Сравнение APP vs NET
Динамика цен
Фундаментальный анализ
NET имеет отрицательный P/E (-853.72), что указывает на убыточность. Сравнивать по P/E не корректно — APP прибылен с P/E 41.06. Для сопоставления лучше использовать P/S и EV/EBITDA. Мультипликатор P/S также в пользу APP: 26.28 vs 31.88 у NET. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. Балансовая оценка: P/B NET — 48.50, у APP — 68.85. EV/EBITDA APP — 33.74, у NET — 298.00. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE NET отрицательный (-6.23%), что говорит об убыточности. APP генерирует прибыль с ROE 222.04%. По этому критерию преимущество однозначно. NET убыточен — чистая маржа -3.72%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у APP — 1.49, у NET — 2.31. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.
| Показатель | APP | NET | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 41.06 | -853.72 | |
| P/B | 68.85 | 48.50 | |
| P/S | 26.28 | 31.88 | |
| PEG | 0.39 | 36.58 | |
| EV/EBITDA | 33.74 | 298.00 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 222.04% | -6.23% | |
| ROA | 51.42% | -1.41% | |
| Валовая маржа | 88.37% | 73.48% | |
| Операц. маржа | 77.09% | -9.09% | |
| Чистая маржа | 64.29% | -3.72% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1.49 | 2.31 | |
| Текущая ликв. | 3.24 | 1.96 | |
| Быстрая ликв. | 3.24 | 1.96 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.00% | 0.00% | |
| Коэфф. выплат | 0.00% | 0.00% | |
| EPS | $11.75 | $-0.25 | |
| Балансовая стоим. | $7.01 | $4.33 | |
Технический анализ
По техническому скорингу APP сильнее: 75/100 против 43/100 у NET. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у APP составляет 53.6 (нейтральная зона), у NET — 51.4 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. APP и NET находятся выше 50-дневной скользящей средней (+8.7% и +1.0% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. NET выше SMA 200 (+2.9%), APP — ниже (-8.8%). Долгосрочный тренд в пользу NET. ADX: APP — 15.9 (нет тренда), NET — 14.0 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. NET менее волатилен — бета 1.37 против 2.22 у APP. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) NET составляет 6.2%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | APP | NET | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 53.57 | 51.40 | |
| Stochastic %K | 54.26 | 33.22 | |
| CCI (20) | 34.98 | -14.40 | |
| MFI | 57.55 | 62.37 | |
| Williams %R | -45.74 | -66.78 | |
| MACD гистограмма | -0.03 | -1.46 | |
| Momentum (10) | 13.45 | -38.46 | |
| Тренд | |||
| ADX | 15.86 | 13.98 | |
| Цена vs EMA 9 | +0.98% | +2.13% | |
| Цена vs EMA 20 | +2.86% | +1.28% | |
| Цена vs SMA 50 | +8.66% | +0.97% | |
| Цена vs SMA 200 | -8.84% | +2.91% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.29 | 0.05 | |
| Volume Ratio | 62.66 | 64.49 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 2.22 | 1.37 | |
| ATR % | 6.06% | 6.18% | |
| Sharpe (1г) | 0.69 | 0.72 | |
| RS Rating | 70.00 | 72.00 | |
| 52w от хая | -34.83 | -19.23 | |
| BB ширина | 14.97 | 34.90 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): APP — 5,48 млрд $, NET — 2,17 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. По чистой прибыли ситуация полярная: APP зарабатывает 3,33 млрд $, а NET фиксирует убыток (-102,27 млн $). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. Свободный денежный поток (FCF): APP — 3,94 млрд $, NET — 324,32 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | APP | NET | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 5,48 млрд $ | 2,17 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 3,33 млрд $ | -102,27 млн $ | |
| EPS (TTM) | $9.84 | $-0.29 | |
| Операц. Cash Flow | 3,97 млрд $ | 666,87 млн $ | |
| Free Cash Flow | 3,94 млрд $ | 324,32 млн $ |
Дивиденды
Обе компании не платят дивиденды. Инвесторам, ориентированным на пассивный доход, стоит обратить внимание на альтернативные эмитенты в портфеле.
| Показатель | APP | NET | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | — | — | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| Лет выплат | 0.00% | 0.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность APP приходится на мае (+25.13%), а NET — на октябре (+16.23%). Наименее удачные месяцы: APP — январь (-4.53%), NET — апрель (-6.01%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март, апрель, декабрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Суммарная сезонная доходность за год выше у APP: +64.93% против +57.85%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — AppLovin Corporation или Cloudflare, Inc.?
У кого выше рентабельность — APP или NET?
Какие дивиденды у AppLovin Corporation и Cloudflare, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — AppLovin Corporation или Cloudflare, Inc.?
Какая акция лучше по технике — APP или NET?
Что лучше купить — APP или NET?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией