Сравнение APPF vs FFIV
Динамика цен
Фундаментальный анализ
По мультипликатору P/E FFIV оценён рынком дешевле: 31,14 против 44,44 у APPF. Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. Балансовая оценка: P/B FFIV — 5,85, у APPF — 13,24. EV/EBITDA FFIV — 21,73, у APPF — 32,92. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует APPF (30,92% vs 19,86%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа FFIV — 21,95%, у APPF — 15,13%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у APPF — 0,07, у FFIV — 0,07. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.
| Показатель | APPF | FFIV | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 44,44 | 31,14 | |
| P/B | 13,24 | 5,85 | |
| P/S | 6,73 | 6,74 | |
| PEG | -2,11 | 2,93 | |
| EV/EBITDA | 32,92 | 21,73 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 30,92% | 19,86% | |
| ROA | 24,30% | 10,64% | |
| Валовая маржа | 63,04% | 82,21% | |
| Операц. маржа | 17,52% | 24,53% | |
| Чистая маржа | 15,13% | 21,95% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0,07 | 0,07 | |
| Текущая ликв. | 3,83 | 1,66 | |
| Быстрая ликв. | 3,83 | 1,59 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0,00% | 0,00% | |
| Коэфф. выплат | 0,00% | 0,00% | |
| EPS | $4,43 | $12,74 | |
| Балансовая стоим. | $14,80 | $67,61 | |
Технический анализ
По техническому скорингу APPF сильнее: 79/100 против 49/100 у FFIV. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у APPF составляет 57,2 (нейтральная зона), у FFIV — 44,7 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. APPF торгуется выше SMA 50 (12,9%), тогда как FFIV ниже этой средней (-2,2%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. ADX: APPF — 25,7 (выраженный тренд), FFIV — 14,2 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. APPF менее волатилен — бета 0,55 против 0,99 у FFIV. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) APPF составляет 4,6%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | APPF | FFIV | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 57,19 | 44,74 | |
| Stochastic %K | 68,04 | 24,62 | |
| CCI (20) | 59,92 | -65,46 | |
| MFI | 63,83 | 50,06 | |
| Williams %R | -31,96 | -75,38 | |
| MACD гистограмма | 0,63 | -0,67 | |
| Momentum (10) | 4,27 | -10,81 | |
| Тренд | |||
| ADX | 25,71 | 14,19 | |
| Цена vs EMA 9 | -0,75% | -2,85% | |
| Цена vs EMA 20 | +3,01% | -2,80% | |
| Цена vs SMA 50 | +12,86% | -2,21% | |
| Цена vs SMA 200 | +3,35% | +24,82% | |
| Объём | |||
| CMF | 0,09 | -0,02 | |
| Volume Ratio | 73,27 | 58,66 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0,55 | 0,99 | |
| ATR % | 4,61% | 3,66% | |
| Sharpe (1г) | -0,62 | 0,68 | |
| RS Rating | 14,00 | 65,00 | |
| 52w от хая | -32,13 | -9,07 | |
| BB ширина | 30,87 | 9,65 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): APPF — 950,82 млн $, FFIV — 3,09 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу APPF: +19,70% г/г vs +9,70%. Обе компании растут, но с разной скоростью. Чистая прибыль: APPF — 140,92 млн $, FFIV — 692,38 млн $. FFIV генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): APPF — 238,95 млн $, FFIV — 906,41 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | APPF | FFIV | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 950,82 млн $ | 3,09 млрд $ | |
| Рост выручки (г/г) | +19.70% | +9.70% | |
| Чистая прибыль | 140,92 млн $ | 692,38 млн $ | |
| Рост прибыли (г/г) | -30.90% | +22.20% | |
| EPS (TTM) | $3,91 | $11,96 | |
| Операц. Cash Flow | 242,10 млн $ | 949,67 млн $ | |
| Free Cash Flow | 238,95 млн $ | 906,41 млн $ |
Дивиденды
Обе компании не платят дивиденды. Инвесторам, ориентированным на пассивный доход, стоит обратить внимание на альтернативные эмитенты в портфеле.
| Показатель | APPF | FFIV | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | — | — | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| Лет выплат | 0 | 0 | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность APPF приходится на мае (+6,78%), а FFIV — на ноябре (+6,31%). Наименее удачные месяцы: APPF — октябрь (-1,99%), FFIV — октябрь (-0,72%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март, октябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, май, июнь, июль, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у APPF: +25,27% против +17,66%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — AppFolio Inc. или F5, Inc.?
У кого выше рентабельность — APPF или FFIV?
Какие дивиденды у AppFolio Inc. и F5, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — AppFolio Inc. или F5, Inc.?
У кого выше маржинальность — APPF или FFIV?
Какая акция лучше по технике — APPF или FFIV?
Что лучше купить — APPF или FFIV?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 18.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией