Сравнение APPF vs DT
Динамика цен
Фундаментальный анализ
По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует APPF с P/E 38.38 (у DT — 72.93). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. По P/B (цена/балансовая стоимость) DT дешевле: 4.54 против 12.40. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA APPF оценён ниже: 29.32 vs 34.92. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала APPF составляет 30.90%, что превышает показатель DT (6.00%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности APPF впереди: 15.27% против 8.06% у DT. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: APPF — 0.08, DT — 0.06. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.
| Показатель | APPF | DT | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 38.38 | 72.93 | |
| P/B | 12.40 | 4.54 | |
| P/S | 5.89 | 5.89 | |
| PEG | -1.77 | -1.09 | |
| EV/EBITDA | 29.32 | 34.92 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 30.90% | 6.00% | |
| ROA | 26.18% | 3.68% | |
| Валовая маржа | 63.24% | 81.56% | |
| Операц. маржа | 17.07% | 13.08% | |
| Чистая маржа | 15.27% | 8.06% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.08 | 0.06 | |
| Текущая ликв. | 3.52 | 1.35 | |
| Быстрая ликв. | 3.52 | 1.35 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.00% | 0.00% | |
| Коэфф. выплат | 0.00% | 0.00% | |
| EPS | $4.26 | $0.55 | |
| Балансовая стоим. | $13.17 | $8.78 | |
Технический анализ
По техническому скорингу DT сильнее: 64/100 против 38/100 у APPF. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у APPF составляет 52.5 (нейтральная зона), у DT — 54.6 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции торгуются выше SMA 50: APPF на 1.4%, DT на 5.2%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: APPF — 18.4 (нет тренда), DT — 15.3 (нет тренда). APPF менее волатилен — бета 0.59 против 0.65 у DT. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) APPF составляет 4.9%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | APPF | DT | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 52.49 | 54.62 | |
| Stochastic %K | 55.70 | 74.33 | |
| CCI (20) | -32.89 | 49.25 | |
| MFI | 47.65 | 52.14 | |
| Williams %R | -44.30 | -25.67 | |
| MACD гистограмма | -0.40 | 0.12 | |
| Momentum (10) | -3.78 | -1.22 | |
| Тренд | |||
| ADX | 18.39 | 15.29 | |
| Цена vs EMA 9 | +2.63% | +0.50% | |
| Цена vs EMA 20 | +1.79% | +2.38% | |
| Цена vs SMA 50 | +1.37% | +5.18% | |
| Цена vs SMA 200 | -24.89% | -8.38% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.08 | 0.27 | |
| Volume Ratio | 77.34 | 52.93 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.59 | 0.65 | |
| ATR % | 4.91% | 4.66% | |
| Sharpe (1г) | -0.56 | -0.77 | |
| RS Rating | 18.00 | 19.00 | |
| 52w от хая | -49.89 | -31.97 | |
| BB ширина | 18.97 | 19.20 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): APPF — 950,82 млн $, DT — 2,02 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: APPF — 140,92 млн $, DT — 162,67 млн $. DT генерирует больше чистой прибыли. FCF: APPF генерирует 238,95 млн $, DT — 527,24 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | APPF | DT | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 950,82 млн $ | 2,02 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 140,92 млн $ | 162,67 млн $ | |
| EPS (TTM) | $3.91 | $0.54 | |
| Операц. Cash Flow | 242,10 млн $ | 559,42 млн $ | |
| Free Cash Flow | 238,95 млн $ | 527,24 млн $ |
Дивиденды
Обе компании не платят дивиденды. Инвесторам, ориентированным на пассивный доход, стоит обратить внимание на альтернативные эмитенты в портфеле. DT выплачивает дивиденды 2 лет подряд, тогда как APPF не имеет дивидендной истории.
| Показатель | APPF | DT | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | — | $1.03 | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| Лет выплат | 0.00% | 2.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность APPF приходится на мае (+8.15%), а DT — на мае (+12.13%). Слабые месяцы: для APPF — октябрь (-1.99%), для DT — март (-7.17%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, март, сентябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Суммарная сезонная доходность за год выше у APPF: +27.53% против +13.91%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — AppFolio, Inc. или Dynatrace, Inc.?
У кого выше рентабельность — APPF или DT?
Какие дивиденды у AppFolio, Inc. и Dynatrace, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — AppFolio, Inc. или Dynatrace, Inc.?
У кого выше маржинальность — APPF или DT?
Какая акция лучше по технике — APPF или DT?
Что лучше купить — APPF или DT?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией