | GTM | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 51.31 | 21.74 | |
| Stochastic %K | 52.56 | 3.23 | |
| CCI (20) | -21.00 | -100.56 | |
| MFI | 46.62 | 13.13 | |
| Williams %R | -47.44 | -96.77 | |
| MACD гистограмма | -0.07 | -0.24 | |
| Momentum (10) | -7.84 | -3.06 | |
| Тренд | |||
| ADX | 17.64 | 30.49 | |
| Цена vs EMA 9 | +1.58% | -15.08% | |
| Цена vs EMA 20 | +1.04% | -27.23% | |
| Цена vs SMA 50 | +0.94% | -37.04% | |
| Цена vs SMA 200 | -25.09% | -58.76% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.07 | -0.17 | |
| Volume Ratio | 81.55 | 116.23 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.61 | 1.54 | |
| ATR % | 4.83% | 10.54% | |
| Sharpe (1г) | -0.50 | -1.47 | |
| RS Rating | 18.00 | 2.00 | |
| 52w от хая | -50.20 | -71.46 | |
| BB ширина | 17.91 | 92.62 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: APPF генерирует 950,82 млн $, GTM — 1,25 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: APPF — 140,92 млн $, GTM — 124,20 млн $. APPF генерирует больше чистой прибыли. FCF: APPF генерирует 238,95 млн $, GTM — 388,80 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | APPF | GTM | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 950,82 млн $ | 1,25 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 140,92 млн $ | 124,20 млн $ | |
| EPS (TTM) | $3.91 | $0.39 | |
| Операц. Cash Flow | 242,10 млн $ | 465,40 млн $ | |
| Free Cash Flow | 238,95 млн $ | 388,80 млн $ |
Дивиденды
Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок.
| Показатель | APPF | GTM | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | — | — | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| Лет выплат | 0.00% | 0.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет APPF показывает лучшую среднюю доходность в мае (+8.15%), GTM — в июне (+10.43%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для APPF — октябрь (-1.99%), для GTM — январь (-6.73%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, март, октябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: июнь, август. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — AppFolio, Inc. или ZoomInfo Technologies Inc.?
У кого выше рентабельность — APPF или GTM?
Какие дивиденды у AppFolio, Inc. и ZoomInfo Technologies Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — AppFolio, Inc. или ZoomInfo Technologies Inc.?
У кого выше маржинальность — APPF или GTM?
Какая акция лучше по технике — APPF или GTM?
Что лучше купить — APPF или GTM?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией